Lender Langkah Dengan Penawaran Bantuan Utang Mahasiswa

Bagi orang-orang yang dibebani dengan pinjaman mahasiswa federal, pemerintah mungkin tidak dapat menawarkan suku bunga yang lebih rendah atau sistem pembayaran yang lebih sederhana - tetapi bank dan serikat kredit mungkin.

Citizens Financial Group baru-baru ini mengumumkan akan memulai refinancing pinjaman mahasiswa federal. Peminjam dengan kredit yang baik sekarang dapat mengamankan tingkat variabel serendah 2,31% dan suku bunga tetap serendah 4,74%, keduanya secara tahunan. Dalam program serupa untuk peminjam dengan pinjaman mahasiswa swasta, Providence, orang tua Rhode Island berbasis Citizens Bank mengatakan peserta menurunkan tingkat persentase tahunan rata-rata atas utang mereka sebesar 1,5 poin persentase.

Perkirakan tabungan refinancing Anda

Untuk orang-orang seperti Ali Goldberg, yang lulus dari Pennsylvania State University pada bulan Mei dengan gelar dalam bahasa Inggris dan saat ini tinggal bersama orang tuanya di New Jersey, program seperti ini dapat memberikan beberapa bantuan. Seperti tujuh dari 10 anggota kelas 2013, Goldberg memiliki pinjaman mahasiswa federal untuk melunasi. Dia baru-baru ini mendapat surat yang memberitahukan bahwa dia harus mulai melakukan pembayaran dalam tiga bulan. Meskipun dia tidak melihat pinjaman mahasiswanya sebagai beban besar, utang telah mempengaruhi kehidupannya setelah lulus.

"Saya mencoba untuk tidak membiarkan itu mempengaruhi keputusan saya, dan orang tua saya tidak menekan saya dengan cara itu," kata Goldberg. “Tetapi ada beberapa hal yang akan saya lakukan jika saya tidak memiliki pinjaman di belakang pikiran saya.”

Sampai batas tertentu, ia telah mempersempit pencarian pekerjaannya. Setelah menjelajahi pekerjaan di Boston dan kota-kota lain, dia memutuskan bahwa pilihan finansial terbaik adalah tinggal bersama orang tuanya dan pulang-pergi dari rumah, mungkin mencari pekerjaan tetap di New York City. “Saya tidak keberatan tinggal di rumah, jadi mengapa tidak memanfaatkan New York, cobalah untuk menghemat uang sebentar sehingga saya dapat membayar kembali pinjaman saya?” Katanya.

Seperti Goldberg, banyak lulusan baru menemukan bahwa pinjaman yang mereka ambil untuk sekolah telah membatasi pilihan mereka. Saat ini, ada sekitar $ 1,2 triliun utang mahasiswa yang beredar di AS. Peminjam rata-rata berutang $ 29.400, menurut Institute for College Access & Success. Mereka yang memiliki beberapa pinjaman luar biasa mungkin menemukan lebih banyak kebebasan melalui program refinancing yang menawarkan suku bunga rendah dan mengurangi pembayaran bulanan pada pinjaman konsolidasi utang yang terbayar beberapa catatan yang lebih kecil.

Rencana refinancing utang konsolidasi warga bertujuan untuk memberikan bantuan kepada siswa, Brendan Coughlin, presiden keuangan pendidikan untuk bank, mengatakan dalam sebuah pernyataan yang mengumumkan program baru.

"Sementara pendidikan perguruan tinggi adalah salah satu investasi terbaik yang dapat dilakukan oleh orang dewasa muda, membayarnya setelah itu ketika mencoba untuk mencapai pencapaian keuangan lainnya dapat menjadi sulit," kata Coughlin.

Selain Warga, beberapa organisasi lain juga telah memulai program untuk membantu siswa mengatasi pinjaman federal. CuStudentLoans menghubungkan pengguna ke jaringan credit union yang menawarkan opsi refinancing. Pemberi pinjaman peer-to-peer yang berbasis di San Francisco, yang menawarkan manfaat seperti perlindungan pengangguran kepada peminjam, juga menyediakan alternatif bagi lulusan perguruan tinggi yang mencari tingkat yang lebih rendah.

Lulusan seperti Goldberg juga dapat memilih untuk membiayai kembali pinjaman federal melalui pemerintah. Itu mungkin tidak menyelamatkan mereka banyak uang, tetapi itu akan mempertahankan pilihan untuk mengambil keuntungan dari manfaat seperti sistem bayar-sebagai-Anda-peroleh dan pengampunan utang. Melalui Pinjaman Konsolidasi Langsung, siswa dapat menggabungkan beberapa pinjaman federal menjadi satu dengan suku bunga tetap berdasarkan rata-rata tertimbang dari suku bunga pinjaman.

Lembaga keuangan lainnya juga menawarkan lebih banyak opsi kepada para siswa yang berurusan dengan utang. First Trade Union Bank yang berbasis di Boston baru-baru ini meluncurkan program hadiah kartu debit dengan unit SmarterBucks Simple Tuition. Program ini memberi imbalan kepada konsumen atas semua pembelian non-PIN yang dilakukan dengan kartu debit dan mengonversi poin hadiah menjadi uang tunai yang digunakan untuk melunasi pinjaman siswa pengguna.

“Kami pikir kami sedikit lebih dekat dengan generasi milenium ketika datang untuk menyediakan solusi keuangan bagi mereka,” kata Mike Butler, presiden dan kepala eksekutif First Trade, dalam membahas program dengan Pembelajaran Sederhana dan inisiatifnya. "Ini adalah perusahaan yang mencoba membantu masalah yang sangat, sangat besar dalam masyarakat hari ini."

Anggota parlemen di Washington juga bergumul dengan masalah ini. Senator Elizabeth Warren, D-Mass., Telah memperkenalkan RUU yang akan memungkinkan siswa untuk membiayai kembali pinjaman sekolah mereka dengan harga serendah 4%. Partai Republik memblokir langkah itu pada bulan Juni dan sekali lagi baru-baru ini, pada hari yang sama ketika program Citizens dan First Trade diumumkan. Namun bantuan yang dibiayai secara pribadi tidak selalu untuk semua orang.

Di New Jersey, Goldberg mengatakan dia harus mempertimbangkan pilihannya ketika memutuskan apakah akan pergi dengan pemberi pinjaman pribadi untuk mengkonsolidasikan utang sekolahnya.

“Saya merasa seperti saya harus benar-benar berpendidikan tinggi tentang apa artinya refinancing,” katanya. “Saya tidak tahu di mana saya akan berada dalam dua tahun ke depan. Saya mungkin pergi ke sekolah pascasarjana. Saya mungkin memiliki lebih banyak pinjaman. ”

Perkirakan tabungan refinancing Anda

Ilustrasi pinjaman mahasiswa melalui Shutterstock.