Menggunakan Asuransi Jiwa untuk Membayar Perawatan Jangka Panjang

Jika ide membayar keluar dari saku untuk menginap di panti jompo yang diperpanjang saat Anda lebih tua memberi Anda kejelekan, Anda harus menyadari jenis asuransi jiwa yang dapat memberikan dana saat Anda lebih tua.

Ruang semi-privat di sebuah panti jompo biaya rata-rata $ 80.300 setahun, menurut Genworth, perusahaan asuransi perawatan jangka panjang. Tetapi bagi banyak orang, mengupas polis asuransi perawatan jangka panjang yang mungkin mereka gunakan atau tidak sama tidak menarik. Pasangan berusia 60 tahun dapat mengharapkan untuk membayar $ 2.170 per tahun untuk $ 328.000 cakupan, menurut penelitian 2015 oleh Asosiasi Amerika untuk Asuransi Perawatan Jangka Panjang.

Namun, Anda memiliki pilihan lain ketika datang untuk membiayai perawatan jangka panjang. Banyak orang sekarang menggunakan fitur dari polis asuransi jiwa mereka - atau membeli kebijakan hibrida baru - untuk membantu biaya. Berikut beberapa cara untuk membayar perawatan jangka panjang.

Manfaat kematian dipercepat

Tunjangan kematian dipercepat dimasukkan sebagai bagian dari banyak polis asuransi jiwa, meskipun beberapa orang mungkin harus menambahkannya melalui pengendara. Mereka memberikan kepada pemegang polis kemampuan untuk menarik persentase manfaat kematian mereka ketika mereka masih hidup untuk mendanai biaya pengobatan, termasuk perawatan jangka panjang.

Penunggang ini adalah pilihan yang baik untuk orang dewasa muda yang ingin memulai pada perencanaan untuk perawatan jangka panjang, kata Tommy Smoot, wakil presiden New York Life.

Jika Anda tahu Anda akan menginginkan manfaat kematian yang dipercepat pada kebijakan Anda, belanjalah. Ada perbedaan besar antara perusahaan ketika datang ke pemicu manfaat, kata Daniel Glanville dari Precision Wealth Management di Colorado Springs, Colorado. Sementara beberapa perusahaan mengharuskan Anda untuk didiagnosis dengan penyakit terminal sebelum memberikan manfaat yang dipercepat, yang lain hanya memerlukan kondisi kritis atau kronis - dengan kata lain, Anda bisa mendapatkan bantuan dengan biaya perawatan jangka panjang yang dihasilkan dari serangan kanker yang tidak mematikan. atau penyakit jantung.

Meskipun tunjangan Anda akan bervariasi tergantung pada perusahaan asuransi Anda dan manfaat kematian asli Anda, biayanya lebih buruk dibandingkan dengan strategi lain. “Seorang pengendara yang memberi Anda beberapa liputan… adalah [opsi] yang paling murah, ”kata Chris Jorgensen dari Wealth Management C.S. Jorgensen di Smithtown, New York.

“Premi sangat mirip apakah Anda pergi dengan manfaat dipercepat atau tidak,” kata Glanville. “Saya tidak tahu bahwa saya pernah menjual kebijakan lagi yang tidak memiliki manfaat yang dipercepat.”

" MEMBANDINGKAN: Alat perbandingan asuransi jiwa situs kami

Pemukiman asuransi jiwa

Beberapa orang yang membeli polis asuransi jiwa permanen ketika mereka muda menemukan bahwa mereka tidak lagi membutuhkan liputan di kemudian hari. Bahkan, mereka mungkin membayar ratusan dolar sebulan untuk kebijakan yang tidak dibutuhkan keluarga mereka lagi, ketika mereka benar-benar membutuhkan bantuan dengan biaya perawatan jangka panjang.

Jika Anda membutuhkan uang tunai lebih dari tunjangan kematian, pertimbangkan penyelesaian kehidupan, juga disebut penyelesaian yang realistis. Dalam transaksi ini, Anda menjual polis Anda kepada pihak ketiga, yang mengambil alih pembayaran premi Anda. Pembeli menerima tunjangan kematian Anda ketika Anda mati.

Mendapatkan penyelesaian asuransi jiwa biasanya lebih menguntungkan daripada menguangkan polis Anda - empat kali lebih banyak (dikurangi biaya transaksi dan komisi broker), menurut para peneliti di London Business School. Tetapi jumlah yang akan Anda terima bervariasi. "Semakin jauh Anda jauh dari manfaat kematian itu … semakin sedikit uang yang akan Anda dapatkan," kata Glanville.

Orang dewasa berusia 65 dan lebih tua dengan kebijakan senilai $ 100.000 atau lebih cocok untuk permukiman, menurut Asosiasi Penyelesaian Asuransi Jiwa.

Jika Anda masih memiliki kebutuhan asuransi jiwa, ada cara yang lebih baik untuk mendapatkan uang daripada menjual polis Anda. "Jika Anda tidak memiliki ahli waris untuk meneruskan manfaat kematian, dan Anda memiliki aset yang sangat minim, maka ada kasus untuk itu," kata Glanville. Tetapi kasus-kasus "harus sedikit dan jauh antara," katanya.

Kebijakan hibrida

Pilihan lainnya adalah asuransi jiwa hibrida dan kebijakan perawatan jangka panjang. Ini memungkinkan Anda menggunakan manfaat untuk perawatan jangka panjang. Apa pun yang tidak Anda gunakan diteruskan ke penerima manfaat Anda, seperti asuransi jiwa standar. "Mereka memberikan tugas ganda," kata Jesse Slome, direktur eksekutif Asosiasi Amerika untuk Asuransi Perawatan Jangka Panjang.

Tetapi tidak ada wahana gratis dalam hal liputan. Manfaat tambahan berarti kebijakan hibrida lebih mahal daripada yang hanya menyediakan asuransi jiwa, kata Slome.

Dan kebijakan hibrida mungkin tidak memberikan cakupan terbaik. “Kebijakan asuransi perawatan jangka panjang yang berdiri sendiri, untuk biaya kebijakan, biasanya memberikan manfaat perawatan jangka panjang,” kata Smoot, dari New York Life.

Di sisi lain, membeli kebijakan hibrida dapat mendorong orang-orang untuk mengunci cakupan lebih awal, ketika itu lebih terjangkau. “Banyak orang menggunakan manfaat sebelum mereka berusia 65 tahun, yaitu ketika orang biasanya mulai memikirkan asuransi perawatan jangka panjang,” kata Glanville.

Apakah Anda bahkan membutuhkan asuransi jiwa?

Menggunakan asuransi jiwa untuk membayar perawatan jangka panjang bisa menjadi langkah yang bijaksana - yaitu, jika Anda memerlukan asuransi jiwa di tempat pertama. Jika tidak, Slome menganggap kebijakan hibrida sebagai biaya yang tidak perlu."Ini tidak seperti perusahaan asuransi Anda … memberikan Anda manfaat ekstra ini secara gratis."

Demikian juga, tidak semua orang membutuhkan asuransi perawatan jangka panjang, menurut Jorgensen. Orang-orang dengan kekayaan bersih yang tinggi mungkin bisa menjamin diri sendiri, katanya. “Di sisi lain, Anda memiliki ekstrem yang lain, di mana orang tidak memiliki aset dalam jumlah besar. Terlalu banyak melindungi mereka untuk manfaat ini tidak masuk akal … jika itu menciptakan kesulitan ekonomi hari ini. ”

Jika Anda ingin memiliki asuransi jiwa dan jaminan perawatan jangka panjang, Slome merekomendasikan membandingkan produk hibrida dengan kebijakan tradisional untuk melihat bagaimana Anda akan mendapatkan kesepakatan terbaik.

"Anda hanya membeli asuransi perawatan jangka panjang sekali dalam hidup Anda, dan itu benar-benar penting untuk membandingkan berbagai pilihan Anda," katanya.

Alice Holbrook adalah penulis staf yang menangani asuransi dan berinvestasi untuk Investmentmatome . Ikuti dia di Twitter @aliceInvestmentmatome.

Gambar melalui iStock.