Bayar Utang Kartu Kredit Dengan Tabungan? 5 Alasan untuk Mempertimbangkan Ini

Memiliki simpanan uang adalah landasan dari rencana keuangan pribadi yang kuat, menyediakan jaring pengaman jika terjadi keadaan darurat dan pengeluaran tak terduga. Tetapi jika Anda membawa utang kartu kredit, mungkin bijaksana untuk mencelupkan ke dalam cadangan kas Anda untuk melunasinya. Menggunakan tabungan non-pensiun untuk kembali ke hitam memiliki manfaat moneter dan emosional yang mungkin Anda lewatkan. Berikut ini lima yang besar.

1. Anda akan menghemat pembayaran bunga

Kasus paling menarik untuk menggunakan uang tunai dari tabungan untuk melunasi utang kartu kredit adalah uang yang Anda hemat dalam bunga. Karena hampir semua kartu kredit mengenakan tarif yang lebih tinggi daripada yang Anda hasilkan dari uang yang disembunyikan di rekening bank, Anda keluar secara matematis.

Katakanlah Anda memiliki $ 10.000 dalam bentuk utang pada kartu kredit yang mengenakan APR 15%, dan $ 10.000 dalam tabungan di akun yang mengembalikan 1% bunga (ditambah bulanan). Jika angka-angka ini tetap konstan, pada akhir tahun Anda akan membayar lebih dari $ 1,500 dalam bunga pada kartu kredit Anda dan memperoleh sedikit lebih dari $ 100 pada tabungan Anda. Dengan menggunakan uang itu untuk melunasi utang Anda, Anda secara efektif memasukkan sekitar $ 1.400 ke dalam saku Anda.

»LEBIH BANYAK: Bagaimana cara melunasi utang

2. Ini akan membantu skor FICO Anda

Hutang kartu kredit memiliki efek negatif yang lebih besar pada skor FICO Anda daripada jenis lainnya, karena itu diperhitungkan dalam rasio pemanfaatan kredit Anda - saldo Anda sebagai persentase dari kredit Anda yang tersedia. Anda harus mengharapkan skor FICO Anda menderita jika utang Anda menyebabkan Anda menggunakan lebih dari 30% dari batas kredit Anda.

Kabar baiknya adalah bahwa menggunakan tabungan untuk melunasi saldo kartu kredit yang besar dapat mengembalikan skor Anda dengan cepat - Anda dapat melihatnya meningkat dalam waktu satu atau dua bulan setelah mendapatkan utang bebas. Jadi menggunakan tabungan untuk melunasi utang adalah pilihan yang baik jika Anda perlu meningkatkan skor Anda pada dobel.

3. Memenuhi syarat untuk pembiayaan bisa lebih mudah

Selain meningkatkan skor kredit Anda, ada cara lain untuk melunasi utang kartu kredit yang membuat kualifikasi pembiayaan menjadi lebih mudah: rasio utang terhadap pendapatan Anda akan menurun.

Rasio utang terhadap pendapatan adalah jumlah yang harus Anda tanggung pada kewajiban bulanan Anda dibandingkan dengan berapa banyak uang yang Anda hasilkan. Semakin rendah “DTI” Anda ketika mengajukan pinjaman baru, semakin baik. Jika Anda dapat menghapus pembayaran utang bulanan dengan tabungan Anda (dan Anda masih memiliki cukup uang di bank untuk pembayaran uang muka di rumah baru Anda, mobil atau apa pun), semakin baik posisi Anda untuk meminjam jumlah yang Anda butuhkan.

4. Suasana hati Anda bisa membaik

Membawa utang kartu kredit dapat membuat sulit untuk membayar kebutuhan dasar, yang mengarah ke stres dan ketegangan. Penelitian membuktikan hal ini. Menurut sebuah penelitian dalam Journal of Family and Economic Issues pada bulan Mei: “Utang rumah tangga berhubungan positif dengan gejala depresi yang lebih besar. Namun, asosiasi ini tampaknya didorong oleh utang jangka pendek (tanpa jaminan); kami menemukan sedikit bukti hubungan dengan gejala depresi untuk utang jangka menengah atau panjang. ”

Studi ini juga menemukan bahwa utang kartu kredit kemungkinan besar memiliki efek psikologis negatif pada orang yang berusia 51 hingga 64 tahun, orang yang masih lajang, dan orang yang tidak memiliki pendidikan postsecondary. Ini bukan jaminan, tetapi menggunakan tabungan Anda untuk melunasi utang dapat membantu keadaan emosi Anda - terutama jika Anda memenuhi salah satu profil yang dikutip oleh penelitian.

5. Anda akan lebih baik untuk menyimpannya di masa depan

Ya, Anda mengambil langkah mundur dalam tujuan tabungan Anda dengan menggunakan sebagian dari uang itu untuk melunasi utang kartu kredit. Tetapi jika Anda dapat melewati rasa sakit jangka pendek, Anda benar-benar membuatnya lebih mudah untuk disimpan di masa depan. Sekarang Anda dapat mengirim uang yang Anda gunakan untuk membayar saldo kartu kredit Anda sebagai gantinya. Ini, tentu saja, harus ditambahkan ke jumlah yang biasanya Anda singkirkan setiap bulan untuk memompa saldo akun Anda lebih cepat.

Ini akan membutuhkan waktu untuk memulihkan kembali apa yang Anda gunakan untuk melunasi utang Anda, tetapi Anda cenderung untung (secara harfiah) dari mengambil risiko.

Lindsay Konsko adalah staf penulis di Investmentmatome, situs web keuangan pribadi. E-mail: [email protected]. Kericau: @lkonsko.

Gambar melalui iStock.