Alokasi Aset dengan Tanpa Reservasi

Cara Saya dalam Melakukan Alokasi Aset Investasi | WBI Ep. 19

Oleh: James Shagawat

Pelajari lebih lanjut tentang James di Investmentmatome's Ask an Advisor

Apakah Anda meninjau portofolio Anda tahun ini?

Sebelum memasuki bisnis ini, saya pikir saya terdiversifikasi dengan investasi saya dalam reksa dana indeks Vanguard S & P500. Saya pikir: hei, saya memiliki 500 saham, itu adalah diversifikasi. Kenyataannya, semua kepemilikan saya berada dalam satu kelas aset, saham domestik berkapitalisasi besar. Diversifikasi nyata mencakup banyak kategori investasi termasuk tetapi tidak terbatas pada saham kecil, saham besar, saham internasional dan obligasi.

Sejauh pemenang dan pecundang kelas aset, terakhir kali saham besar memberikan pengembalian tertinggi adalah pada tahun 1998. Sejak itu, obligasi dan saham internasional berkinerja lebih baik. Jadi mengapa melakukan diversifikasi? Pemenang berputar; Anda tidak ingin ketinggalan kelas aset berkinerja terbaik.

Untuk mengurangi volatilitas pengembalian dalam suatu portofolio, gabungkan aset-aset yang cenderung memiliki korelasi rendah satu sama lain.

Sebagai contoh, sebuah kelompok rock membutuhkan musisi dengan atribut dan bakat yang berbeda - grup tersebut harus terdiversifikasi. Membangun grup dengan empat pemain gitar bukanlah ide bagus, sama seperti kita menyukai pemain gitar. Seorang penyanyi diperlukan, serta seorang drummer. Karena mereka memiliki atribut dan bakat yang berbeda, korelasi antara pemain gitar dan drummer adalah rendah - dan korelasi rendah adalah apa yang Anda harapkan.

Korelasi rendah sama dengan diversifikasi. Profesor ekonomi Harry Markowitz merangkum premis dasar yang mendasari diversifikasi dan alokasi aset portofolio dalam satu kalimat: "Untuk mengurangi risiko, perlu untuk menghindari portofolio yang sekuritasnya sangat berkorelasi satu sama lain."

Alokasi aset yang disukai harus didasarkan pada tujuan investasi Anda, toleransi risiko, usia dan batas waktu Anda. Portofolio semua saham atau semua obligasi mungkin tidak sesuai untuk Anda. Keseimbangan banyak kelas aset sangat ideal.