Haruskah Anda Co-Sign a Student Loan?
I Co-Signed My Son's Student Loan And He's Not Paying
Daftar Isi:
- Opsi yang perlu dipertimbangkan sebelum menandatangani bersama
- Siapa yang dapat menandatangani pinjaman?
- Bagaimana penandatanganan bersama memengaruhi kredit Anda
- Risiko lain dari penandatanganan bersama
- Apa yang harus dibicarakan dengan peminjam siswa
- Bagaimana untuk tetap di atas pinjaman yang ditandatangani bersama
- Bagaimana caranya dibebaskan dari co-signing
- Bagaimana cara menanda tangani pinjaman mahasiswa swasta
- Apa berikutnya?
- Lihat berapa banyak pinjaman mahasiswa yang bisa Anda dapatkan
- Temukan bagaimana cara melepaskan co-signer pinjaman pelajar Anda
- Mempertimbangkan pinjaman mahasiswa yang tidak memerlukan penandatangan bersama
Anda harus menandatangani bersama pinjaman mahasiswa hanya jika Anda mampu membayarnya kembali sendiri, karena Anda mungkin harus melakukannya.
Penandatanganan bersama membuat Anda bertanggung jawab secara hukum untuk membayar kembali pinjaman jika peminjam utama tidak bisa. Dan jika Anda tidak mampu melakukan pembayaran, kredit Anda akan rusak.
Jika Anda mampu untuk menandatangani bersama, Anda harus melakukannya dengan mengetahui risiko yang terlibat dan bagaimana Anda dapat keluar dari kesulitan untuk pinjaman di masa depan.
Opsi yang perlu dipertimbangkan sebelum menandatangani bersama
Sebelum Anda mengajukan permohonan pinjaman pelajar swasta sebagai penandatangan bersama, arahkan peminjam utama ke opsi lain.
Sebelum Anda mengajukan permohonan pinjaman pelajar swasta sebagai penandatangan bersama, arahkan peminjam utama ke opsi lain.
Pastikan mereka telah mengirimkan Aplikasi Gratis untuk Federal Student Aid, atau FAFSA, untuk memenuhi syarat untuk semua bantuan siswa federal. Ini termasuk bantuan gratis atau bantuan, seperti hibah, beasiswa dan studi kerja, serta pinjaman mahasiswa federal.
Untuk mahasiswa, pinjaman mahasiswa federal adalah pilihan terbaik karena mereka tidak memerlukan riwayat kredit atau penanda tangan untuk memenuhi syarat. Sebagian besar pinjaman swasta.
Dibandingkan dengan pinjaman federal, pinjaman swasta cenderung membawa suku bunga yang lebih tinggi dan memiliki opsi pembayaran lebih sedikit atau peluang untuk pengampunan pinjaman. Mereka harus dipertimbangkan hanya setelah semua bantuan federal telah dimaksimalkan.
Ada beberapa pinjaman mahasiswa swasta yang tidak memerlukan penandatangan bersama. Persetujuan didasarkan pada potensi karir dan pendapatan, tetapi pinjaman tersebut membawa suku bunga yang lebih tinggi daripada opsi swasta lainnya.
Siapa yang dapat menandatangani pinjaman?
Hampir setiap orang yang memiliki riwayat kredit yang memenuhi syarat dapat ikut menandatangani pinjaman mahasiswa.
Itu berarti Anda bisa ikut menandatangani pinjaman pelajar untuk anak Anda, cucu, kerabat lain atau bahkan teman. Pemberi pinjaman swasta mencari co-penandatangan dengan penghasilan tetap dan skor kredit bagus hingga sangat baik, biasanya di tahun 600-an atau di atasnya. Mereka juga mempertimbangkan hutang lain yang sudah Anda miliki.
Seorang penandatangan bersama memberikan akses kepada peminjam ke pembiayaan perguruan tinggi yang tidak akan dia miliki; itu juga dapat membantu siswa membangun kredit.
Tetapi hanya karena Anda dapat ikut menandatangani pinjaman, itu tidak berarti Anda harus melakukannya.
Bagaimana penandatanganan bersama memengaruhi kredit Anda
Ketika Anda menandatangani pinjaman, Anda menyerahkan kunci kredit Anda kepada peminjam siswa.
Ketika Anda menandatangani pinjaman, Anda menyerahkan kunci kredit Anda kepada peminjam siswa.
Dampak dari penandatanganan bersama akan terasa bahkan sebelum pinjaman disetujui: Anda akan mendapatkan ding sementara pada skor kredit Anda ketika kreditur melakukan tarikan keras pada sejarah kredit Anda selama tahap aplikasi.
Setelah disetujui, pinjaman dan riwayat pembayarannya akan muncul di laporan kredit Anda. Setiap pembayaran yang terlewat dapat melukai kredit Anda.
Jika peminjam tidak dapat memenuhi pembayaran dan Anda tidak dapat membayarnya, pinjaman bisa gagal. Ini adalah tanda hitam yang akan tetap ada di laporan kredit Anda selama tujuh tahun, di antara konsekuensi keuangan lainnya.
Risiko lain dari penandatanganan bersama
Co-signing dapat mempengaruhi kemampuan Anda untuk meminjam. Menandatangani pinjaman bersama akan meningkatkan bagian “utang” dari rasio utang terhadap pendapatan Anda, yang dapat memengaruhi kemampuan Anda untuk mendapatkan kredit baru untuk hal-hal seperti mobil atau rumah.
Pembayaran yang terlambat bisa memiliki kreditur atau kolektor setelah Anda. Begitu pembayaran terlambat atau luput, Anda mungkin mendengar dari pemberi pinjaman, atau lebih buruk, penagih utang. Untuk menghindari pembayaran yang terlewatkan, dorong peminjam utama untuk mendaftar autopay atau berkomunikasi dengan mereka setiap bulan sebelum pembayaran jatuh tempo.
Anda bisa bertanggung jawab jika terjadi kematian atau cacat. Mungkin terdengar tidak sehat, tetapi temukan kebijakan pemberi pinjaman jika peminjam meninggal atau menjadi cacat. Jika mereka tidak mengizinkan pengampunan, tanggung jawab untuk melakukan pembayaran hanya akan jatuh kepada Anda.
Apa yang harus dibicarakan dengan peminjam siswa
Penandatanganan bersama membutuhkan diskusi terbuka dengan peminjam utama, yang harus mengetahui risiko yang Anda ambil sebagai penandatangan bersama dan bagaimana pelunasan jangka panjang akan memengaruhi kehidupan setelah lulus kuliah. Diskusi itu harus mencakup apa yang mereka pelajari, kapan mereka berharap untuk lulus dan apa prospek pekerjaan dan potensi penghasilan mereka.
Anda mungkin mengenal peminjam dengan baik, jadi tanyakan pada diri Anda: Apakah orang ini telah menunjukkan bahwa ia cukup bertanggung jawab untuk mengambil komitmen pinjaman? Untuk menyelesaikan tahun belajar? Jika jawabannya tidak, maka Anda harus mengarahkan peminjam ke opsi lain.
Bagaimana untuk tetap di atas pinjaman yang ditandatangani bersama
Ketika pemberi pinjaman mengajukan penawaran, baca surat promes pinjaman sepenuhnya untuk memahami semua detailnya. Sebagai contoh, pemberi pinjaman swasta Sallie Mae mengatakan peminjam utama dan rekan penandatangan berbagi tanggung jawab untuk melakukan pembayaran tepat waktu.
Untuk menghindari kejutan di masa depan, cari tahu tingkat komunikasi apa yang akan Anda terima sebagai penanda tangan bersama. Ini dapat mencakup saat pembayaran dilakukan atau seberapa cepat setelah pembayaran terjawab bahwa Anda akan diberi tahu, bersama dengan biaya apa pun yang dinilai. Tanyakan kepada pemberi pinjaman bagaimana Anda akan menerima pemberitahuan, seperti telepon, email, atau surat.
Jika peminjam memberi tahu Anda bahwa dia tidak dapat memenuhi pembayaran sebelum jatuh tempo, segera hubungi pemberi pinjaman untuk mengetahui opsi Anda. Anda mungkin bisa mendapatkan rencana pembayaran baru atau memicu jeda sementara dalam pembayaran.
Bagaimana caranya dibebaskan dari co-signing
Ada dua metode untuk dibebaskan dari tanggung jawab penandatanganan bersama: co-signer release dan refinancing.
Co-signer release adalah fitur yang ingin Anda cari dalam pinjaman pelajar pribadi. Kebanyakan pemberi pinjaman memungkinkan nama dan tanggung jawab hukum Anda dihapus dari pinjaman setelah peminjam telah melakukan sejumlah pembayaran tepat waktu. Angka itu berkisar antara 12 hingga 48 bulan, tergantung pada pemberi pinjaman.
Anda juga dapat mengarahkan peminjam untuk refinancing, yang akan menghapus nama Anda dari pinjaman dan memungkinkan peminjam untuk menggabungkan pinjaman mahasiswanya ke dalam pinjaman tunggal dengan suku bunga yang lebih rendah, jika mereka memenuhi syarat. Untuk membiayai kembali, mereka harus memenuhi persyaratan kredit dan penghasilan, dan memiliki catatan pembayaran tepat waktu.
Bagaimana cara menanda tangani pinjaman mahasiswa swasta
Jika Anda siap untuk menandatangani pinjaman, Anda dan peminjam harus membandingkan penawaran dari beberapa kreditur mahasiswa, termasuk bank, credit union dan pemberi pinjaman online, untuk menemukan tarif terendah.
Sebagai rekan penandatangan, Anda harus memastikan bahwa pinjaman memiliki fleksibilitas maksimum pada pembayaran. Pertimbangkan fitur pinjaman seperti perlindungan peminjam - penundaan dan kesabaran - bersama dengan opsi pembayaran dan ketersediaan rilis co-penandatangan.
