Utang Itu Buruk ... tapi Hutang Ini Mengerikan

Oleh Brian McCann

Pelajari lebih lanjut tentang Brian di Situs kami, Minta Penasihat

Orang Amerika terpikat dengan utang. Kami tidak dapat menghentikan diri dari membeli barang bahkan jika kami tidak punya uang untuk membayarnya.

Ini buruk untuk alasan yang jelas. Membayar utang menghabiskan pengeluaran lainnya, sehingga Anda tidak benar-benar membelanjakan uang Anda untuk apa yang Anda inginkan lagi - Anda membelanjakan uang Anda untuk apa yang Anda dulu ingin. Intinya, Anda memperdagangkan pembelian langsung untuk aliran pembayaran yang sedang berlangsung, mengurangi fleksibilitas keuangan Anda. Hampir setiap situasi keuangan yang mengerikan yang telah saya lihat merupakan akibat dari kelebihan utang.

Kadang-kadang Anda akan mendengar orang meyakinkan Anda bahwa ada "utang baik" dan "utang macet." Saya pikir ini adalah aturan yang sangat buruk. Lebih baik dari yang Anda pikirkan semua utang seburuk itu. Paling-paling, beberapa utang tidak begitu bagus. Sisanya benar-benar mengerikan. Yang terburuk dari yang terburuk? Hutang kartu kredit.

Hutang tidak begitu bagus

Beberapa utang mungkin diperlukan dan, jika digunakan dengan hati-hati, dapat membantu Anda untuk memenuhi tujuan keuangan Anda. Ini dapat mencakup hipotek dengan pembayaran yang sesuai dengan aliran uang bulanan Anda. Seringkali, bagaimanapun, ini bisa keluar dari kendali.

Ketika saya pertama kali pindah ke California - tanah real estat berharga tinggi - saya membeli townhouse dengan harga yang sesuai dengan kemampuan saya. Tetapi pemberi pinjaman hipotek mendorong saya untuk meminjam lebih banyak daripada yang bersedia saya lakukan. Pembayaran akan mewakili lebih dari 60% dari gaji yang saya bawa pulang.

Pemikiran menggelikan semacam ini dibawa oleh beberapa penasihat keuangan dan industri real estat, yang mendorong kita untuk “membeli rumah paling banyak yang Anda mampu - Anda akan tumbuh menjadi itu.” Saya lebih suka membeli hanya yang saya butuhkan dan keringat aset selama mungkin. Jika Anda harus mengambil utang yang tidak terlalu baik, jauhi hipotek yang disesuaikan tarif dan pilihan pembayaran rendah. Hipotek mungkin merupakan kejahatan yang diperlukan, tetapi pastikan untuk mempertahankan Anda pada akhir yang "perlu" dan bukan yang "jahat".

Pinjaman mahasiswa juga bisa menjadi kejahatan yang diperlukan. Mengingat kemampuan mendapatkan yang bisa disumbangkan gelar, itu bisa menjadi langkah bijaksana untuk meminjam untuk sekolah. Tapi pinjam hanya apa yang diperlukan.

Membuang sampah dan membersihkan kamar mandi diperlukan. Simpan utang dalam kategori yang sama.

Utang yang benar-benar mengerikan

Hutang yang menurut kebanyakan orang hanya buruk sebenarnya sangat mengerikan. Utang kartu kredit dan kredit mobil adalah dua dari pelanggar terburuk.

Mobil baru kehilangan sebagian besar nilai mereka segera setelah mereka meninggalkan banyak dealer. Meminjam banyak untuk membeli satu adalah penggunaan uang yang buruk. Saya sering merekomendasikan bahwa klien mengambil uang yang akan mereka gunakan untuk pembayaran mobil baru dan menyimpannya sampai mereka memiliki setidaknya 50% dari harga pembelian mobil. Ini memastikan bahwa tujuannya benar-benar penting. Seringkali, begitu mereka berhasil menyelamatkan uang itu, mereka memutuskan mobil baru tidak begitu penting.

Tapi saya menyimpan sebagian besar cemooh saya untuk hutang kartu kredit. Ini benar-benar utang yang mengerikan dan dalam banyak kasus sama sekali tidak perlu. Pertimbangkan bagan ini dari Federal Reserve Bank of St. Louis, yang membandingkan jumlah total kredit bergulir (kebanyakan utang kartu kredit) di negara ini dengan populasi AS:

Setelah krisis keuangan tahun 2008, sepertinya kami mengembangkan kebiasaan baik, dan utang bergulir mulai menurun. Baru-baru ini, telah mulai naik kembali ke garis tren sebelumnya. Kami tidak pernah belajar.

Mengingat bahwa suku bunga pada kartu kredit sering kali utara dari 14%, ini adalah penggunaan kekuatan peminjaman yang mengerikan. Pertimbangkan ini: Jika Anda membayar $ 30 untuk makan malam pizza dan kemudian membawa utang pada bunga tahunan 14%, Anda akan berhutang sekitar $ 45 dalam tiga tahun. Apakah Anda benar-benar ingin membayar 50% lebih banyak untuk pizza Anda agar tidak membayarnya hari ini? Jika Anda benar-benar tertarik untuk memperbaiki situasi keuangan Anda, hilangkan utang kartu kredit secepat mungkin. Masukkan uang ekstra untuk mendanai tujuan Anda terlebih dahulu.

Saya bekerja dengan banyak keluarga muda. Seringkali klien baru memiliki hipotek, pinjaman mahasiswa, pinjaman mobil, dan utang kartu kredit. Ini membuat tantangan untuk memenuhi tujuan jangka panjang. Pembayaran utang menguras habis kemampuan keluarga untuk mendanai tujuan jangka panjang - termasuk pensiun.

Lain kali Anda tergoda untuk meminjam, pertimbangkan untuk meminjam kata empat huruf.

Gambar teratas melalui iStock; infografis melalui Federal Reserve Bank of St. Louis.