FATCA Hassles: FED Cracking Down on Evasion Pajak Luar Negeri

New IRS Amnesty, FATCA & FFI Reporting

Daftar Isi:

Konsekuensi yang tidak diinginkan
Pandangan

Tahun lalu, media penuh dengan laporan warga Amerika yang tinggal di luar negeri meninggalkan kewarganegaraan mereka dalam jumlah yang belum pernah terjadi sebelumnya. Banyak dari kisah-kisah itu terfokus pada orang-orang Amerika kaya yang ingin menghindari keharusan membayar tarif pajak penghasilan yang lebih tinggi atau pajak real estate, dan yang mencari yurisdiksi pajak yang lebih menguntungkan.

Tapi tahun ini, kami mulai melihat bahwa gambaran yang sebenarnya sangat berbeda: Banyak orang Amerika yang menanggalkan kewarganegaraan mereka di tempat-tempat seperti Swiss tidak terlalu kaya, dan mereka tidak berusaha menghindari pajak AS. Mereka hanya berusaha menjalani hidup mereka. Tetapi undang-undang baru yang disahkan oleh Kongres AS membuat hidup jauh lebih sulit bagi warga Amerika yang tinggal di luar negeri.

Masalahnya: FATCA, atau Undang-Undang Kepatuhan Pajak Rekening Luar Negeri.

Aturan tersebut mewajibkan bank asing - bahkan bank yang tidak memiliki bisnis di Amerika Serikat dan tidak di bawah yurisdiksi AS - untuk melaporkan ke IRS saldo dan transaksi semua akun orang Amerika.

Dalam semua kasus, kerumitan kepatuhan tambahan ini membebani tambahan waktu dan uang bank. Kombinasi ini juga telah menyebabkan bank-bank menolak layanan kepada orang Amerika, dan membuatnya jauh lebih sulit bagi orang Amerika biasa yang tinggal di luar negeri.

Swiss, yang memiliki undang-undang privasi ketat yang melindungi informasi keuangan rahasia pelanggan, telah secara efektif menyatakan warga negara Amerika Serikat tanpa gratae sejauh menyangkut bank mereka. Bank-bank menutup rekening, menolak hipotek dan refinances, dan menolak membuka rekening untuk orang Amerika yang tinggal di luar negeri.

Konsekuensi yang tidak diinginkan

Undang-undang ini awalnya ditujukan untuk orang-orang Amerika kaya yang menggunakan aset di luar negeri untuk melindungi pendapatan dari pajak pendapatan AS. Menurut undang-undang A.S., individu harus menyatakan pendapatan "dari sumber mana pun yang berasal," termasuk pendapatan yang diterima di luar negeri.

Akar dorongan penegakan baru ini, dan dorongan di belakang FATCA, kembali beberapa tahun, hingga 2008, dengan laporan Senat yang menemukan bahwa bank-bank penahan pajak membantu orang Amerika menghindari pajak penghasilan hingga $ 100 miliar per tahun, atau bahkan lebih. "Havens pajak terlibat dalam perang ekonomi melawan Amerika Serikat, dan pembayar pajak Amerika yang jujur dan pekerja keras kehilangan," kata Senator Carl Levin, seorang Demokrat dari Michigan. “Lingkaran kerahasiaan besi di sekitar bank-bank berlindung pajak dan praktik perbankan mereka yang menipu memungkinkan dan mendorong kecurangan pajak untuk menyembunyikan aset dari Amerika Serikat. Kongres perlu memberlakukan hukuman yang kuat pada bank-bank peninggalan pajak yang membantu para pembayar pajak AS menghindari membayar pajak kepada Paman Sam. ”

Ketika pemerintahan Obama mewarisi kasus ini dari Departemen Kehakiman Bush, Jaksa Agung yang baru, Eric Holder, mengarahkan para pengacaranya untuk meningkatkan penegakan terhadap penghindaran pajak di luar negeri. Tetapi tidak hanya melawan individu. Mereka ingin mengirim pesan ke komunitas perbankan internasional, juga. Secara khusus, mereka pergi setelah UBS, raksasa perbankan Swiss, untuk membantu sekitar 52.000 orang Amerika kaya menyembunyikan pendapatan dari IRS. Untuk menghindari tuduhan kriminal, perusahaan menyerah, dan setuju untuk mengungkapkan informasi tentang 4.450 pelanggan Amerika mereka. Perusahaan itu juga dihukum $ 780 juta.

Ketika kasus ini berkembang, Departemen Kehakiman menginginkan beberapa alat penegakan yang lebih terfokus, sehingga Kongres dapat mengesahkan undang-undang yang mengesahkan persyaratan luar biasa dari bank asing - bahkan bank yang tidak memiliki kepentingan bisnis dalam yurisdiksi Amerika Serikat. Untuk memaksa bank-bank asing ini bermain bola, Kongres memberi wewenang kepada IRS untuk mengatur pemotongan otomatis bunga dan pembayaran dividen kepada bank-bank tersebut dari aset Amerika yang mungkin mereka pegang dalam portofolio investasi mereka sendiri.

Maksudnya, tentu saja, adalah menargetkan jenis orang yang sama yang telah dilayani UBS dengan layanan perbankan pribadi mereka: Orang Amerika kaya yang tinggal di Amerika Serikat, tetapi yang dengan sengaja memarkir aset di luar negeri di mana IRS tidak dapat memungut rekening bank, dan dimana IRS akan kesulitan bahkan menemukan aset.

Namun, efek kedua dari hukum, tidak terbatas pada kucing gemuk yang menyembunyikan sejumlah besar aset. Kelas pekerja biasa dan kelas menengah Amerika yang tinggal di luar negeri terjebak dalam jaring yang dimaksudkan untuk menangkap ikan yang jauh lebih besar: Bank menolak untuk mengambil guru Amerika, pengusaha, insinyur, dokter, au pair dan bahkan tenaga penjualan Amerika yang tinggal di luar negeri untuk mempromosikan penjualan ekspor Amerika, kata pengamat.

Di Swiss, bank bahkan menolak untuk melakukan bisnis dengan anggota keluarga terdekat orang Amerika yang juga warga negara Swiss.

Banyak dari orang-orang ini memiliki pasangan atau anak-anak atau keduanya di negara-negara asing ini, tetapi mereka tidak dapat mengakses layanan keuangan rutin orang Amerika dan kebanyakan orang di negara-negara Eropa dan Asia yang maju menerima begitu saja untuk menyediakan bagi keluarga mereka karena persyaratan ketat FATCA pada bank-bank asing. Bank-bank ini tidak ingin sakit kepala mematuhi FATCA, dan memberitahu orang Amerika untuk menutup akun mereka. Orang Amerika tidak dapat membuka rekening giro baru, tidak dapat memperoleh hipotek atau pinjaman bisnis, dan tidak dapat memiliki kartu kredit atau kartu debit dari bank asing

Ekspatriat Amerika yang tinggal di luar negeri mengatasi masalah dengan meninggalkan kewarganegaraan mereka berbondong-bondong. Ini bukan hanya upaya oleh orang kaya untuk menghindari membayar real estat dan pajak penghasilan Amerika.Mereka dipaksa untuk meninggalkan kewarganegaraan Amerika hanya untuk menghindari mimpi buruk tentang kepatuhan pajak tidak hanya untuk diri mereka sendiri, tetapi pasangan mereka dan setiap lembaga keuangan yang mereka berbisnis dengannya.

Konsekuensi yang tidak diinginkan tetapi dapat diprediksi ini terhadap persyaratan pelaporan FATCA sudah berjalan dengan baik. Sekarang ketentuan baru mulai berlaku: FATCA mewajibkan rencana pensiun asing untuk melaporkan informasi tentang peserta AS mereka. Kegagalan untuk mematuhi akan menghasilkan pemotongan otomatis 30 persen dari setiap bunga yang bersumber dari AS.

Aturan menciptakan insentif bagi pengusaha asing untuk berhenti berinvestasi di Amerika, hindari mempekerjakan orang Amerika, atau keduanya. Dan dalam beberapa kasus, orang Amerika telah ditolak pekerjaan atau promosi di perusahaan asing karena deskripsi pekerjaan mengharuskan mereka untuk menjadi penandatangan di akun perusahaan.

Pemotongan segera menyebabkan babak lain sakit kepala kepatuhan antara perusahaan pembayaran dividen dan reksa dana di Amerika Serikat, yang harus melakukan pengurangan dari cek dividen dan meneruskan hasilnya kepada IRS.

Pandangan

Perbaikan tampaknya tidak ada di radar Kongres pada saat ini. Kongres kemungkinan akan disibukkan dengan isu-isu yang berasal dari sita jaminan, dan dengan memberikan anggaran atau resolusi yang berkelanjutan pada 1 Oktober untuk menghindari penutupan pemerintah yang menjulang. Sementara itu, orang Amerika biasa yang tinggal di luar negeri tidak banyak melakukan lobi. Secara bersama-sama, mereka tidak terlalu kaya dan tidak membentuk blok voting terorganisir apa pun. Meskipun mereka dapat memilih di distrik asal mereka, 5 hingga 7 juta orang Amerika yang tinggal di luar negeri tidak memiliki perwakilan Kongres nyata yang mencari kepentingan mereka sendiri. Departemen Luar Negeri seharusnya, tetapi mereka terlalu sibuk menangani dokumen untuk penolakan kewarganegaraan untuk mengambil kasus terhadap FATCA kembali ke rumah.

Baca Lebih Lanjut Dari Investmentmatome: