5 Kesalahan Keuangan Terburuk Yang Dapat Dilakukan Orangtua Baru

Memiliki bayi membawa kegembiraan dan kegembiraan - dan satu set kekhawatiran uang yang baru. Bagaimana Anda akan membeli popok dan tempat penitipan anak? Pelajaran sepak bola dan berenang? Dan akhirnya (yikes!) Kuliah?

Kesulitan banyak, tetapi begitu juga peluang untuk mengatur keuangan Anda. Dengan perhatian yang seksama dan sedikit disiplin, Anda dapat memulai keluarga Anda dari keuangan yang kuat dan menciptakan jaring pengaman untuk tahun-tahun mendatang.

Berikut adalah lima kesalahan uang yang dibuat orang tua baru dan bagaimana cara menghindarinya.

1. Melonggarkan asuransi jiwa

Kebanyakan orang tua muda tidak memiliki asuransi jiwa yang cukup, kata Johanna Fox Turner, seorang perencana keuangan dan pemilik Milestones Financial Planning LLC di Mayfield, Kentucky.

Garrett Prom, seorang perencana keuangan dan pendiri Perencanaan Keuangan Terkemuka LLC di Austin, Texas, setuju. “Saya tidak dapat memberi tahu Anda berapa banyak orang yang saya temui yang mengatakan," Oh ya, kami sudah dijaga dengan asuransi jiwa - saya punya rencana melalui majikan saya."

Tetapi asuransi jiwa kelompok melalui kerja jarang menawarkan manfaat yang cukup besar, dan biasanya berakhir ketika Anda meninggalkan perusahaan. Anda membutuhkan kebijakan Anda sendiri.

Melakukan apa: Kedua orang tua membutuhkan asuransi jiwa, bahkan jika seseorang tetap di rumah, kata Turner. Jika orang tua yang tinggal di rumah meninggal, orang tua yang masih hidup harus membayar untuk penitipan siang hari dan layanan lain yang dilakukan orang tua.

Asuransi jiwa berjangka cukup untuk sebagian besar keluarga - dan itu murah. Pilih sebuah istilah yang mencakup tahun-tahun di mana keluarga Anda akan bergantung pada Anda secara finansial, dan beli cukup untuk melunasi utang Anda, mendanai pendidikan perguruan tinggi anak-anak Anda, dan mengganti penghasilan atau membayar layanan yang Anda berikan.

" MEMBANDINGKAN: Kutipan asuransi jiwa

2. Tidak membuat surat wasiat

“Sebagian besar keluarga muda yang saya temui tidak ingin memikirkan sebuah surat wasiat, dan bahkan jika saya mengungkapkannya, mereka tidak ingin membicarakannya,” kata Prom.

Tetapi setiap orangtua harus memiliki satu. A will menyatakan bagaimana uang dan properti Anda harus didistribusikan setelah kematian Anda dan menunjuk wali untuk anak-anak Anda. Jika Anda dan pasangan Anda mati, dan tidak ada yang memiliki surat wasiat, negara akan menunjuk wali dan memutuskan apa yang terjadi pada aset Anda.

Melakukan apa: Setiap orang tua harus memiliki surat wasiat. Mintalah seorang teman atau anggota keluarga yang dipercaya untuk melayani sebagai wali dan untuk mengelola properti dan uang untuk anak-anak Anda jika Anda berdua meninggal. Beberapa perencana properti merekomendasikan menunjuk satu orang untuk membesarkan anak-anak dan satu lagi untuk mengelola uang. Bekerja dengan pengacara real estat untuk memutuskan yang terbaik.

3. Tidak memiliki rencana pengeluaran atau penghematan hari hujan

Pembelanjaan dapat terjadi di luar kendali kapan pun Anda tidak memiliki rencana.

"Ada kecenderungan besar untuk ingin berlebihan, terutama dengan anak No. 1," kata Chad Nehring, seorang perencana keuangan dan mitra di Conceptual Financial Advisors LLC di Appleton, Wisconsin.

Orang tidak melihat pengeluaran mereka karena mereka takut, kata John Buerger, seorang perencana keuangan dan presiden Altus Wealth Solutions di San Luis Obispo, California. Sebaliknya, mereka beroperasi secara membuta untuk menghindari berita buruk.

Melakukan apa:

• Gunakan aplikasi pelacakan seperti Mint untuk mengawasi pengeluaran Anda selama sebulan. “Anda tidak bisa mengelola apa yang tidak Anda ukur,” kata Buerger. Perhatikan saja, tambahnya. Mengalahkan diri sendiri atas pengeluaran akan menjadi bumerang.
• Kategorikan pembelanjaan Anda sesuai dengan kebutuhan dan keinginan, kemudian prioritaskan, kata Nehring.
• Bangun tabungan untuk pengeluaran tak terduga. Sebagian besar penasihat keuangan menyarankan untuk membayar cukup untuk tiga hingga enam bulan kebutuhan. Buerger mengatakan cadangan kas Anda harus berada di ujung tinggi sebelum acara kehidupan utama, seperti memiliki anak.
• Tetapi mulailah di mana Anda berada, kata Nehring. “Jika Anda bisa mendapatkan hingga $ 1.000, itu hebat.” Terus berjalan; setiap sedikit membantu.
• Temukan penawaran barang-barang yang akan diambil bayi Anda di toko konsinyasi dan barang bekas.
• Merevisi rencana pengeluaran Anda saat anak-anak Anda tumbuh, kata Nehring.

4. Menabung untuk kuliah dengan mengorbankan masa pensiun Anda

Kelulusan sekolah menengah bayi mungkin lebih dekat daripada masa pensiun Anda, tetapi mengabaikan tabungan pensiun untuk menuangkan uang ke dana kuliah adalah ide yang buruk.

"Tidak ada beasiswa untuk pensiun," kata Turner.

Melakukan apa: Buka rencana tabungan 529 perguruan tinggi dan mengundang kerabat yang bersemangat untuk berkontribusi. Sementara itu, simpan hingga batas kontribusi dalam rencana tabungan pensiun Anda sebelum memasukkan uang Anda ke 529, kata Turner.

Mempersiapkan diri untuk pensiun akan menguntungkan anak-anak Anda dalam jangka panjang.

“Anda tidak harus pergi ke anak Anda, dengan topi di tangan, berkata, 'Anda pergi ke Harvard, tetapi sekarang saya tidak punya uang,'” kata Turner.

5. Lupa menambahkan bayi ke rencana asuransi kesehatan Anda

Setelah bayi lahir, mudah untuk membiarkan tugas lolos dari retakan. Tetapi jangan lupa untuk menambahkan anak Anda ke asuransi kesehatan Anda.

Melakukan apa: Anda memiliki 30 hari setelah kelahiran untuk menambahkan bayi ke rencana kesehatan kerja, menurut Departemen Tenaga Kerja AS. Hubungi administrator manfaat Anda untuk detailnya.

Jika Anda membeli rencana kesehatan melalui Healthcare.gov atau pasar negara, masuk ke akun Anda atau hubungi pasar untuk melaporkan kelahiran. Anda memiliki 30 hingga 60 hari, tergantung pada negara bagian.

Jika Anda membeli rencana langsung dari perusahaan asuransi, hubungi perusahaan asuransi kesehatan Anda.

Ketika Anda menghindari semua jebakan ini, ingat bahwa perencanaan keuangan baik untuk seluruh keluarga.

“Orang tua membuat cetak biru uang pada anak-anak mereka, jadi jika Anda stres tentang uang, mereka akan stres tentang uang,” kata Buerger.

Barbara Marquand adalah penulis staf di Investmentmatome, situs web keuangan pribadi. Email: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand.