Hal Agen Asuransi Jiwa Anda Tidak Akan Memberi Tahu Anda

Oleh Brearin Land

Pelajari lebih lanjut tentang Brearin di Investmentmatome's Ask An Advisor

Untuk waktu yang lama, orang telah terlayani oleh kebijakan asuransi jiwa yang tidak perlu atau terlalu mahal. Bahkan sekarang, mayoritas orang di pasar untuk asuransi jiwa jatuh ke perangkap lama yang sama dengan generasi terakhir.

Itulah mengapa saya mengumpulkan daftar hal-hal yang tidak akan pernah diberitahukan oleh agen asuransi jiwa Anda.

Biaya komisi menaikkan biaya Anda

Ada alasan 83% konsumen menyebutkan biaya tinggi sebagai alasan mereka tidak membeli lebih banyak asuransi jiwa: Kemungkinannya adalah pengalaman mereka dengan asuransi jiwa sudah termasuk dikutip produk yang tidak mereka butuhkan.

Anda lihat, ketika Anda membeli produk asuransi (asuransi jiwa, anuitas, dll.), Agen dibayar berdasarkan komisi. Adalah kepentingan terbaik agen untuk menjual produk yang lebih mahal, karena menghasilkan komisi yang lebih besar.

Bagi kebanyakan orang, asuransi jiwa adalah ide yang buruk

Hanya ada sedikit atau tidak ada standar fidusia dalam industri asuransi jiwa, sehingga kutipan yang Anda terima sering dari operator dengan siapa agen memiliki afiliasi atau untuk kebijakan seperti asuransi "seumur hidup" yang tidak Anda butuhkan.

Seluruh asuransi jiwa melindungi Anda untuk keseluruhan hidup Anda, dan dipromosikan sebagai produk investasi karena sebagian dari premi Anda masuk ke dalam pot yang menghasilkan tingkat pengembalian yang terjamin dan dari mana Anda dapat meminjam sesuai kebutuhan. Masalahnya adalah bahwa preminya mahal, biayanya tinggi, dan tidak memadai sebagai sarana investasi atau tabungan. Saran saya: Jika Anda akan mengasuransikan keluarga Anda, pastikan keluarga Anda. Jika Anda akan menginvestasikan uang Anda, investasikan uang Anda.

>> LEBIH: Jelaskan: Jenis-jenis asuransi jiwa

Anda harus membeli jangka waktu dan menginvestasikan selisihnya

Orang-orang yang sangat kaya mungkin mendapat manfaat dari asuransi jiwa utuh karena ia memberikan beberapa manfaat perencanaan perkebunan. Tetapi bagi mayoritas orang, pilihan yang jauh lebih baik adalah polis asuransi jiwa berjangka, yang lebih murah dan mencakup orang untuk jangka waktu tertentu, seperti lima, 10, 20 atau 30 tahun, atau mencakup area tertentu.

Beli asuransi berjangka yang cukup untuk memungkinkan Anda tidur nyenyak di malam hari. Untuk beberapa yang berarti menutupi hipotek, pendapatan orang tua sementara anak-anak di sekolah dan / atau pendidikan perguruan tinggi anak-anak.

Mengasuransikan hal-hal yang paling berharga bagi Anda akan menghabiskan banyak biaya dengan asuransi seumur hidup, dan porsi investasi disiram dengan biaya tinggi. Beli jangka dan investasikan perbedaannya.

Argumen 'nilai tunai' adalah omong kosong

"Tapi bagaimana dengan semua nilai tunai itu?" Ini adalah argumen yang dibuat agen asuransi ketika mereka ingin Anda membeli polis asuransi seumur hidup. Anda ingin berpikir bahwa membeli asuransi jiwa jangka pendek adalah ide yang buruk karena premi tampaknya hilang begitu Anda membayarnya, sedangkan dengan kebijakan seumur hidup, uang itu secara ajaib menjadi investasi yang membangun nilai tunai.

Salah. Bahkan dengan kebijakan seumur hidup, sebagian besar premi akan pergi "poof" dan menghilang. Bahkan, Anda dapat pergi bertahun-tahun dengan kebijakan nilai tunai tanpa membangun nilai tunai sama sekali. Ini karena begitu banyak uang premi awal yang digunakan untuk membayar komisi yang dibayarkan kepada perusahaan asuransi dan agen.

Saya pernah melakukan analisis asuransi untuk klien yang situasinya hanya bisa digambarkan sebagai mimpi buruk. Agennya tidak hanya menjual kebijakan seumur hidup kepadanya, tetapi dia juga menjual polis-polis yang sangat mahal untuk setiap anggota keluarganya. Akibatnya, hampir 10 tahun setelah kebijakan dibeli, hampir tidak ada nilai tunai yang dapat ditemukan di salah satu dari mereka.

Membayar setiap tahun atau setiap tiga bulan mungkin merupakan transaksi yang lebih baik

Agen akan ingin mematahkan premi Anda menjadi pembayaran bulanan rendah. Mereka ingin Anda membayar dalam jumlah yang lebih kecil agar lebih sesuai, bahkan jika itu mengarah ke pembayaran yang lebih tinggi dalam jangka panjang. Mereka dibayar komisi penjualan mereka di muka, tidak peduli apa jadwal pembayaran yang Anda pilih.

Untuk menghindari hal ini, selalu minta tarif tahunan atau kuartalan dan cari tahu jenis tabungan apa yang dapat Anda peroleh dengan membayar premi di muka. Rata-rata klien saya menghemat sekitar 10% dengan membayar lebih banyak di muka.

Anda perlu berhati-hati terhadap 'penjualan dan jaminan'

Salah satu anggota keluarga saya baru-baru ini menjalani operasi jantung terbuka dan meminta saya untuk melihat kebijakan yang relevan untuk memastikan keluarga tercakup dalam hal apapun yang tidak beres. Kami terkejut menemukan bahwa asuransi jiwa hampir berakhir.

Saya mengatur pertemuan dengan perusahaan asuransi. Perusahaan menjual polis kepada anggota keluarga saya hampir 20 tahun hingga hari sebelum operasi dan gagal memberikan pemberitahuan kepada klien tentang kapan mengonversi kebijakan jangka ke seluruh hidup - "penjualan dan jaminan" yang lama. Ini menunjukkan bahwa Anda tidak dapat meninggalkan diri Anda di bawah belas kasihan perusahaan asuransi jiwa. Mereka mungkin tidak memberi Anda panggilan ketika kebijakan Anda ditetapkan berakhir, dan itu dapat meninggalkan Anda dalam kesulitan jika Anda menghadapi peristiwa yang mengancam jiwa.

Secara umum, kemampuan untuk menemukan operator dengan peringkat terbaik dengan harga terendah berasal dari belanja sekitar. Seperti yang saya katakan sebelumnya, terjebak dengan satu perusahaan asuransi karena cakupannya sangat mirip dengan berbelanja di dealer mobil lokal Anda: Tidak akan pernah memberi tahu Anda bahwa ada kesepakatan yang lebih baik dan mobil yang lebih baik di jalan.

Brearin Land adalah perencana keuangan di Irvine, California, dan CEO dari Irvine Wealth Management.

Gambar melalui iStock.