Perpisahan Pajak dan Opsi Pinjaman untuk Membayar Kuliah

Oleh Mike Eklund

Pelajari lebih lanjut tentang Mike di Investmentmatome's Ask an Advisor

Anak Anda telah memilih perguruan tinggi, dan kini hadir bagian yang menyenangkan: mencari tahu cara membayarnya.

Karena biaya kuliah empat tahun dapat berkisar dari $ 100.000 hingga $ 280.000 per anak, orang tua harus memiliki rencana untuk mendanai pendidikan tinggi anak-anak mereka. Ini sangat penting karena dana yang tidak mencukupi adalah alasan utama anak-anak putus sekolah.

Pertama, saran: Kelola harapan anak-anak Anda dengan berbicara lebih awal tentang apa yang dapat Anda bayar untuk kuliah. Anda tidak ingin anak-anak Anda menghabiskan bertahun-tahun membayangkan sebuah perguruan tinggi tertentu yang Anda tahu tidak mampu Anda bayar dengan bantuan keuangan.

Ada berbagai sumber pendanaan yang dapat membantu Anda membayar pendidikan anak-anak Anda. Di sini kita akan melihat dua hal utama: bantuan pajak dan pinjaman.

Bantuan pajak

Banyak keluarga mendapatkan terlalu banyak uang untuk memenuhi syarat untuk bantuan keuangan berbasis kebutuhan, tetapi mereka mungkin memenuhi syarat untuk keringanan pajak.

Kredit Pajak Peluang Amerika adalah potongan pajak yang tersedia untuk membantu Anda membayar hingga empat tahun pendidikan sarjana untuk diri sendiri atau tanggungan Anda. Sebagai kredit pajak, AOTC memberi Anda pengurangan dolar dalam dolar untuk total tagihan pajak Anda. Di 2016, kredit dapat mengurangi tagihan pajak Anda hingga $ 2,500 per siswa.

Kredit terdiri dari 100% dari $ 2.000 pertama dari biaya pendidikan yang berkualitas - biaya kuliah, biaya dan materi kursus - dan 25% pada $ 2.000 berikutnya. Namun, AOTC bertahap keluar pada tingkat pendapatan yang lebih tinggi - $ 160.000 hingga $ 180.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan secara bersama dan $ 80.000 hingga $ 90.000 jika filer pajak adalah tunggal atau kepala rumah tangga.

Kredit Belajar Seumur Hidup diarahkan untuk membayar sekolah pascasarjana. Ini adalah kredit pajak $ 2.000 dengan biaya $ 10.000, tetapi memiliki batas pendapatan yang lebih rendah daripada kredit AOTC - $ 55.000 untuk pelapor tunggal dan $ 110.000 untuk pasangan menikah yang mengajukan secara bersama-sama.

Jika penghasilan Anda terlalu tinggi untuk kredit pajak, Anda mungkin dapat memberikan saham anak Anda yang telah memperoleh nilainya dan menghilangkan hingga $ 28.000 keuntungan modal dengan menggunakan kombinasi dari deduksi standar, pembebasan pribadi, dan AOTC. Ini adalah strategi yang rumit, jadi saya sarankan bekerja dengan perencana keuangan atau penasihat pajak untuk menerapkannya.

Opsi pinjaman

Jika tabungan kuliah keluarga Anda dan kredit pajak yang tersedia tidak mencapai cukup jauh, anak-anak Anda dapat beralih ke pinjaman siswa - tetapi mereka harus berhati-hati untuk mengambil terlalu banyak utang. Menurut Institute for College Access and Success, rata-rata mahasiswa memiliki hutang $ 28.950 pada tahun 2014, peningkatan 56% selama 10 tahun terakhir.

Jika pinjaman menjadi perlu, berikut beberapa opsi.

Pinjaman Bersubsidi Langsung Federal

Setelah siswa Anda mengisi Aplikasi Gratis untuk Federal Student Aid, atau FASFA, dan menunjukkan kebutuhan, Departemen Pendidikan AS dapat menawarkan pinjaman bersubsidi langsung federal, juga dikenal sebagai pinjaman Stafford. Dengan pinjaman bersubsidi ini, yang tersedia bagi mahasiswa yang menunjukkan kebutuhan finansial, pemerintah membayar bunganya sementara mahasiswa Anda kuliah. Karena minat tidak bertambah sampai setelah lulus, dia dapat menerima pinjaman dan melunasinya setelah kelulusan.

Batasan pinjaman didasarkan pada tahun di perguruan tinggi - $ 3.500 dalam satu tahun, $ 4.500 di tahun kedua dan $ 5.500 untuk berapa tahun lagi, mahasiswa Anda harus mendapatkan gelar sarjana.

Pinjaman Tanpa Pinjaman Langsung Federal

Versi pinjaman Stafford yang tidak disubsidi ini berbeda dalam beberapa hal: Ini terbuka untuk mahasiswa sarjana dan pascasarjana, tidak ada persyaratan untuk mendemonstrasikan kebutuhan keuangan, dan siswa Anda akan dikenakan bunga saat dia kuliah. Batas tahunan untuk pinjaman ini adalah $ 5.500 dalam satu tahun, $ 6.500 pada tahun kedua, dan $ 7.500 pada tahun ketiga dan seterusnya. Pinjaman ini dapat menjadi pilihan bagi orang tua dan siswa yang tidak dapat menunjukkan kebutuhan finansial tetapi tetap membutuhkan bantuan untuk membayar sekolah.

»LEBIH BANYAK: Pro dan kontra konsolidasi pinjaman mahasiswa dan refinancing

Pinjaman orangtua PLUS

Pilihan lainnya adalah pinjaman Parent PLUS, yang merupakan pinjaman federal yang dapat Anda keluarkan setiap tahun untuk menutupi seluruh biaya pendidikan anak Anda. Ini bisa menjadi beban utang tambahan yang besar, dan pembayaran dapat membentang sampai memasuki masa pensiun Anda, jadi pikirkan baik-baik apakah ini pilihan yang tepat untuk Anda.

Pinjaman Mahasiswa Swasta

Berbagai bank dan pemberi pinjaman lainnya menawarkan pinjaman pribadi, yang biasanya membawa suku bunga variabel, biaya originasi dan biaya lainnya. Hampir semua pinjaman swasta membutuhkan penandatangan bersama.

Pinjaman swasta tidak memiliki fleksibilitas pinjaman federal, dan umumnya opsi pembayaran dan pengampunan mereka tidak menguntungkan. Oleh karena itu, keluarga Anda harus beralih ke pinjaman pribadi hanya setelah memanfaatkan sepenuhnya sumber daya lain.

Penting untuk memahami opsi keluarga Anda, kapan menggunakan dana apa, dan bagaimana pengaruhnya terhadap kelayakan bantuan keuangan anak Anda secara keseluruhan. Bekerja dengan perencana keuangan biaya-satunya yang memenuhi syarat dapat membantu Anda membuat keputusan yang cerdas.

Mike Eklund adalah perencana keuangan di Financial Symmetry di Raleigh, North Carolina. Ringkasan blog ini juga tersedia melalui podcast di situs web Financial Symmetry.