9 Kesalahan Mahal Anda Mungkin Membuat Dengan Rencana 529 Anda |

Anda menginginkan pendidikan terbaik untuk anak Anda, tetapi kuliah biaya telah meningkat pesat selama dekade terakhir.

Menurut statistik dari The College Board, antara tahun akademik 2002-03 dan tahun akademik 2012-13, biaya kuliah dan biaya di perguruan tinggi empat tahun nonprofit swasta naik rata-rata 2,4% per tahun. Selama satu dekade terakhir, tingkat inflasi untuk perguruan tinggi negeri empat tahun juga tinggi pada 5,2%.

Hari ini, biaya rata-rata untuk satu tahun di sebuah perguruan tinggi swasta nirlaba - itu termasuk uang sekolah dan biaya, serta ruang dan papan - masuk seharga $ 39,518. Di universitas negeri, itu $ 17.860 - dan itu membayar uang sekolah negara bagian.

Salah satu cara terbaik untuk menghemat biaya yang membingungkan ini adalah dengan membuka rencana tabungan 529, yang merupakan pajak yang disponsori negara, akun diuntungkan. Dengan 529 paket tabungan, uang yang Anda investasikan akan bertumbuh tanpa dikenakan pajak penghasilan federal. Dan Anda juga akan menghindari membayar pajak penghasilan federal atas uang apa pun yang Anda keluarkan dari rencana - selama Anda menggunakannya untuk membayar biaya pendidikan yang memenuhi syarat, seperti kamar dan makan, uang kuliah, dan buku.

Total dari 34 negara bagian, serta District of Columbia, menawarkan potongan pajak penghasilan negara atau kredit bagi penduduk yang berkontribusi pada 529 rencana tabungan negara mereka. Lima negara bagian - Arizona, Kansas, Maine, Missouri, dan Pennsylvania - berikan potongan pajak penghasilan negara jika Anda berkontribusi pada rencana 529 negara bagian mana pun. (Untuk informasi lebih lanjut, savingforcollege.com memiliki alat gratis yang memungkinkan Anda untuk membandingkan berbagai 529.)

Tapi sebelum Anda terburu-buru untuk berinvestasi dalam salah satu rencana ini, ada beberapa perangkap yang harus ada di radar Anda - seperti ini atas sembilan kesalahan yang berarti orang tua cenderung lakukan.

1. Melupakan Tentang Biaya-Biaya

Seperti reksadana, sebagian besar rencana tabungan 529 membebankan persentase investasi Anda untuk menutup biaya operasional. Rencana tersebut dibagi ke dalam dua kategori dasar - yang dijual langsung oleh negara bagian dan yang dijual melalui penasihat investasi, yang terakhir cenderung lebih mahal.

Menurut Financial Research Corporation, rencana 529 khas yang ditawarkan melalui sebuah negara memiliki biaya tahunan rata-rata 0,69%, sedangkan 529 dijual melalui broker memiliki biaya tahunan rata-rata 1,17%. Meskipun perbedaannya mungkin tampak diabaikan pada awalnya, itu menambah. Jika Anda menginvestasikan $ 10.000 selama 18 tahun (dengan asumsi Anda akan mendapatkan pengembalian 6%), Anda bisa memiliki $ 2.000 lebih sedikit dalam rencana 529 dengan biaya 1,17%, dibandingkan dengan rencana yang mengenakan biaya 0,69%.

[TERKAIT: Mencari untuk Rencana Tabungan Perguruan Tinggi? Ini peringkat 529 teratas]

2. Berinvestasi dalam prabayar 529 Tanpa Membaca The Fine Print

529 paket tabungan bukan satu-satunya tipe 529 di luar sana. Beberapa negara bagian juga menawarkan 529 rencana pembayaran prabayar yang memungkinkan Anda menyumbangkan uang hari ini untuk mengunci harga di universitas negeri bertahun-tahun dari sekarang. Anda biasanya membayar premi atas biaya kuliah saat ini untuk memperhitungkan inflasi, tetapi mengingat tingkat pertumbuhan uang sekolah dalam beberapa tahun terakhir, membayar di muka sering masih terdengar lebih baik.

Tapi ada tangkapan.

Meskipun bahasa promosi tentang rencana ini menjadi bebas risiko, sebagian besar negara bagian tidak menjamin pengembalian Anda. Jika Anda tinggal di Florida, Massachusetts, Mississippi, atau Washington, yang memang menawarkan jaminan, maka jenis rencana ini bisa cocok. Jika tidak, Anda tidak memiliki komitmen bahwa uang Anda akan menutupi pendidikan anak Anda jika pertumbuhan biaya sekolah melebihi investasi Anda. Negara yang tidak menawarkan janji pada paket prabayar mereka? Illinois, Kentucky, Maryland, Michigan, Nevada, Pennsylvania, Carolina Selatan, Virginia, dan Virginia Barat.

3. Tidak Mengambil Keuntungan dari Pengecualian Pajak Hadiah

529 kontribusi rencana dianggap sebagai hadiah di mata hukum pajak, dan pengecualian pajak hadiah 529 adalah cara yang sangat baik untuk, katakanlah, kakek-nenek untuk berkontribusi pada pendidikan cucu dan menghindari pajak perkebunan. Tapi tidak cukup banyak orang yang melewati rute ini.

Secara umum, Anda dapat memberikan hadiah kepada orang-orang dengan jumlah hingga $ 14.000 per tahun tanpa membayar pajak hadiah federal. Tetapi ketika datang ke 529 rencana, ada lebih banyak fleksibilitas: Anda dapat berkontribusi hingga $ 70.000 pada awal, "memuat depan" rencana Anda selama lima tahun. Jadi ini berarti Anda dapat berkontribusi $ 70.000 di awal, tetapi kemudian Anda tidak dapat berkontribusi lebih banyak selama empat tahun.

4. Menghentikan Uang yang Terlalu Banyak

Anda tahu berapa banyak uang sekolah di atas kertas, tetapi apakah Anda mengambil jumlah yang tepat? Beberapa orang tua menarik dana dari 529 rencana mereka terlalu terburu-buru - sebelum mempertimbangkan semua kemungkinan hibah dan beasiswa. Itu mungkin tidak terdengar seperti masalah besar, tetapi jika Anda tidak cocok dengan pengeluaran dengan penarikan dengan benar, maka Anda bisa menghadapi pajak atas penghasilan.

Katakanlah Anda berada di 25% pajak pendapatan federal. Jika Anda mengeluarkan $ 20.000 untuk membayar uang sekolah anak Anda, tetapi Anda hanya perlu $ 18.000 untuk membayar tagihan karena Junior menerima beasiswa. Anda akan berhutang $ 500 dalam pajak federal dengan tambahan $ 2.000, kecuali jika Anda menggunakannya untuk biaya pendidikan lain yang memenuhi syarat.

[TERKAIT: 5 Pertanyaan Umum untuk Pertanyaan Kolektif untuk Kuliah]

5. Menggunakan Distribusi Untuk Mengisi Biaya Yang Tidak Berkualifikasi

Tidak setiap biaya kuliah adalah biaya yang memenuhi syarat yang dapat Anda bayar dengan distribusi dari 529 rencana tabungan. Misalnya, Anda tidak dapat menggunakan 529 rencana tabungan untuk membayar pinjaman pelajar atau biaya transportasi. Ini juga lebih sulit untuk memanfaatkan dana dari rencana 529 untuk menutupi ruangan dan papan jika Anda tinggal di luar kampus. Biasanya, universitas akan memberikan perkiraan untuk ruang dan dewan di luar kampus yang sebanding dengan kehidupan di kampus. Jika itu tidak terjadi dengan sekolah yang didatangi anak Anda, hindari mengeluarkan lebih banyak biaya di kamar dan makan dari 529 paket tabungan Anda daripada seorang siswa yang tinggal di kampus akan membayar.

6. Menyetelnya … Dan Melupakannya

Penting bagi 529 investasi Anda untuk merefleksikan berapa lama Anda sebelum Anda membutuhkan uang kembali. Semakin banyak waktu yang Anda miliki, semakin Anda mampu untuk memilih alokasi yang lebih berisiko, seperti saham. Jika Anda memiliki sedikit waktu, Anda harus berinvestasi lebih konservatif, dengan obligasi atau sertifikat deposito. Seiring waktu, beberapa investasi akan berhasil lebih dari yang lain, jadi penting untuk menyesuaikan portofolio Anda setiap tahun, daripada hanya berpegang pada rencana permainan yang sama selama masa pakai tabungan 529 paket Anda. Kabar baiknya adalah bahwa banyak 529 rencana menawarkan portofolio yang telah ditentukan sebelumnya, berdasarkan usia anak Anda, sehingga mereka menyeimbangkan secara otomatis. Jika Anda tidak berinvestasi di salah satu dari mereka, pastikan untuk menyeimbangkan kembali setiap tahun.

7. Menarik Uang Untuk Menutupi Pengeluaran Lainnya

529 rencana bukan dana darurat, jadi menarik lebih awal untuk membayar biaya hidup darurat akan memberi Anda penalti 10%, ditambah pajak atas penghasilan. Dan itu belum lagi mengeluarkan uang sebelum waktunya akan sangat mengurangi kemampuan Anda untuk menabung cukup sebelum anak Anda mencapai usia kuliah.

8. Melewati Imbalan Gratis

Jangan biarkan peluang untuk meningkatkan 529 anak Anda di atas meja. Kartu kredit, seperti yang ditawarkan oleh Upromise dan Fidelity, menyumbangkan uang tunai dari pembelian yang memenuhi syarat untuk 529 paket tertentu. Kartu Upromise, misalnya, membayar hingga 5% cash back, dan bekerja dengan 30 529 paket berbeda yang dikelola oleh Upromise Investments di 16 negara bagian. Dan kartu Fidelity akan mengubah 2% dari pembelian Anda menjadi setoran tunai melalui salah satu dari empat 529 rencana yang dikelola oleh Fidelity.

[TERKAIT: 8 Investasi Kecil pada Anak Anda yang Membayar Dividen Besar]

9. Mulai Terlambat

Jika Anda tidak mulai memikirkan biaya kuliah sampai anak Anda remaja, Anda tidak punya banyak waktu. Dan karena Anda dapat membuka rencana 529 bahkan jika Anda belum memiliki anak (hanya jadikan diri Anda sebagai ahli waris rencana dan kemudian ubah ketika Junior lahir), tidak ada alasan untuk tidak merencanakan ke depan. Adalah normal untuk diliputi oleh semua 529 pilihan Anda, tetapi jangan biarkan keraguan melumpuhkan Anda. Jika rencana Anda tidak 100% sempurna sekarang, Anda dapat mengubahnya nanti: 529 rencana memungkinkan investor untuk mengubah portofolio mereka setahun sekali, dan Anda dapat menarik uang Anda dari satu rencana 529 dan menginvestasikannya dalam rencana lain setiap saat.

Anda juga tergoda untuk menunda menabung karena Anda yakin bahwa anak Anda akan mendapat nilai penuh atas beasiswa sebagai atlet atau ahli prestasi. Anda mungkin benar, tetapi wahana penuh jarang - dan Anda tidak ingin anak Anda menderita konsekuensi dari optimisme Anda yang salah tempat. Jika anak Anda mendapatkan beasiswa, Anda dapat mentransfer 529 paket tabungan kepada saudara kandung atau penerima manfaat lain - bahkan diri Anda sendiri - untuk digunakan bebas pajak untuk biaya pendidikan yang berkualitas.

Informasi yang ditampilkan hanya untuk tujuan ilustrasi dan tidak dimaksudkan sebagai saran investasi. Silakan berkonsultasi dengan penasihat keuangan untuk saran khusus untuk situasi keuangan Anda.