Biaya Investasi Bisa Membuat Anda Tua dan Gagal

Anda ingin menabung sebanyak mungkin untuk pensiun. Industri jasa keuangan ingin menghasilkan uang sebanyak mungkin dari Anda.

Konflik itu dapat menyebabkan pro finansial Anda menyarankan investasi berbiaya tinggi bahkan ketika pilihan berbiaya rendah serupa tersedia.

Perbedaan dalam biaya - sering fraksi persen - mungkin terdengar sangat kecil. Namun, seiring waktu, biaya yang lebih tinggi dapat secara dramatis mengurangi tabungan pensiun investor, menurut Securities and Exchange Commission dan pengawas lainnya, dan secara signifikan meningkatkan peluang bahwa penabung akan kehabisan uang di akhir hidupnya.

Berikut ini contoh dari aplikasi Gambar Besar, yang membantu penasihat keuangan menguji strategi investasi untuk rencana pensiun dengan data kinerja pasar historis dan tingkat inflasi.

Asumsikan Anda memiliki portofolio yang terbagi rata antara saham dan obligasi, dengan tujuan untuk mempertahankan pensiun 30 tahun. Anda berencana untuk menarik 4% tahun pertama dan meningkatkan penarikan itu dengan tingkat inflasi setiap tahun berikutnya. Ini "aturan 4%" secara luas digunakan dalam perencanaan keuangan untuk meminimalkan kemungkinan bahwa penabung akan kehabisan uang di masa pensiun.

Anda akan membayar biaya di setiap langkah. Reksa dana membebankan biaya. Pialang yang membeli saham dan obligasi atas nama Anda dikenakan biaya. Penasihat keuangan membebankan biaya. Biaya-biaya itu dapat secara dramatis memengaruhi peluang keberhasilan Anda.

Apakah Anda punya cukup uang?

Berdasarkan data Big Picture, kemungkinan Anda akan kehabisan uang di masa pensiun adalah:

• 9% jika biaya tahunan dari investasi Anda adalah 0,5%
• 17% jika biaya Anda 1%
• 29% jika biaya Anda 2%
• 50% jika biaya Anda 2,5%

"Biaya tinggi dapat mengurangi pengeluaran yang aman dalam masa pensiun dengan ratusan dolar per bulan untuk rata-rata pensiunan, mengambil masa hidup portofolio atau meninggalkan pensiunan dengan modal warisan jauh lebih sedikit," kata Ryan McLean, pendiri Los Altos, Investasi berbasis di California Diilustrasikan, yang menciptakan aplikasi Gambar Besar. “Saya pikir investor tidak diberi informasi yang cukup tentang efek ini.”

Penasihat keuangan memahami risiko biaya tinggi - atau mereka seharusnya. Tetapi mungkin tidak dalam kepentingan terbaik mereka untuk mendidik klien jika penasehat menghasilkan lebih banyak uang untuk mendorong investasi berbiaya tinggi.

3 pengingat saat Anda berinvestasi

Pensiun investor harus menganggap diri mereka sendiri ketika datang untuk melindungi telur sarang mereka. Inilah yang harus diingat:

• Tidak ada yang namanya investasi "tanpa biaya". Investor selalu membayar sesuatu, baik sebagai biaya langsung seperti rasio biaya tahunan atau biaya tidak langsung seperti pengembalian yang berkurang. Tetap dan diindeks tunjangan, misalnya, sering bernada sebagai investasi tanpa biaya, tetapi perusahaan asuransi biasanya membayar investor kurang dari apa yang menghasilkan akun.
• Investasi dengan biaya rendah cenderung mengungguli biaya yang lebih tinggi. Dasawarsa penelitian telah menunjukkan bahwa reksadana biaya lebih rendah menawarkan pengembalian di atas rata-rata, sementara biaya yang lebih tinggi cenderung rata-rata pasar trail. Ketika menyangkut biaya, apa yang dianggap "rendah" atau "tinggi" bervariasi menurut investasi. Sebagai contoh, reksa dana biaya rata-rata 0,61%, menurut Morningstar. Anuitas variabel, yaitu kontrak asuransi dengan investasi yang mirip dengan reksadana, biaya rata-rata 2,24%.
• Manajemen investasi tidak perlu banyak biaya. Perusahaan investasi digital, atau penasihat robo, menawarkan manajemen investasi terkomputerisasi untuk semua biaya sekitar 0,5% dari portofolio Anda. Itu termasuk biaya pengelolaan investasi ditambah biaya dana yang diperdagangkan di bursa yang mendasarinya. Beberapa penasihat robo, termasuk Layanan Penasihat Pribadi Betterment dan Vanguard, menawarkan akses ke penasihat keuangan dengan biaya yang sedikit lebih tinggi.

Sebaliknya, penasihat manusia mengenakan biaya rata-rata 1% untuk $ 1 juta pertama yang mereka kelola, di atas semua biaya investasi yang mendasarinya. Biaya 1% dapat dibenarkan jika penasihat keuangan menawarkan layanan lain, seperti perencanaan keuangan yang komprehensif, atau membuat investor melarikan diri dari pasar dalam kepanikan. Jika Anda menggunakan perencana keuangan, pastikan dia mengikuti standar fidusia mengutamakan kepentingan Anda.

Pada akhirnya, Anda adalah orang yang harus hidup dengan apa yang tersisa setelah semua biaya dibayarkan. Itu adalah insentif yang baik untuk tetap menutupnya.

Artikel ini ditulis oleh Investmentmatome dan pada awalnya diterbitkan oleh The Associated Press.