Siswa California Standar Kurang dari Rata-Rata AS pada Pinjaman Mahasiswa

Siswa di perguruan tinggi dan universitas California mengalami kelalaian pada pinjaman mahasiswa mereka pada tingkat yang lebih rendah daripada rata-rata nasional, menurut sebuah studi oleh Departemen Pendidikan AS, Studi ini menemukan bahwa 10,4% siswa di sekolah postsecondary California yang dijadwalkan untuk mulai membayar pinjaman mereka pada tahun 2013 mengalami kegagalan pada tahun ketiga pembayaran kembali.

Tingkat default AS secara keseluruhan adalah 11,3%. (Lihat tarif default untuk semua 50 negara bagian.)

Studi ini meneliti lebih dari 6.000 sekolah menengah di negara itu dan 604 di California, termasuk sekolah swasta, umum, dan eksklusif (nirlaba). Di antara yang terbesar di negara bagian dengan pendaftaran, tingkat default adalah:

• City College of San Francisco: 18,7%.
• East Los Angeles College: 14,2%.
• Santa Ana College: 11,7%.
• Diablo Valley College: 10,8%.
• Universitas Negeri San Francisco: 4%.
• San Jose State University: 3,7%.
• University of California, Berkeley: 2%.
• University of California, Los Angeles: 2%.
• University of Southern California: 1,7%.
• Universitas Stanford: 0,7%.

(Klik di sini untuk mencari database federal untuk statistik menurut sekolah, kota atau negara bagian.)

Perguruan tinggi negeri dan masyarakat umum memiliki tingkat gagal bayar rata-rata untuk 2013 sebesar 18,5%, dan sekolah-sekolah eksklusif mencapai 15%. Untuk perguruan tinggi negeri empat tahun, tingkat rata-rata adalah 7,3%, dan untuk perguruan tinggi swasta empat tahun itu 6,5%.

Tingkat default untuk community college, sekolah kejuruan dan perguruan tinggi nirlaba cenderung lebih tinggi karena mantan siswa cenderung tidak menyelesaikan studi mereka atau melihat peningkatan pendapatan, dan sering tidak dapat mengikuti pembayaran pinjaman, menurut sebuah laporan dalam Paparan Brookings tentang Kegiatan Ekonomi.

>> LEBIH: Standar pinjaman siswa: Apa artinya dan bagaimana mengatasinya

Laporan baru memberikan pandangan rinci pada tingkat default, tetapi mungkin tidak menunjukkan gambaran lengkap tentang beban utang pada siswa. Meskipun laporan ini mengambil snapshot dari peminjam yang berada dalam jendela tiga tahun pertama dari fase pembayaran kembali mereka, itu tidak menangkap mereka yang menunda pembayaran hingga setelah periode pengukuran tiga tahun berakhir.

Perencana keuangan San Francisco: "Lebih sulit bagi banyak orang untuk membenarkan biaya"

Orang dengan gelar sarjana mendapatkan lebih banyak, rata-rata, dibandingkan mereka yang hanya memiliki ijazah sekolah menengah. Pada tahun 2014, pendapatan rata-rata orang dewasa muda dengan gelar sarjana adalah $ 49.900, dibandingkan dengan $ 30.000 untuk orang-orang yang menyelesaikan sekolah menengah, menurut National Center for Education Statistics.

Namun, utang pinjaman mahasiswa yang berlebihan merupakan beban besar bagi banyak orang Amerika. Ini dapat secara signifikan menghambat keuangan para peminjam dengan meningkatkan beban hutang mereka secara keseluruhan dan memotong uang yang dapat mereka gunakan untuk hipotek, pensiun dan investasi jangka panjang lainnya. Jumlah pinjaman mahasiswa pinjaman adalah $ 1,36 triliun per Juni, menurut Federal Reserve Board, naik dari $ 961 miliar pada 2011.

Kami meminta perencana keuangan yang berpusat di San Francisco, Kyle Morgan, tentang bagaimana keluarga dapat mengintegrasikan pinjaman mahasiswa ke dalam kehidupan finansial mereka.

Bagaimana siswa dan keluarga dapat memastikan pinjaman mereka merupakan investasi yang baik di masa depan mereka?

Pendidikan perguruan tinggi dapat menjadi salah satu investasi terbaik yang dapat dilakukan seseorang, meskipun semakin sulit bagi banyak orang untuk membenarkan biaya. Biaya pendidikan tinggi telah meningkat lebih cepat daripada inflasi selama beberapa dekade, jadi tidak heran banyak siswa potensial menghadapi pertanyaan yang sama: "Bagaimana saya akan kuliah?"

Idealnya, keluarga harus memikirkan strategi pendanaan perguruan tinggi mereka bertahun-tahun sebelumnya. Pinjaman siswa memberikan akses ke uang untuk kuliah, tetapi mereka datang dengan biaya. Saya sarankan terlebih dahulu mengeksplorasi opsi alternatif, termasuk pendanaan mandiri, hibah, beasiswa, dan bantuan keuangan lainnya. Kemudian gunakan pinjaman untuk menambah biaya Anda, jika Anda harus.

Siswa juga harus fokus pada perguruan tinggi yang mereka mampu, yang mungkin berarti menghadiri sekolah di negara tempat tinggal mereka. Setiap negara menjalankan sistem universitas negeri sendiri. Publik, universitas yang dikelola negara sebagian didanai dengan pajak yang dibayar oleh penduduk negara itu. Oleh karena itu, uang sekolah untuk warga negara biasanya jauh lebih murah daripada untuk siswa di luar negara bagian. Penduduk California yang memutuskan untuk tinggal di negara bagian untuk kuliah beruntung memiliki beberapa sekolah umum paling bergengsi di dunia untuk dipilih.

Jika pinjaman mahasiswa berakhir menjadi satu-satunya pilihan Anda, fokuslah untuk mendapatkan hasil terbaik dari pengeluaran pendidikan Anda dengan unggul di jurusan yang diminati di pasar kerja. Gelar dalam jurusan yang diinginkan akan membantu Anda mendapatkan pekerjaan yang membayar dengan baik, dan gaji yang baik akan membuat Anda fokus untuk melunasi utang pinjaman pelajar Anda secepat mungkin.

Bagaimana cara mengambil pinjaman mahasiswa berpotensi memengaruhi kehidupan finansial siswa di masa depan?

Jika Anda menghabiskan banyak uang untuk melunasi pinjaman mahasiswa setelah Anda lulus, Anda akan kehilangan uang yang masuk ke ember penting lainnya, seperti dana darurat atau tabungan pensiun.

Katakanlah Anda meninggalkan kuliah dengan $ 50.000 utang pinjaman pelajar dengan suku bunga 6%, jangka waktu pinjaman 10 tahun, dan pembayaran bulanan $ 555. Pada akhir 10 tahun, Anda akan membayar kembali $ 50.000 pada pokoknya dan $ 16.612 dalam bunga, dengan total $ 66,612.

Sebaliknya, jika Anda menginvestasikan $ 555 pada awal setiap bulan selama 10 tahun dengan suku bunga 8%, Anda memiliki $ 102,165. Itu adalah ayunan besar, dan awal yang baik untuk membangun sarang pensiunan telur.

Beban utang pinjaman pelajar juga dapat mempengaruhi keputusan besar lainnya, seperti melakukan perjalanan, menikah, membeli rumah atau memiliki anak.

Apa yang harus diingat oleh orang tua dan siswa ketika mengambil pinjaman pelajar?

Pertama, tentukan siapa yang akan mengambil pinjaman: orang tua, siswa atau keduanya. Kemudian tentukan pinjaman mana yang paling sesuai berdasarkan kebutuhan Anda.

Untuk pinjaman apa pun yang Anda pilih, pastikan Anda benar-benar memahami ketentuan sebelum menandatangani. Misalnya, banyak orang tua tidak tahu bahwa pinjaman induk federal PLUS memiliki opsi pelunasan dan pengampunan yang jauh kurang fleksibel daripada pinjaman PLUS yang diambil langsung oleh siswa. Juga, pinjaman mahasiswa federal biasanya memiliki suku bunga yang lebih rendah dan opsi pembayaran yang lebih fleksibel daripada pinjaman pribadi. Pinjaman mahasiswa federal mengharuskan peminjam untuk menyelesaikan Aplikasi Gratis untuk Federal Student Aid (FAFSA).

Pastikan Anda memahami betapa pentingnya membayar kembali pinjaman Anda. Penetapan utang pinjaman pelajar Anda dapat menimbulkan konsekuensi serius bagi masa depan keuangan Anda. Keterlambatan pembayaran atau gagal bayar akan menyebabkan kredit Anda menderita, yang dapat mempengaruhi kemampuan Anda untuk menyewa apartemen, mendaftar untuk utilitas, mendapatkan ponsel, disetujui untuk pinjaman lain - dan bahkan dapat disewa untuk sebuah pekerjaan.

Standar pinjaman pelajar dapat menyebabkan pemotongan gaji, di mana pemerintah federal mengambil persentase gaji Anda setiap bulan. Jika Anda berpikir mengajukan kebangkrutan akan membuat pinjaman siswa Anda hilang, pikirkan lagi. Kewajiban pinjaman pelajar, pribadi atau federal, umumnya tidak habis dalam kebangkrutan.

Ambil langkah mundur dan pikirkan semua pilihan Anda. Jika Anda mengalami kesulitan memutuskan apa yang terbaik untuk Anda, pertimbangkan mencari bantuan dari pakar seperti perencana keuangan atau konsultan perguruan tinggi independen. Mereka dapat membantu Anda mengidentifikasi solusi yang tidak Anda ketahui.

Pilihan apa yang ada untuk meningkatkan persyaratan hutang pinjaman siswa?

Banyak perusahaan menawarkan program untuk refinancing utang pinjaman mahasiswa. Suku bunga saat ini rendah, yang berarti Anda mungkin dapat membiayai kembali ke suku bunga tetap yang lebih rendah dan menghemat ribuan dolar selama masa pinjaman. Untuk berpartisipasi dalam program ini, biasanya Anda harus memiliki kredit yang bagus.

Juga, sebagian besar pinjaman mahasiswa memungkinkan pembayaran lebih awal. Melakukan pembayaran pokok tambahan atas pinjaman Anda akan menurunkan jumlah bunga yang Anda bayarkan.

Apa yang harus keluarga lakukan jika mereka menemukan mereka tidak dapat melakukan pembayaran?

Mulailah dengan audit pengeluaran pribadi Anda untuk melihat apakah Anda dapat menurunkan atau menghilangkan pengeluaran. Setiap orang memiliki kebutuhan dasar seperti tempat tinggal, pakaian, makanan, listrik dan panas, tetapi Anda mungkin harus memotong pengeluaran untuk barang-barang lain yang kurang penting dalam jangka pendek untuk melakukan pembayaran pinjaman siswa Anda.

Jika Anda memiliki rumah dan memiliki ekuitas, pertimbangkan untuk mengambil kredit rumah ekuitas untuk melunasi pinjaman sekolah, jika tingkat bunga akan lebih rendah daripada pinjaman siswa Anda.

Alternatif termasuk konsolidasi pinjaman atau rencana pembayaran yang dimodifikasi. Konsolidasi pinjaman dapat menurunkan pembayaran bulanan Anda dengan meregangkan jumlah yang Anda miliki selama periode pembayaran yang lebih lama.

Tergantung pada jenis pinjaman, Anda dapat memenuhi syarat untuk rencana Pembayaran Bayar Sebagai Anda Dapatkan atau Penghasilan Kontinjensi. Penundaan atau kesanggupan pinjaman Anda tersedia dalam keadaan tertentu dan memungkinkan Anda untuk menunda atau mengurangi pembayaran pinjaman federal Anda.

Apakah rencana pembayaran berbasis pendapatan merupakan pilihan yang baik? Apa yang harus diketahui peminjam tentang hal itu?

Rencana pembayaran berdasarkan pendapatan dapat tersedia sebagai modifikasi untuk pinjaman mahasiswa federal Anda yang sudah ada. Mereka memungkinkan Anda untuk membatasi pembayaran bulanan Anda berdasarkan persentase penghasilan dan ukuran rumah tangga Anda saat ini. Kelemahan: Jangka waktu pinjaman Anda diperpanjang, sehingga pembayaran yang lebih rendah dapat menyebabkan pembayaran bunga yang lebih besar selama masa pinjaman.

Beberapa rencana yang digerakkan pendapatan menawarkan pengampunan pinjaman setelah jangka waktu tertentu - biasanya 20 hingga 25 tahun - tetapi jumlah yang dimaafkan dikenai pajak sebagai penghasilan, yang dapat menjadi kejutan yang tak terduga datang waktu pajak.

Kyle Morgan adalah perencana keuangan asosiasi dengan Mosaic Financial Partners di San Francisco.

Tingkat kegagalan pinjaman siswa negara

50 negara peringkat dari tingkat pinjaman siswa tertinggi ke terendah.

Peringkat	Negara	Persentase gagal bayar pada pinjaman mahasiswa
1.	New Mexico	18.9
2.	Virginia Barat	16.2
3.	Kentucky	15.5
4.	Mississippi	14.6
5.	Indiana	14.2
6.	Florida	14.1
7.	Arkansas	14
8.	Arizona	14
9.	Wyoming	14
10.	Oregon	13.7
11.	Ohio	13.6
12.	Karolina selatan	13.2
13.	Nevada	12.7
14.	Texas	12.6
15.	Oklahoma	12.5
16.	Dakota Selatan	12.3
17.	Louisiana	12.3
18.	Alabama	12.2
19.	Georgia	12
20.	Iowa	11.9
21.	Michigan	11.8
22.	Karolina utara	11.6
23.	Alaska	11.6
24.	Colorado	11.5
25.	Missouri	11.5
26.	Tennessee	11.4
27.	Idaho	11
28.	Kansas	10.7
29.	Washington	10.4
30.	California	10.4
31.	Hawaii	10.4
32.	Maine	10.4
33.	Delaware	10
34.	Maryland	9.9
35.	Montana	9.8
36.	Wisconsin	9.6
37.	Illinois	9.4
38.	Pennsylvania	9.2
39.	Virginia	9.1
40.	Utah	9.1
41.	Jersey baru	9
42.	Minnesota	8.8
43.	Connecticut	8.5
44.	Nebraska	8.2
45.	New York	8
46.	Pulau Rhode	7.9
47.	New Hampshire	7.8
48.	Vermont	7.2
49.	Dakota Utara	6.5
50.	Massachusetts	6.1