10 Ketentuan Keuangan Setiap Pemilik Bisnis Harus Anda Ketahui

Ketika datang ke pinjaman usaha kecil dan jenis pembiayaan lainnya, pengetahuan benar-benar adalah kekuatan. Ini memberi Anda kemampuan untuk membandingkan dan membuat pilihan cerdas tentang pinjaman yang berbeda dan meningkatkan kekuatan Anda ketika Anda berada di meja perundingan dengan pemberi pinjaman.

Berikut adalah 10 istilah keuangan penting yang harus dipahami pemilik usaha kecil sebelum mencari pendanaan:

1. Tingkat persentase tahunan (APR)

Jika Anda ingin tahu apa pinjaman benar-benar akan dikenakan biaya dalam hal tahunan, lihat APR. Ini tidak hanya mencerminkan tingkat bunga pinjaman, tetapi juga biaya biaya dan biaya lainnya yang harus Anda bayarkan. Ketika memutuskan antara berbagai penawaran pinjaman, pemilik usaha kecil dapat menggunakan APR untuk membandingkan berapa banyak setiap pinjaman benar-benar akan berharga.

2. Lini kredit

Garis kredit memberi Anda kemampuan - tetapi bukan kewajiban - untuk meminjam uang hingga jumlah tertentu kapan pun Anda membutuhkannya. Garis kredit bekerja lebih seperti kartu kredit daripada pinjaman usaha kecil tradisional: Anda dapat meminjam hingga jumlah tertentu (disebut batas kredit Anda), dan Anda membayar bunga hanya pada uang yang benar-benar Anda pinjam.

Jalur kredit dapat memberikan akses fleksibel ke modal kerja untuk pemilik usaha kecil. Hanya perlu diingat bahwa mereka cenderung datang dengan suku bunga variabel, yang berarti biaya bunga Anda dapat naik atau turun tergantung pada suku bunga pasar serta faktor lainnya.

3. Pinjaman berjangka

Tidak seperti jalur kredit, pinjaman berjangka memberikan sejumlah uang tunai di muka yang dibayar dalam angsuran reguler (harian, mingguan atau bulanan) selama jangka waktu tertentu, atau jangka waktu (biasanya enam bulan sampai lima tahun). Pemilik usaha kecil biasanya menggunakan pinjaman ini untuk modal ekspansi (membeli persediaan atau peralatan, atau mempekerjakan karyawan).

Jenis pinjaman bisnis ini kemungkinan lebih cocok untuk pemilik usaha kecil yang tahu persis berapa banyak uang yang harus mereka investasikan dalam bisnis mereka, sementara jalur kredit lebih baik untuk menangani pengeluaran tak terduga. Pinjaman berjangka cenderung datang dengan suku bunga tetap, yang berarti setiap pembayaran akan menjadi jumlah yang sama sampai pinjaman dilunasi sepenuhnya.

4. Prime rate

Suku bunga utama adalah suku bunga yang ditentukan oleh bank yang membantu mereka menetapkan suku bunga kredit untuk pinjaman usaha kecil, pinjaman ekuitas rumah, kartu kredit, dan jalur kredit. Nilai ditetapkan oleh bank berdasarkan pada tingkat dana federal, yang merupakan tarif yang dibebankan bank satu sama lain untuk pinjaman semalam; tingkat dana diatur oleh Federal Reserve.

Mengikuti tarif prima dapat menjadi penting bagi pemilik usaha kecil, karena fluktuasi suku bunga utama dapat menyebabkan biaya bunga yang lebih tinggi atau lebih rendah pada pinjaman suku bunga variabel yang ada dan pinjaman suku bunga tetap yang baru.

5. Pembiayaan ekuitas

Istilah ini mengacu pada mengumpulkan uang untuk bisnis kecil Anda dengan menjual sebagian dari kepemilikan Anda dalam bisnis. Katakanlah Anda memiliki 100% dari bisnis Anda, dan itu bernilai $ 1 juta. Jika Anda menjual 20% dari perusahaan kepada investor baru, Anda akan mendapatkan $ 200.000 dan sekarang akan memiliki 80% dari bisnis.

Pemilik usaha kecil umumnya menggunakan pembiayaan ekuitas ketika mereka tidak memiliki cukup uang untuk mengembangkan perusahaan sendiri (seperti dengan banyak startup) dan mereka tidak memenuhi syarat untuk pinjaman bank atau lebih memilih untuk tidak mengambil hutang. Manfaat: Tidak seperti pinjaman, yang perlu dibayar kembali, pembiayaan ekuitas tidak harus dibayar kembali. Namun, Anda menyerahkan sebagian dari perusahaan Anda - jadi jika bisnis tersebut berhasil, saham Anda sendiri akan bernilai lebih kecil daripada yang akan Anda miliki pada kepemilikan 100%.

6. Pembiayaan kembali

Untuk membiayai kembali adalah dengan membayar kembali pinjaman yang sudah ada atau hipotek dengan yang baru, dengan tujuan mendapatkan tingkat bunga yang lebih baik atau persyaratan lainnya. Misalnya, pemilik usaha kecil dengan hipotek $ 300.000 pada APR 10% mungkin ingin membiayai kembali ke hipotek baru dengan APR sebesar 6%, untuk menghemat bunga.

Pemilik usaha kecil juga harus mempertimbangkan banyak biaya yang biasanya dikaitkan dengan pembiayaan ulang untuk melihat apakah tabungan bunga masih layak. Karena syarat dan tarif bervariasi oleh pemberi pinjaman, selalu berbelanja untuk mendapatkan penawaran terbaik.

7. Jaminan

Ini adalah properti bahwa peminjam berjanji kepada pemberi pinjaman untuk melindungi pemberi pinjaman jika terjadi gagal bayar pada pinjaman. Jika peminjam gagal untuk membayar pinjaman, pemberi pinjaman dapat mengambil properti.

Misalnya, jika Anda mengambil hipotek untuk membeli rumah, Anda akan menggunakan rumah sebagai jaminan untuk hipotek. Jika Anda gagal membayar hipotek, pemberi pinjaman dapat mengambil rumah untuk memulihkan kerugiannya. Untuk pemilik usaha kecil, agunan biasanya diperlukan untuk pinjaman bank besar dan hipotek komersial, tetapi pinjaman jangka pendek dan jalur kredit mungkin tidak memerlukannya.

8. Arus kas

Arus kas adalah jumlah total uang yang masuk ke bisnis kecil Anda dan keluar dari situ. Meningkatkan arus kas dapat dicapai terutama dalam dua cara: meningkatkan penjualan Anda atau memotong biaya Anda.

Memiliki lebih banyak uang dalam bisnis daripada keluar - arus kas positif - sangat penting bagi pemilik usaha kecil yang mencari pembiayaan. Arus kas positif menunjukkan Anda dapat menutup semua pengeluaran rutin Anda. Jika Anda meningkatkan arus kas sebelum mengajukan pinjaman, pemberi pinjaman cenderung melihat Anda sebagai peminjam berisiko rendah dan menawarkan tarif dan persyaratan pinjaman yang lebih baik.

9. Biaya originasi

Ini adalah biaya di muka yang mungkin harus Anda bayar ketika mengambil pinjaman usaha kecil atau hipotek. Dengan pinjaman berjangka bisnis kecil, biaya originasi dapat diambil dari total hasil pinjaman. Misalnya, pinjaman berjangka $ 20.000 dengan $ 500 dalam biaya originasi akan menghasilkan $ 19.500 ketika pinjaman ditutup.

Dengan hipotek, biaya originasi dapat disebut "poin," yang dinyatakan sebagai persentase dari jumlah pinjaman. Jadi untuk hipotek $ 300.000 dengan 2 poin, Anda akan membayar $ 6.000. Ingatlah hal ini ketika mengajukan pinjaman, karena akan menambah biaya total.

10. Tanggal jatuh tempo

Tanggal jatuh tempo adalah titik waktu ketika baik pokok dan bunga atas pinjaman atau hipotek jatuh tempo penuh. Ini sering merupakan fitur pinjaman dengan suku bunga yang disesuaikan, kredit atau hipotek yang datang dengan periode pembayaran bunga saja di awal, lalu pembayaran terakhir pada akhir semester.

Misalnya, lini bisnis kredit dapat datang dengan periode pembayaran bunga saja selama lima tahun, kemudian tanggal jatuh tempo, di mana sisa saldo menjadi jatuh tempo penuh. Pada saat itu, Anda dapat melunasi seluruh saldo, membiayai kembali utang untuk membuat pembayaran lebih mudah, memperbarui jalur kredit dengan lembaga keuangan atau memperpanjang tanggal jatuh tempo.

Untuk informasi lebih lanjut tentang cara memulai dan menjalankan bisnis, kunjungi Panduan Bisnis Kecil situs kami . Secara gratis, jawaban yang dipersonalisasi untuk pertanyaan tentang memulai dan membiayai bisnis Anda, kunjungi Bisnis kecil bagian dari situs kami Tanyakan halaman Penasihat.

Steve Nicastro adalah penulis staf yang menangani keuangan pribadi untuk Investmentmatome . Ikuti dia di Twitter @StevenNicastro .

Gambar melalui iStock