Mengapa Pengembalian Pajak Anda Sangat Ideal untuk Membayar Utang Kartu Kredit

Jika Anda pernah berjanji melunasi utang kartu kredit Anda “ketika Anda memiliki lebih banyak uang,” sekarang adalah kesempatan Anda. Internal Revenue Service memperkirakan bahwa 70% dari pembayar pajak akan mendapatkan pengembalian uang tahun ini. Tahun lalu, pengembalian uang rata-rata adalah $ 2,860, menurut IRS.

Jika Anda berada di zona merah, menggunakan sebagian besar pengembalian pajak Anda untuk membayar utang kartu kredit berbunga tinggi dapat memberi Anda bantuan finansial cepat, dengan hampir tidak ada upaya dari Anda. Mungkin itulah sebabnya ide tersebut sangat populer: Dalam survei Federasi Ritel Nasional tahun 2016, sekitar 39% orang dewasa Amerika mengatakan mereka berencana menggunakan pengembalian dana mereka untuk membayar utang.

Yang pasti, cukup melunasi utang kartu kredit tidak mengatasi penyebab yang mendasari utang itu, jadi itu mungkin tidak membuat Anda berhenti di posisi yang sama di ujung jalan. Ini juga bukanlah prioritas pertama bagi semua orang. Anda mungkin ingin membelanjakan pengembalian dana di tempat lain jika:

• Anda tidak memiliki dana darurat. Siapkan setidaknya $ 500 di rekening bank Anda sebelum menanggulangi utang kartu kredit Anda.
• Hutang Anda tidak terkendali. Jika utang Anda lebih dari setengah pendapatan tahunan Anda dan Anda tidak melihat cara untuk melunasinya dalam waktu lima tahun, kebangkrutan mungkin menjadi pilihan terbaik Anda.
• Utang kartu kredit Anda bebas bunga. Jika Anda memiliki utang pada kartu kredit APR 0%, Anda akan menghemat lebih banyak uang dengan menanggulangi utang dengan bunga lebih tinggi terlebih dahulu. Pastikan untuk membayar saldo Anda sebelum periode 0% berakhir.

Tetapi jika utang kartu kredit Anda menggerogoti anggaran bulanan Anda, inilah mengapa menanggulanginya sekarang adalah panggilan terbaik Anda.

Anda akan menghemat uang untuk bunga

Ketika Anda memiliki gunung utang kartu kredit, biaya bunga perlahan menguras uang Anda.

Penerbit kartu kredit dikenakan tingkat persentase tahunan rata-rata 13,61% pada akun yang menimbulkan bunga pada kuartal terakhir, menurut Federal Reserve. Pada tingkat itu, jika Anda membawa saldo rata-rata $ 5.000 selama setahun penuh, Anda membayar hampir $ 700 dalam bunga. Dan karena kartu kredit adalah jalur kredit terbuka, Anda dapat menanggung utang itu selamanya, selama Anda terus melakukan pembayaran minimum. Anda tidak ingin membiarkan itu terjadi.

Cara termudah untuk menurunkan biaya bunga adalah mentransfer utang kartu kredit Anda ke kartu kredit APR 0%, dan melakukannya adalah ide cerdas. Tetapi kartu ini sering tidak tersedia saat Anda sangat membutuhkannya. Jika kredit Anda biasa-biasa saja dan rasio utang terhadap pendapatan Anda tinggi, Anda mungkin tidak dapat memenuhi syarat untuk itu.

Jika mendapatkan kartu APR 0% bukan pilihan, melunasi utang Anda lebih cepat mungkin menjadi taruhan terbaik Anda untuk menghemat bunga. Pengembalian pajak Anda dapat membantu Anda melakukan hal itu.

Itu bisa meningkatkan kredit Anda

Jika kredit Anda sedikit "meh" akhir-akhir ini, mungkin sebagian karena semua utang kartu kredit yang Anda bawa.

“Jumlah terutang” - yaitu, seberapa tinggi saldo Anda - menyumbang 30% dari skor FICO Anda dan merupakan faktor “sangat berpengaruh” di VantageScore Anda. Rasio pemanfaatan kredit, atau persentase kredit yang tersedia yang Anda gunakan, merupakan faktor utama dalam jumlah terutang. Sebagai aturan praktis, ada baiknya untuk menjaga saldo Anda di bawah 30% dari batas kredit Anda setiap saat. Semakin rendah Anda dapat menjaga saldo Anda, semakin baik.

Menerapkan pengembalian uang Anda ke utang kartu kredit dapat membantu Anda mengurangi keseluruhan utang Anda dan rasio pemanfaatan kredit Anda dengan cepat. Ini dapat membantu skor kredit Anda, membuatnya lebih mudah untuk memenuhi syarat untuk produk kredit yang lebih terjangkau dan bahkan berpotensi membantu Anda menghemat asuransi mobil.

»LEBIH BANYAK: Periksa skor kredit Anda secara gratis

Ini adalah jalur yang tidak menyakitkan untuk memulai yang baru

Terkadang, hal yang paling sulit dalam membayar utang adalah bagian “membayar”.

Karena efek psikologis yang disebut hilangnya keengganan, kerugian bisa lebih besar dalam pikiran kita daripada keuntungan. Itulah mengapa sangat menyakitkan melihat uang meninggalkan rekening bank Anda - bahkan jika Anda tahu pembayaran ekstra tersebut membantu Anda menghemat bunga.

Ketika Anda membayar utang kartu kredit Anda dengan cek pengembalian pajak Anda, Anda harus membayar utang kartu kredit itu dengan "uang yang didapat", alih-alih menceburkan diri ke tabungan Anda. Itu membuatnya sedikit kurang menyakitkan.

Ini juga memberi Anda kesempatan untuk membangun kebiasaan kartu kredit baru yang dapat membuat pembayaran sedikit lebih menakutkan. Anda mungkin memutuskan untuk melakukan pembayaran pada saldo kartu kredit Anda sekali seminggu, misalnya, jadi lebih mudah dikelola. Atau Anda dapat memulai anggaran baru agar pengeluaran Anda tetap rendah. Menghapus utang kartu kredit Anda dengan pengembalian pajak mungkin merupakan perbaikan cepat, tetapi mengubah kebiasaan belanja yang mendasar ini dapat membantu Anda menghemat selama bertahun-tahun yang akan datang.

Claire Tsosie adalah penulis staf di Investmentmatome, situs web keuangan pribadi. Email: [email protected]. Twitter: @ ideclaire7.