5 Alasan Anda Harus Mengetahui Penyedia Pinjaman Siswa Anda

Tetap di atas pembayaran Anda adalah aturan No. 1 ketika masa tenggang Anda berakhir dan pembayaran pinjaman siswa dimulai. Servicers pinjaman mahasiswa federal memainkan peran penting dalam menjaga pinjaman Anda saat ini, tetapi Anda mungkin tidak tahu apa yang perusahaan-perusahaan ini lakukan atau bagaimana bekerja dengan mereka secara efektif. Itulah mengapa itu adalah kunci untuk mendidik diri sendiri tentang sistem pinjaman siswa sehingga Anda tahu cara mendapatkan apa yang Anda butuhkan dari penyedia layanan Anda.

Berikut adalah lima alasan mengapa memahami cara kerja pemberi pinjaman Anda, dan berkomunikasi secara teratur dengan perusahaan, adalah senjata Anda yang tidak terlalu rahasia untuk menjaga pinjaman mahasiswa Anda tetap terkendali.

1. Servicers mengumpulkan, dan melacak, pembayaran Anda.

Hampir 41 juta peminjam mahasiswa pinjaman mahasiswa dilunasi pada Juni 2015. Pemerintah federal mengontrak 11 perusahaan pinjaman mahasiswa untuk mengumpulkan dan mengelola semua pembayaran bulanan para peminjam. Jadi ketika Anda membayar tagihan pinjaman federal Anda setiap bulan, Anda mengirimkannya bukan kepada pemerintah secara langsung, tetapi ke salah satu perusahaan ini.

Penyedia layanan Anda akan menghubungi Anda setelah pinjaman federal pertama Anda dicairkan, dan sebaiknya segera daftarkan akun di situs webnya. Anda dapat mulai melacak berapa banyak yang telah Anda keluarkan dan berapa banyak bunga yang ditambahkan saat Anda di sekolah. Setelah Anda lulus, daftar pembayaran bulanan otomatis melalui penyedia layanan Anda sehingga Anda cenderung tidak akan ketinggalan.

Empat servicers paling umum adalah Layanan FedLoan, juga dikenal sebagai PHEAA; Great Lakes Educational Loan Services Inc.; Navient dan Nelnet. Ada beberapa servicers yang lebih kecil juga, termasuk CornerStone, Granite Manajemen Negara dan Sumber Daya dan MOHELA. (Daftar lengkap tersedia di Federal Student Aid.)

[Baca: Bagaimana Saya Tahu Siapa Saya Student Loan Servicer Is?]

2. Servicers membantu Anda memilih rencana pembayaran yang tepat untuk Anda.

Saat Anda menyelesaikan sesi konseling keluar pinjaman federal di tahun senior kuliah Anda, Anda akan memiliki kesempatan untuk memilih rencana pembayaran pinjaman siswa, yang menentukan jumlah yang harus Anda bayar setiap bulan untuk pinjaman Anda. Banyak siswa yang tidak mengetahui opsi pembayaran banyak pemerintah federal, jadi mereka tetap dengan paket pembayaran standar. Rencana standar memecah saldo total Anda menjadi 120 pembayaran tetap selama lebih dari 10 tahun, dan jika Anda memiliki banyak utang, sulit untuk membeli sebagai lulusan baru.

Servicers pinjaman pelajar dapat membantu Anda mengetahui apakah Anda memenuhi syarat untuk salah satu rencana pembayaran yang didorong oleh pendapatan pemerintah, yang mengikat pembayaran pinjaman Anda ke penghasilan Anda sehingga Anda tidak pernah membayar lebih dari yang Anda mampu. Anda akan diminta untuk mengisi aplikasi dan mengesahkan kembali penghasilan Anda setiap tahun agar tetap memenuhi syarat. Penyedia jasa Anda akan bekerja sama dengan Anda - gratis - untuk memastikan semua dokumen Anda tertata.

3. Saat Anda memberikan instruksi servis, mereka menyesuaikan pembayaran Anda.

Setelah Anda mulai mendapatkan cukup uang untuk membayar ekstra terhadap pinjaman Anda, Anda mungkin ingin melunasi pinjaman tertentu terlebih dahulu - seperti pinjaman dengan suku bunga tertinggi, yang akan membantu Anda menghemat uang dalam jangka panjang. Beberapa servicers secara otomatis akan menerapkan pembayaran tambahan di seluruh pinjaman Anda dalam grup penagihan tertentu, tetapi Anda dapat menelepon, mengirim email atau menulis surat kepada mereka yang menginstruksikan mereka untuk menerapkan pembayaran tambahan ke pinjaman tertentu.

Peraturan federal mengharuskan penyedia jasa Anda untuk menerapkan pembayaran tambahan terlebih dahulu untuk biaya keterlambatan, kemudian untuk bunga yang masih harus dibayar dan, akhirnya, ke saldo pokok, atau jumlah awal pinjaman yang Anda keluarkan. Memberikan kontribusi lebih dari pembayaran yang Anda jadwalkan akan mengurangi keseluruhan saldo Anda dan bunga yang Anda bayarkan dari waktu ke waktu, jadi menendang lebih banyak dari yang Anda butuhkan ketika Anda bisa.

4. Servicers memproses permintaan Anda untuk penundaan atau kesabaran.

Dalam jangka waktu pembayaran 10 tahun, mungkin ada periode ketika Anda tidak mampu membayar pembayaran pinjaman Anda; Anda bisa kehilangan pekerjaan Anda, sakit atau memutuskan untuk bergabung dengan Korps Perdamaian. Tidak peduli apa yang membuat Anda tidak mampu membayar tagihan Anda, hubungi pemberi pinjaman Anda untuk memberitahukannya secepat mungkin. Sebelum Anda mulai tertinggal, Anda akan memiliki opsi untuk mengajukan penangguhan atau penangguhan, penundaan sementara pembayaran Anda selama periode kesulitan keuangan.

Penundaan akan menghemat lebih banyak uang, karena pinjaman bersubsidi tidak dikenakan bunga saat ditunda. Semua pinjaman federal Anda akan terus menghasilkan bunga selama kesabaran, tetapi ini adalah opsi yang baik untuk peminjam yang tidak memenuhi syarat untuk penangguhan. Penyedia layanan Anda akan membantu Anda menentukan mana yang Anda berhak dan bagaimana mendapatkannya.

5. Servicers adalah titik kontak pertama Anda jika Anda tertarik dengan pengampunan pinjaman.

Para lulusan yang bekerja penuh waktu untuk pemerintah atau untuk lembaga nonprofit harus bertanya kepada servicers mereka tentang program Pengampunan Pinjaman Layanan Umum (PSLF). Buat 120 pembayaran tepat waktu terhadap Pinjaman Langsung federal sebagai pegawai layanan publik, dan sisa saldo Anda akan diampuni jika Anda masih bekerja untuk kepentingan publik pada saat pengampunan.

Untuk memastikan Anda berada di jalur yang tepat untuk mendapatkan manfaat, penyedia layanan Anda dapat membantu Anda menentukan apakah pinjaman Anda memenuhi syarat, apakah Anda menggunakan paket pembayaran yang memenuhi syarat dan apakah Anda telah mengisi Formulir Sertifikasi Ketenagakerjaan dengan benar. FedLoan Servicing mengelola program PSLF untuk pemerintah, sehingga pinjaman Anda akan ditransfer ke penyedia layanan tersebut jika Anda belum bekerja dengannya.

Peran servicer Anda adalah membantu Anda. Tetapi jika Anda mengalami masalah dengan perusahaan yang mengalami masalah, ajukan keluhan kepada Kelompok Ombudsman Bantuan Mahasiswa Federal Departemen Pendidikan AS. Sebelum Anda mengirim email atau menelepon kantor, pertama-tama baca apa yang bisa dilakukan oleh Ombudsman Group, kemudian pastikan Anda memiliki informasi latar belakang yang Anda butuhkan dengan mengisi Daftar Periksa Informasi Ombudsman Federal Student Aid.

Perlu diingat bahwa selalu ada sumber daya yang tersedia untuk Anda jika Anda memerlukan bantuan untuk membayar kembali pinjaman federal Anda. Daripada mengabaikan masalah, bekerja sama dengan penyedia layanan Anda dan Departemen Pendidikan AS, jika perlu, untuk kembali bereputasi baik dan berkomitmen untuk keluar dari utang.

Pelajari lebih lanjut tentang pemberi pinjaman mahasiswa Anda masing-masing:

• Layanan FedLoan, juga dikenal sebagai PHEAA
• Great Lakes Educational Loan Services, Inc.
• Navient
• Nelnet

Brianna McGurran adalah penulis staf di Investmentmatome, situs web keuangan pribadi. Email: [email protected]. Twitter: @briannamcscribe.

Mendaftar untuk buletin mingguan Investmentmatome Grad untuk mendapatkan saran karir dan uang yang dikirimkan langsung ke kotak masuk Anda.

Gambar melalui iStock.