4 Pilihan Rencana Pensiun untuk Wiraswasta

Sementara wiraswasta memiliki banyak manfaat, seperti fleksibilitas dan otonomi yang lebih besar, ada kelemahan juga. Yang besar adalah pajak tambahan: Orang yang bekerja sendiri harus membayar dua kali lebih banyak dalam pajak Jaminan Sosial dan Medicare seperti yang dilakukan karyawan, di samping pajak penghasilan reguler mereka, dan bahwa uang tidak ditahan dari gaji mereka. Lain adalah kurangnya manfaat karyawan formal yang datang dengan pekerjaan tradisional, seperti asuransi kesehatan dan rencana pensiun.

Cerita terkait

Penyedia Roth IRA terbaik

Penyedia IRA tradisional terbaik

Saya memiliki klien muda yang baru-baru ini beralih dari pekerjaan tradisional menjadi pekerja lepas dan benar-benar berjuang dengan membayar pajak tambahan sekaligus kehilangan rencana pensiunnya.

Kabar baik untuk klien ini - dan banyak pekerja seperti dia - adalah bahwa ada empat rencana pensiun untuk pekerja wiraswasta yang dapat membantu meringankan ketegangan dengan mengurangi penghasilan kena pajak Anda sambil menyimpan uang untuk pensiun. Rencana mana yang terbaik untuk Anda tergantung pada banyak faktor, termasuk penghasilan Anda, usia Anda, apakah Anda memiliki karyawan dan niat Anda untuk dana program pensiun.

Berikut ini ulasan tentang pro dan kontra dari masing-masing jenis rencana.

Solo 401 (k)

Kelebihan dari Solo 401 (k):

• Batas kontribusi yang tinggi. Karena Anda berdua adalah pemberi kerja dan karyawan, Anda dapat berkontribusi lebih banyak untuk rencana Solo 401 (k) daripada yang dapat Anda lakukan untuk rencana pensiun lainnya. Sebagai seorang karyawan, Anda dapat berkontribusi hingga $ 18.000 untuk tahun ini (ditambah hingga $ 6.000 dalam kontribusi untuk mengejar ketinggalan jika Anda berusia di atas 50 tahun). Seperti dalam 401 (k) tradisional, kontribusi Anda dibuat dengan uang sebelum pajak. Kemudian, sebagai pemberi kerja, Anda dapat berkontribusi hingga 25% dari total pendapatan bisnis Anda (atau 20% jika Anda adalah pemilik tunggal atau anggota tunggal LLC) di atas kontribusi karyawan sampai Anda mencapai jumlah total gabungan $ 53.000 (atau $ 59.000 termasuk kontribusi catch-up). Plus, kontribusi perusahaan dapat dikurangkan sebagai pengeluaran bisnis.
• Berkontribusi ganda. Dengan Solo 401 (k), Anda dapat menyewa pasangan Anda dan biarkan dia berpartisipasi dalam rencana itu juga. Pasangan Anda dapat berkontribusi hingga $ 18.000, dan Anda dapat memasukkan kontribusi pengusaha pada umumnya hingga jumlah total $ 53.000. Pasangan Anda juga dapat membuat kontribusi catch-up, jika memenuhi syarat.
• Pertumbuhan pajak tangguhan. Seperti dalam 401 (k) tradisional, kontribusi Anda adalah pra-pajak, dan Anda membayar pajak atas penarikan.
• Fleksibilitas. Anda dapat memasukkan sebanyak, hingga batas, atau sesedikit yang Anda inginkan dari tahun ke tahun.

Kontra dari Solo 401 (k):

• Dokumen. Anda harus mengajukan laporan kepada IRS setiap tahun jika Anda memiliki setidaknya $ 250.000 di akun Anda.
• Tidak terbuka untuk semua orang. Anda dapat membuka Solo 401 (k) hanya jika Anda tidak memiliki karyawan selain pasangan Anda.

Intinya: Rencana ini luar biasa untuk orang yang bekerja sendiri tanpa karyawan (selain dari pasangan) karena batas kontribusi yang tinggi, pertumbuhan dan fleksibilitas pajak yang ditangguhkan dalam jumlah kontribusi.

Strategi cerdas: Jika penghasilan wirausaha Anda tidak terlalu tinggi, Anda dapat menggunakan braket pajak rendah untuk keuntungan Anda. Dalam hal ini, Anda mungkin memilih untuk membuka Roth Individual 401 (k). Dengan Roth 401 (k), Anda memasukkan dolar setelah pajak, dan mereka tumbuh bebas pajak. Dengan asumsi bahwa kelompok pajak Anda akan lebih tinggi di jalan, strategi ini akan menghemat uang Anda. Selain itu, semua dana yang Anda tarik di masa depan akan bebas pajak.

Pensiun Karyawan Sederhana (SEP IRA)

Pro dari IRA SEP

• Kemudahan kreasi dan pemeliharaan. Yang diperlukan hanyalah beberapa dokumen dasar yang perlu disiapkan, dan tidak perlu laporan tahunan ke IRS.
• Batas kontribusi yang tinggi. Anda dapat berkontribusi hingga 25% dari pendapatan W-2 yang Anda bayarkan sendiri, atau hanya di bawah 20% dari penghasilan bersih Schedule C Anda, hingga $ 53.000 untuk tahun 2015. Ini bagus karena kontribusi Anda dapat tumbuh dengan keuntungan Anda.
• Penangguhan pajak. Anda mendapat manfaat dari kontribusi dan pertumbuhan tangguhan pajak sampai Anda mulai penarikan. Secara umum, Anda dapat mulai mengambil uang pada usia 59½. Kamu tidak memiliki untuk memulai penarikan sampai usia 70½.

Kekurangan IRA SEP:

• Kontribusi datang hanya dari majikan. Jika Anda memiliki karyawan, Anda harus menyertakan semuanya dalam rencana pensiun, dan Anda tidak dapat menyumbangkan persentase yang lebih tinggi ke akun Anda sendiri daripada yang Anda lakukan untuk mereka. Ini bisa mahal.

Intinya: Rencana-rencana ini paling baik untuk pekerja yang bekerja sendiri yang memiliki karyawan yang sangat sedikit atau tidak ada dan menginginkan fleksibilitas dalam jumlah yang mereka sisihkan (misalnya, mereka ingin mengikat kontribusi terhadap laba).

Rencana Pencocokan Dana Insentif untuk Karyawan (SIMPLE IRA)

Kelebihan IRA SEDERHANA:

• Kemudahan kreasi dan pemeliharaan. Sama seperti dengan SEP IRA, hanya dibutuhkan beberapa dokumen dasar untuk membuka akun. Dokumen perawatan tahunan juga sederhana.
• Batas kontribusi moderat. Anda dapat menyumbangkan hampir semua pendapatan bersih Anda, hingga $ 12,500, menjadi IRA SEDERHANA setiap tahun (plus tambahan $ 3.000 jika Anda berusia 50 tahun atau lebih).
• Pertumbuhan pajak tangguhan.
• Pengurangan biaya. Sumbangan yang cocok dikurangkan untuk majikan sebagai biaya bisnis.

Kekurangan IRA SEDERHANA:

• Batas kontribusi lebih rendah. Batasnya secara signifikan lebih rendah daripada untuk SEP IRA, Solo 401 (k) atau program imbalan pasti (lihat di bawah).
• Kemungkinan kontribusi pencocokan wajib. Sebagai pemberi kerja, Anda dapat memilih untuk membuat kontribusi tetap 2% ke akun karyawan, atau mencocokkan kontribusi karyawan sebesar 1% hingga 3% dari total gaji. Sebagian besar karyawan tidak berkontribusi pada rencana tersebut, jadi tidak mungkin memilih untuk cocok akan menghabiskan banyak biaya.
• Banyak aturan. Selama dua tahun setelah kontribusi awal Anda, Anda tidak dapat mentransfer IRA SEDERHANA ke dalam rencana pensiun lainnya. Selain itu, jika Anda berusia di bawah 59½, setiap distribusi yang Anda ambil dalam dua tahun pertama akan dikenakan penalti 25%.
• Kontribusi dihitung terhadap 401 (k) kontribusi. Jika wiraswasta Anda adalah pertunjukan di sisi dan Anda memiliki 401 (k) dari pekerjaan Anda yang lain, kontribusi apa pun yang Anda berikan pada SIMPLE Anda akan dihitung terhadap $ 18.000 yang dapat Anda tangguhkan ke 401 (k) untuk itu tahun.
• Terbatas untuk usaha kecil dengan kurang dari 100 karyawan. Namun, ini bukan masalah bagi sebagian besar milenium wiraswasta.

Intinya: Rencana-rencana ini sangat menarik untuk usaha kecil dengan banyak karyawan (yang biasanya tidak berkontribusi, sehingga tidak ada biaya pertandingan atau majikan). Pada saat yang sama, pengusaha bisa mendapatkan pertandingan 3% berdasarkan penghasilan.

Program imbalan pasti

Rencana-rencana ini, yang mengingatkan kita pada rencana pensiun sekolah tua yang dimiliki generasi kakek-nenek kita, sebenarnya sangat indah bagi pekerja-pekerja wiraswasta tertentu.

Pro dari program imbalan pasti:

• Batas kontribusi sangat tinggi. Berapa banyak yang dapat Anda kontribusikan tergantung pada usia Anda, tetapi Anda berpotensi menghabiskan lebih dari $ 100.000 per tahun untuk pensiun.
• Dapat digabungkan dengan rencana lain. Anda dapat berkontribusi pada rencana tunjangan yang ditetapkan sambil secara bersamaan berkontribusi ke 401 (k) atau SEP IRA.
• Pajak lebih rendah. Kontribusi dapat dihapuskan sebagai pengeluaran bisnis, sehingga mengurangi penghasilan kena pajak Anda.
• Penundaan pajak. Pertumbuhan kontribusi adalah pajak tangguhan.

Kontra dari rencana tunjangan yang ditetapkan:

• Mahal. Rencana tunjangan yang ditetapkan rumit untuk disiapkan dan agak mahal untuk dijalankan.
• Ruang gerak kecil. Anda berkomitmen untuk mendanai rencana pada tingkat tertentu, dan Anda terjebak dengan itu bahkan dalam setahun ketika uang ketat.
• Anda harus menawarkan rencana ini kepada karyawan mana pun. Anda harus memberikan kontribusi atas nama mereka. Ini bisa sangat mahal.

Intinya: Rencana ini bagus untuk pekerja wiraswasta tunggal yang memiliki pendapatan tinggi, stabil dan ingin menempatkan banyak pergi untuk pensiun.

Menabung untuk pensiun dengan berkontribusi pada salah satu dari rencana ini mengurangi penghasilan kena pajak Anda dan bahkan dapat membawa Anda ke braket pajak yang lebih rendah. Ini akan menghemat banyak uang dalam jangka pendek, sementara menguntungkan stabilitas keuangan Anda untuk jangka panjang.

Artikel ini juga muncul di Nasdaq. Gambar melalui iStock.