Peran Sejarah Kredit Anda dalam Tingkat Asuransi Jiwa Anda

Riwayat kredit Anda mengungkapkan lebih dari apakah Anda kemungkinan akan membayar pinjaman. Penanggung melihat hubungan antara bagaimana Anda menangani kredit dan risiko kematian dini, dan beberapa menggunakan informasi kredit untuk membantu asuransi jiwa harga.

"Data kredit secara keseluruhan tidak sepenting riwayat kesehatan keluarga [atau beberapa faktor lain], tetapi tampaknya menjadi prediktor yang baik untuk kesehatan yang baik dan umur panjang," kata Alison Salka, wakil presiden senior dan direktur penelitian untuk LIMRA, sebuah organisasi riset asuransi jiwa global.

Satu petunjuk banyak

Catatan kredit adalah salah satu dari banyak asuransi yang dapat digunakan untuk belajar tentang Anda. Data lain termasuk rincian dalam catatan mengemudi Anda, riwayat obat resep dan informasi dari aplikasi asuransi jiwa masa lalu.

Semakin banyak perusahaan asuransi menggunakan perangkat lunak canggih untuk memproses data itu dan menilai risiko. Semakin banyak data yang mereka kumpulkan dan semakin pintar model prediksi mereka, semakin banyak kebijakan yang dapat mereka keluarkan tanpa memerlukan ujian medis asuransi jiwa. Tujuan mereka adalah menjual lebih banyak kebijakan dengan mempermudah konsumen untuk membelinya.

»Lihat harga asuransi jiwa: Dapatkan kutipan asuransi jiwa jangka panjang.

Di antara penggunaan asuransi jiwa data untuk mengevaluasi aplikasi, menurut survei LIMRA 2017:

• 18% mengatakan mereka menggunakan catatan kredit pemohon
• 28% menggunakan model prediktif oleh perusahaan analitik LexisNexis Risk Solutions yang mencakup informasi kredit
• 8% menggunakan skor berbasis kredit untuk pelamar asuransi jiwa yang dikembangkan oleh biro kredit TransUnion

Penggunaan kredit kontroversial

Penanggung telah menggunakan sejarah kredit untuk membantu harga mobil dan asuransi rumah selama bertahun-tahun; mereka mengatakan semakin bagus kredit Anda, semakin kecil kemungkinan Anda untuk mengajukan klaim. Perusahaan asuransi jiwa mulai mengeksplorasi kekuatan prediktif kredit dalam dekade terakhir, Salka mengatakan.

California, Hawaii, dan Massachusetts telah melarang penggunaan riwayat kredit untuk menentukan harga asuransi mobil, tetapi negara bagian tidak membatasi perannya untuk asuransi jiwa. Pendukung konsumen Birny Birnbaum, direktur eksekutif dari Pusat Keadilan Ekonomi, mengatakan menggunakan sejarah kredit untuk asuransi harga secara tidak adil menghukum konsumen berpenghasilan rendah dan menengah dan tidak proporsional mempengaruhi kelompok minoritas.

Penanggung meninjau informasi kredit secara berbeda dari yang dilakukan pemberi pinjaman. LexisNexis Risk Solutions mengatakan itu menghindari variabel yang dapat ditafsirkan sebagai proksi untuk pendapatan, seperti saldo pinjaman.

Selain itu, alat LexisNexis mempertimbangkan data dari catatan mengemudi dan banyak catatan publik, seperti kebangkrutan dan sejarah kriminal. Ini menghasilkan skor, yang dapat digunakan oleh penyedia asuransi dengan data lain, seperti riwayat obat resep, untuk menetapkan tarif pelanggan atau memutuskan pelamar mana yang harus mengikuti ujian medis.

Pelamar yang memenuhi syarat tanpa harus mengikuti ujian medis dapat langsung ditutup, alih-alih menunggu berminggu-minggu untuk hasil lab.

Proses yang lebih sederhana dan lebih cepat akan membantu lebih banyak orang mendapatkan cakupan yang mereka butuhkan, kata Elliott Wallace, wakil presiden dan manajer umum asuransi jiwa untuk LexisNexis Risk Solutions. “Itu tentang apa itu.”

Apa yang bisa dilakukan konsumen

Karena riwayat kredit Anda dapat memengaruhi harga saat Anda membeli asuransi, meminjam uang - bahkan mendapatkan telepon atau memulai layanan utilitas - adalah bijaksana untuk memeriksa laporan kredit dan kesalahan sengketa Anda. Anda berhak mendapatkan salinan gratis laporan kredit Anda dari masing-masing dari tiga biro pelaporan kredit utama setiap tahun. Di antara laporan gratis dari biro kredit, Anda dapat mengawasi aktivitas kredit Anda dengan ringkasan laporan kredit gratis Investmentmatome, yang diperbarui setiap minggu.