Seperti apa Nasihat Keuangan yang Baik

Nasihat keuangan yang baik dapat membantu Anda mencapai tujuan hidup Anda. Saran keuangan yang buruk dapat merugikan Anda dan membuat Anda lebih buruk daripada jika Anda mencoba melakukannya sendiri.

Sayangnya, Anda masih sendiri dalam mencoba untuk menentukan nasihat yang baik dari yang buruk. Keputusan pengadilan membatalkan peraturan fidusia Departemen Tenaga Kerja AS yang akan mengharuskan penasihat keuangan untuk memasukkan kepentingan klien akun pensiun mereka terlebih dahulu. Prospek untuk aturan fidusia yang diusulkan oleh SEC tidak pasti.

"Hal yang aman adalah bagi investor untuk menganggap bahwa pasar ini masih sama-sama pembeli-hati-hati yang selalu ada," kata Barbara Roper, direktur perlindungan investor untuk Federasi Konsumen Amerika, kelompok advokasi nirlaba.

»Mencari nasihat profesional? Bagaimana memilih penasihat keuangan

Banyak orang Amerika percaya, salah, bahwa penasihat keuangan mereka sudah diminta untuk bertindak demi kepentingan terbaik klien mereka. Kenyataannya, kebanyakan diadakan untuk standar yang lebih rendah. Meminta penasehat untuk mengungkapkan konflik kepentingan mereka selalu merupakan ide yang baik, tetapi di sini ada beberapa cara lain untuk menemukan saran yang benar-benar menempatkan klien lebih dulu:

Nasihat yang baik tidak menjanjikan bulan dan bintang. Waspadalah terhadap penasihat yang hanya ingin berbicara tentang kehebatan investasi mereka dan bagaimana mereka berencana untuk mengalahkan pasar. Hanya sedikit penasihat yang dapat secara konsisten memberikan hasil yang mengalahkan pasar, dan upaya untuk melakukannya biasanya meningkatkan biaya klien mereka. Pendekatan yang lebih baik bagi kebanyakan orang adalah dengan menginvestasikan semua atau sebagian besar portofolio mereka dalam reksa dana indeks berbiaya rendah atau dana yang diperdagangkan di bursa yang berusaha untuk mencocokkan berbagai tolok ukur pasar.

Saran bagus tidak mempromosikan "sampah komisi tinggi."Itulah yang dilakukan oleh jurnal keuangan Bob Veres, penerbit Informasi Dalam, layanan untuk penasihat, yang menyebut produk yang terkenal memiliki biaya tinggi dan berpotensi memperkaya penasehat dengan mengorbankan kliennya. Ini dapat mencakup kepercayaan investasi real estat yang tidak diperdagangkan, anuitas yang diindeks, dan anuitas variabel di dalam rekening pensiun.

Reksadana eksklusif juga bisa menjadi masalah. Ini adalah dana bermerek rumah yang ditawarkan oleh bank, pialang atau perusahaan investasi tempat Anda memiliki akun Anda. Penasihat Anda dapat memperoleh kompensasi ekstra untuk mendorong mereka, dan mereka dapat memiliki biaya yang lebih tinggi atau kinerja yang lebih buruk daripada dana yang bersaing. Penasihat mungkin dapat membuat argumen mengapa salah satu produk ini masuk akal bagi Anda, tetapi sebaiknya Anda mendapatkan pendapat kedua dari seseorang yang tidak membuat komisi yang menjualnya.

“Semakin kompleks, buram dan tidak likuidnya investasi, semakin murah hati kompensasi kepada penasihat itu,” kata Roper. "Insentif berbaris dengan cara yang secara langsung bertentangan dengan kepentingan terbaik investor."

Nasihat yang baik tidak berpura-pura menjadi gratis atau lebih murah daripada itu. Semua investasi memiliki biaya, dan penasihat dapat dibayar dengan berbagai cara yang mungkin tidak mudah terlihat bagi pelanggan mereka. Penasihat keuangan harus mudah dalam menjelaskan biaya-biaya tersebut dan cara mereka memberi kompensasi.

Juga, investor yang membayar persentase portofolio mereka untuk saran harus tahu bagaimana biaya itu dihitung. Biaya yang "hanya" 0,35% setiap kuartal tampaknya sangat murah, tetapi itu menambahkan hingga 1,4% setahun, yang tidak. Survei Veres tentang sekitar 1.000 penasihat menemukan sebagian besar biaya penasihat tahunan sekitar 1% untuk portofolio bernilai kurang dari $ 1 juta.

Nasihat yang baik tidak dengan sengaja membingungkan orang. Beberapa penasihat membuat kesepakatan besar tentang menjadi berbasis biaya, tetapi itu berarti mereka juga menerima komisi atau insentif lainnya. Penasihat keuangan hanya-biaya, sebaliknya, dikompensasi semata-mata oleh biaya yang dibayar klien mereka. Juga, beberapa penasihat telah memberi tahu klien mereka bahwa aturan fidusia mengharuskan mereka untuk mulai mengenakan biaya. Itu tidak benar, kata Roper.

Nasihat yang baik datang dari penasihat yang mengutamakan klien. Hanya beberapa kategori penasihat yang diwajibkan menjadi fidusia, atau seseorang yang berkewajiban menempatkan kepentingan klien mereka di depan mereka sendiri. Penasihat tersebut termasuk penasihat investasi terdaftar dan perencana keuangan bersertifikat ketika mereka menawarkan saran perencanaan keuangan. Akuntan publik bersertifikat memiliki kode etik profesional yang mirip dengan standar fidusia.

Ketika penasihat tidak memiliki RIA, CFP, atau BPA setelah nama mereka, tanyakan apakah mereka bersedia menjadi fidusia dan menuangkan janji itu secara tertulis. Komite untuk Standar Fidusia, sebuah kelompok relawan yang mempromosikan standar, memiliki penasihat sumpah yang dapat mengunduh dan menandatangani.

Artikel ini ditulis oleh Investmentmatome dan pada awalnya diterbitkan oleh The Associated Press.