Fortune 50 Menghentikan $ 800 Miliar dalam Keuntungan Offshore

88% dari Fortune 50 Menggunakan Havens Pajak Asing

Pada KTT G20 baru-baru ini, para menteri keuangan membahas celah-celah penutup yang memungkinkan perusahaan multinasional untuk menyimpan keuntungan di daerah bebas pajak lepas pantai seperti Kepulauan Cayman dan Bermuda. Di AS, Senator Carl Levin telah memperkenalkan "Hentikan Undang-Undang Penyalahgunaan Pajak Pajak" untuk melarang perusahaan AS menghindari pembayaran pajak atas penghasilan luar negeri mereka.

Pajak Investmentmatome melakukan studi tentang Fortune 50 untuk menemukan bahwa 88% adalah mencuri keuntungan di anak perusahaan asing. Tetapi seberapa besar pendapatan pajak yang dipertaruhkan?

Top 20 Perusahaan Menghasilkan $ 743 Miliar dalam Keuntungan Offshore

Analisis kami mengungkapkan bahwa 20 perusahaan teratas berkontribusi sekitar 50% dari total $ 50000000000 Fortune 500 dalam pendapatan lepas pantai, secara kolektif menghasilkan total keuntungan $ 743 miliar. Meskipun masing-masing perusahaan melaporkan keuntungannya di luar negeri, hanya enam yang memberikan perkiraan kewajiban pajak penghasilan AS mereka jika mereka memulangkan keuntungan tersebut. Semua perusahaan lain melaporkan bahwa memberikan perkiraan tidak akan "dapat dipraktekkan," jadi kami berasumsi bahwa tarif pajak bersih mereka atas pendapatan luar negeri adalah tingkat AS 35% dikurangi tarif pajak asing yang mereka bayarkan. Jika digabungkan, 20 perusahaan teratas akan berhutang sekitar $ 119 miliar dalam bentuk pajak atas keuntungan lepas pantai mereka.

10 Akun Perusahaan Teratas untuk 68% Keuntungan Lepas Pantai

1. General Electric

GE memuncaki daftar Fortune 50 dengan pendapatan asing $ 108 miliar. Jika itu untuk membawa penghasilan ini kembali ke AS, G.E. akan membayar setidaknya $ 3 miliar dalam pajak penghasilan federal AS. Taksiran ini konservatif karena tarif pajak AS aktual pada penghasilan luar negerinya cenderung lebih tinggi; ada kemungkinan bahwa GE tidak membayar pajak penghasilan luar negeri atas semua penghasilan kumulatifnya, terutama jika ia menyimpan salah satu dari keuntungan tersebut di tax havens.

2. Microsoft

Microsoft menempati peringkat 2^nd dengan $ 76,4 miliar pendapatan lepas pantai dan membayar tingkat terendah ketiga 9% dalam pajak penghasilan luar negeri. Ia memperkirakan akan berutang $ 24 miliar kepada IRS atas keuntungan lepas pantai.

3. Pfizer

Raksasa farmasi mendapatkan total $ 73 miliar dalam keuntungan lepas pantai, dan setelah dikurangi dengan tarif pajak 16% yang dibayarkan kepada pemerintah asing, akan berhutang sekitar $ 14,1 miliar pajak kepada IRS. Pfizer mencatat bahwa itu manfaat dari pajak yang lebih rendah dan insentif manufaktur yang diberikan kepada anak perusahaannya di Puerto Rico, Irlandia dan Singapura.

4. IBM

IBM memperoleh $ 12 miliar, atau 57% dari total pendapatan sebelum pajak, dari sumber asing. Ini membayar pajak $ 3 miliar kepada pemerintah asing, rata-rata tarif pajak 25%. Perusahaan mengakumulasi sekitar $ 44 miliar dalam bentuk keuntungan lepas pantai dan akan berutang kira-kira $ 5 miliar kepada IRS jika memulangkan pendapatan tersebut.

5. Exxon Mobil

Exxon memperoleh mayoritas (86%) dari total pendapatan sebelum pajak dari sumber asing. Ini menghasilkan $ 67 miliar dalam operasi di luar negeri dan membayar $ 26 miliar dalam bentuk pajak kepada pemerintah asing, secara efektif tarif pajak sebesar 38%. Karena membayar pajak yang lebih tinggi kepada pemerintah asing daripada tingkat standar AS sebesar 35%, kami berasumsi akan menggunakan kredit pajak asing untuk mengurangi tagihan pajak pendapatan AS-nya hingga jumlah yang dapat diabaikan.

6. Citigroup

Citigroup memiliki 6^th tingkat pendapatan lepas pantai tertinggi pada $ 42,6 miliar. Anehnya, bahkan dengan laba dan pendapatan sebelum pajak perusahaan sebesar $ 7,9 miliar, itu hampir tidak membayar pajak. Sebaliknya, ia menangguhkan $ 5 miliar dalam pajak AS dan mengurangi tarif pajak sebenarnya menjadi 0,3% karena penyelesaian audit dan investasi diuntungkan pajak.

7. Procter & Gamble

P & G menghasilkan $ 42 miliar dalam laba lepas pantai, dan membayar 24% pajak penghasilan kepada pemerintah asing. Kami memperkirakan bahwa itu akan membayar setidaknya $ 4,4 miliar dalam pajak kepada IRS jika memulangkan pendapatan lepas pantai.

8. Johnson & Johnson

Raksasa farmasi kedua dalam daftar 10 teratas kami, Johnson dan Johnson mampu mengurangi sekitar 4% dari tarif pajak AS sebesar 35% berkat operasi di Puerto Rico dan Irlandia. Perusahaan telah mengumpulkan $ 41,6 miliar dalam keuntungan lepas pantai dan membayar 14% pajak kepada pemerintah asing. Kami memperkirakan bahwa itu akan berhutang setidaknya $ 8,7 miliar kepada IRS pada keuntungan lepas pantai.

9. Apple

Apple memiliki tingkat pajak asing efektif terendah 3% dari semua perusahaan Fortune 50, dan berkat $ 5,9 miliar pada pendapatan luar negeri 2012, itu mampu mengurangi kewajiban pajak AS sebesar 28%. Apple saat ini telah mengumpulkan lebih dari $ 40 miliar dalam pendapatan lepas pantai dan memperkirakan bahwa ia akan berhutang $ 13,8 miliar dalam bentuk pajak. Saat ini sedang diselidiki oleh Senat Tetap Subkomite Investigasi untuk strategi pajak yang melibatkan anak perusahaan di Irlandia.

10. Hewlett Packard

HP mengumpulkan $ 33,4 miliar dalam bentuk keuntungan lepas pantai dan mengoperasikan anak perusahaan di “yurisdiksi dengan tarif pajak yang menguntungkan” seperti Singapura, Belanda, China, Irlandia, dan Puerto Riko. Ini mencatat dalam laporan tahunannya bahwa "sebagai hasil dari investasi modal tertentu yang telah dilakukan HP, pendapatan dari manufaktur dan jasa di negara-negara tertentu dikenakan pengurangan tarif pajak, dan dalam beberapa kasus sepenuhnya dibebaskan dari pajak, hingga 2024." Kami secara konservatif memperkirakan bahwa ia akan membayar setidaknya $ 7,3 miliar pajak kepada IRS jika memulangkan keuntungan lepas pantai.

11. Perusahaan Penting Lainnya

Bank of America memiliki $ 3.1 miliar dalam penghasilan sebelum pajak tetapi sebenarnya menerima AS.kredit pajak sebesar $ 1,1 miliar untuk 2012, semua saat mengumpulkan $ 17,2 miliar dalam pendapatan lepas pantai. Ia menerima kredit pajak karena pajak penghasilan luar negeri yang tinggi, pembebasan pajak atas kelas pendapatan tertentu, dan penggunaan kredit perumahan berpenghasilan rendah secara besar-besaran.

Berkshire Hathaway, Warren Buffett, telah mengumpulkan $ 7,9 miliar dalam keuntungan lepas pantai, tetapi mencatat bahwa setiap kewajiban pajak pendapatan AS atas penghasilan ini akan "tidak material" berkat kredit pajak yang timbul dari pajak penghasilan yang dibayarkan kepada pemerintah asing.

Metodologi

Informasi perusahaan individu diperoleh dari pengajuan 10-K 2012. Tarif pajak aktual negatif yang dibayarkan ke AS mencerminkan kredit pajak. Perusahaan dengan pajak pendapatan AS nol atas laba lepas pantai telah membayar tarif pajak luar negeri di atas 35%.