Studi Landscape Kartu Kredit 2011-2014

Lihat penelitian terbaru kami: Laporan Kartu Kredit Konsumen Investmentmatome.

Kami mengakuinya: Menertawakan tentang kartu kredit adalah hal favorit kami untuk dilakukan. Kali ini, kami menggunakan informasi dari database kepemilikan kami lebih dari 1.200 kartu untuk menganalisis tren kartu kredit konsumen dan industri antara 2011 dan 2014.

Berikut adalah temuan utama kami:

• Konsumen tampaknya bersedia membayar lebih mahal untuk kartu kredit yang menawarkan imbalan lebih tinggi . Hal ini didasarkan pada perbandingan penawaran kartu rata-rata dari bank ke kartu yang diterapkan dan memenuhi syarat konsumen antara 2011 dan 2014.
• Konsumen tampaknya memilih dan berkualifikasi untuk kartu kredit yang menawarkan periode pengantar 0% yang panjang . Hal ini didasarkan pada perbandingan penawaran kartu rata-rata dari bank ke kartu yang diterapkan dan memenuhi syarat konsumen antara 2011 dan 2014.
• Konsumen tampaknya memprioritaskan penghematan biaya atas penghematan pada APR . Hal ini didasarkan pada perbandingan penawaran kartu rata-rata dari bank ke kartu yang diterapkan dan memenuhi syarat konsumen antara 2011 dan 2014.

Untuk studi ini, kami mengumpulkan data dari basis data internal kami lebih dari 1.200 kartu kredit dan menganalisis tren pada banyak fitur kartu yang berbeda. Untuk melakukan ini, kami mengambil rata-rata tahunan dari fitur kartu yang menarik dan melacak pergerakan mereka selama periode 4 tahun.

Tetapi kami melakukan lebih dari sekadar melihat rata-rata sederhana dari fitur-fitur dalam produk yang dikeluarkan penerbit kartu kredit di pasar. Kami juga menghitung dan melacak rata-rata tertimbang fitur dalam produk yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen. Jika banyak konsumen memilih kartu tertentu, dampaknya lebih besar pada rata-rata tertimbang daripada kartu yang diterapkan konsumen lebih jarang.

Pendekatan ini memungkinkan kami untuk merumuskan hipotesis tentang preferensi kartu kredit konsumen dan tren industri. Untuk rincian lebih lanjut tentang cara kami mengolah angka-angka, lihat bagian Metodologi kami di bawah ini.

I. Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan imbalan di atas rata-rata

Temuan-temuan utama:

• Tawaran bonus pendaftaran untuk kartu cash-back tidak setinggi kartu poin dan mil antara tahun 2011 dan 2014.
• Konsumen konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu poin dan mil dengan bonus pendaftaran lebih tinggi dari rata-rata dan imbalan yang berkelanjutan antara 2011 dan 2014.
• Konsumen konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu poin dan mil dengan biaya tahunan lebih tinggi dari rata-rata antara tahun 2011 dan 2014.

Untuk menganalisis tren dalam imbalan kartu kredit dengan cara yang bermakna, penting untuk mengkategorikan kartu berdasarkan jenis mata uang imbalan yang mereka hasilkan: uang kembali, poin, dan mil.

Kartu tunai kembali: Hadiah

Jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara semua kartu cadangan dalam database kami adalah $ 58.66 antara tahun 2011 dan 2014; penawaran ini relatif tetap datar selama periode ini. Jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara kartu-kartu uang kembali yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah $ 133,61.

Nilai rata-rata imbalan yang sedang berlangsung di antara semua kartu cash back dalam database kami adalah 0,9% antara tahun 2011 dan 2014; sekali lagi, nilai ini sedikit berfluktuasi selama periode waktu yang kami pelajari. Nilai rata-rata imbalan yang sedang berlangsung di antara kartu back-back yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 1,1%.

Kartu poin: Hadiah

Kartu poin menceritakan kisah yang berbeda. Jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara semua kartu poin dalam basis data kami adalah $ 245,17 antara tahun 2011 dan 2014, dan sangat sedikit berubah dari tahun ke tahun. Tetapi jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan memenuhi syarat bagi konsumen adalah $ 264,88. Lompatan terbesar datang antara 2012-2014, ketika ada peningkatan 65% dalam jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara kartu poin yang diterapkan dan memenuhi syarat bagi konsumen.

Dalam hal imbalan yang sedang berlangsung, nilai rata-rata di antara semua kartu poin dalam database kami adalah 1,0% antara tahun 2011 dan 2014, dengan sedikit volatilitas. Rata-rata di antara kartu poin yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 1,6% selama periode waktu yang sama, dengan fluktuasi yang sangat sedikit.

Kartu Miles: Hadiah

Tren serupa terjadi di kartu mil. Jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara semua kartu mil dalam database kami adalah $ 163,56 antara tahun 2011 dan 2014, dan ini sangat sedikit berfluktuasi selama jangka waktu tersebut. Namun, jumlah bonus pendaftaran rata-rata di antara kartu mil yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah $ 298,58 antara tahun 2011 dan 2014. Peningkatan paling tajam terjadi antara 2012 dan 2013, ketika ada peningkatan 45% dalam jumlah bonus pendaftaran di antara kartu mil yang diberikan konsumen. diterapkan dan memenuhi syarat untuk.

Untuk imbalan yang berkelanjutan, nilai rata-rata di antara semua kartu mil dalam database kami adalah 1,0% antara tahun 2011 dan 2014, dengan sedikit fluktuasi. Rata-rata di antara kartu mil yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 1,1% selama periode waktu yang sama, dengan sedikit volatilitas.

Biaya tahunan: Uang tunai, poin, dan kartu mil

Akhirnya, kami melihat tren biaya tahunan dalam kartu yang menghasilkan mata uang imbalan yang berbeda. Dalam kartu cash back, tidak banyak yang menarik. Rata-rata di antara semua kartu dalam database kami adalah $ 7,37 antara tahun 2011 dan 2014; rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah $ 5,90 selama periode yang sama.

Namun, poin dan kartu mil sangat berbeda.Biaya tahunan rata-rata di antara semua kartu poin dalam basis data kami adalah $ 13,39 antara tahun 2011 dan 2014, tetapi rata-rata di antara kartu yang diterapkan oleh konsumen dan yang memenuhi syarat adalah $ 65,83. Untuk kartu mil, biaya tahunan rata-rata di antara semua kartu dalam basis data kami adalah $ 81.63. Rata-rata di antara kartu mil yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah $ 90,73. Ada sedikit volatilitas dalam rata-rata ini.

Kami memiliki beberapa hipotesis untuk menjelaskan mengapa penghargaan dan tren biaya tahunan mengikuti pola yang dijelaskan di atas:

• Konsumen yang lebih suka poin dan kartu mil tertarik pada produk dengan bonus pendaftaran besar; hipotesis ini didukung oleh fakta bahwa mereka secara konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan bonus pendaftaran lebih tinggi dari rata-rata antara tahun 2011 dan 2014.
• Konsumen memahami nilai penghargaan kartu kredit, dan juga memahami bahwa mendapatkan hadiah terbaik berarti membayar biaya tahunan yang lebih tinggi dari rata-rata.

Bonus pendaftaran kartu tunai kembali

Tingkat imbalan kartu tunai kembali

Bonus kartu pendaftaran poin

Tingkat imbalan kartu poin

Biaya keanggotaan tahunan kartu poin

Bonus pendaftaran kartu Miles

Kartu hadiah Miles terus berlangsung

Biaya keanggotaan tahunan kartu Miles

II. Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan periode 0% lebih lama dari rata-rata

Temuan-temuan utama:

• Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan lebih lama Periode 0% (pada pembelian dan transfer saldo) dari rata-rata yang ditawarkan di seluruh industri antara tahun 2011 dan 2014.
• Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan menurunkan biaya transfer saldo dari rata-rata yang ditawarkan di seluruh industri antara tahun 2011 dan 2013.
• Konsumen mulai menerapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan lebih tinggi biaya transfer saldo dari rata-rata yang ditawarkan di seluruh industri pada tahun 2014.

Salah satu cara penerbit kartu kredit menarik bisnis baru adalah dengan menawarkan penawaran APR perkenalan 0% pada kartu mereka. Penawaran ini biasanya dalam dua bentuk:

• 0% penawaran pengantar pada pembelian
• 0% penawaran pengantar pada transfer saldo

Tawaran pengantar APR 0% paling berharga adalah yang bertahan paling lama. Antara 2011 dan 2014, rata-rata pengantar pembelian 0% tawaran APR di antara semua kartu dalam database kami berlangsung 9,3 bulan. Tetapi rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan berkualitas konsumen adalah 12,7 bulan selama periode yang sama.

Tren yang sama berlaku di antara penawaran transfer saldo. Antara tahun 2011 dan 2014, rata-rata penawaran transfer saldo 0% di antara semua kartu dalam basis data kami berlangsung selama 9.2 bulan. Tetapi rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan dikualifikasi oleh konsumen adalah 14,3 bulan selama periode yang sama.

Selain dari panjang penawaran 0%, pertimbangan konsumen penting lainnya adalah biaya transfer saldo. Biaya transfer saldo rata-rata yang dibawa oleh semua kartu kredit dalam database kami adalah 2,6% antara tahun 2011 dan 2014. Biaya transfer saldo rata-rata yang dibawa oleh kartu yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 2,2%. 2014 melihat beberapa volatilitas dalam tren biaya transfer saldo, baik dalam hal penawaran bank dan aplikasi serta tren persetujuan konsumen.

Kami memiliki beberapa hipotesis untuk menjelaskan mengapa pengantar 0% APR dan tren bebas transfer saldo mengikuti pola yang dijelaskan di atas:

• Menemukan kartu dengan periode APR 0% yang lama penting bagi konsumen; ekstrapolasi ini didukung fakta bahwa konsumen secara konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan periode 0% lebih lama dari rata-rata antara tahun 2011 dan 2014.
• Kualifikasi untuk kartu yang menawarkan periode 0% lebih lama dari rata-rata dapat dicapai untuk banyak konsumen antara tahun 2011 dan 2014.

Biaya transfer saldo adalah fitur kartu kredit yang membingungkan; Meskipun konsumen telah secara konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan biaya transfer saldo lebih rendah dari rata-rata, tren ini mungkin tidak berlaku.

Intro kartu APR intro periode APR

Saldo transfer saldo transfer kartu panjang

Biaya transfer saldo kartu transfer saldo

AKU AKU AKU. Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan APR yang lebih tinggi dari rata-rata; yang sebaliknya berlaku untuk biaya

Temuan-temuan utama:

• Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan lebih tinggi APRs dari rata-rata industri yang ditawarkan antara tahun 2011 dan 2014.
• Konsumen diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan menurunkan biaya dari rata-rata yang ditawarkan di industri antara tahun 2011 dan 2014.

Biaya kartu kredit umumnya dalam dua bentuk: APR dan biaya. Antara 2011 dan 2014, konsumen secara konsisten diterapkan dan memenuhi syarat untuk kartu dengan APR yang lebih tinggi daripada rata-rata industri secara keseluruhan. Misalnya, antara tahun 2011 dan 2014, rata-rata pembelian APR yang ditawarkan di antara semua kartu kredit dalam basis data kami adalah 16,1%. Tetapi rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 17,8% dalam periode yang sama.

Namun, kebalikannya adalah benar ketika kita melihat biaya. Ambil biaya transaksi asing misalnya: Antara tahun 2011 dan 2014, biaya transaksi asing rata-rata di antara semua kartu kredit dalam database kami adalah 2,1%. Tetapi rata-rata di antara kartu yang diterapkan dan dikualifikasikan oleh konsumen adalah 1,3% pada periode yang sama. Data menunjukkan bahwa tren ini - konsumen yang mendaftar dan berkualifikasi untuk biaya lebih rendah daripada rata-rata yang ditawarkan di seluruh industri - berlaku di hampir setiap biaya yang kami analisis.

Kami memiliki beberapa hipotesis tentang mengapa APR dan tren biaya mengikuti pola yang dijelaskan di atas:

• Konsumen tidak menyadari bahwa mereka membayar bunga berlebih, yaitu, mereka tidak tahu bahwa opsi berbiaya rendah ada dan oleh karena itu tidak melamar.
• Konsumen tidak dapat memenuhi syarat untuk kartu yang menawarkan APR terendah.
• Konsumen memprioritaskan meminimalkan biaya lebih dari meminimalkan APR.

Tarif APR

Biaya keterlambatan dan biaya keanggotaan tahunan

Transfer saldo, uang muka dan biaya valuta asing

Metodologi Studi:

• Kami menggunakan basis data internal kami lebih dari 1.200 kartu kredit untuk menghitung rata-rata sederhana serta rata-rata tertimbang di antara berbagai fitur kartu antara tahun 2011 dan 2014.
• Untuk memperoleh rata-rata sederhana, kami rata-rata menawarkan fitur tertentu (biaya tahunan, misalnya) di antara semua kartu dalam database untuk tahun itu. Hasil dari metode ini mencerminkan penawaran bank.
• Untuk mendapatkan rata-rata tertimbang, kami mempertimbangkan apa yang konsumen pilih untuk diterapkan dan kemudian juga memenuhi syarat, sehingga kartu yang lebih populer yang memenuhi syarat untuk konsumen dihitung lebih banyak dalam rata-rata daripada yang kurang populer.
  • Kami mendefinisikan popularitas dengan jumlah aplikasi dan persetujuan yang diterima kartu tertentu.
  • Semakin tinggi jumlah aplikasi dan persetujuan untuk kartu itu, semakin besar dampaknya pada keseluruhan indeks.
• Untuk mengkonversi poin dan mil yang ditawarkan oleh kartu dalam basis data kami ke dalam nilai dolar, kami menggunakan rata-rata industri kasar dari nilai pasar wajar dari berbagai program. Dengan demikian, kami menyamakan setiap mil dan menunjuk ke $ 0,01.