Hipotek Hanya Bunga: Cocok untuk Peminjam Tertentu

Jika Anda menginginkan pembayaran hipotek bulanan yang lebih murah, lepaskan saja ke tulang telanjangnya. Itulah yang dimaksud dengan hipotek khusus bunga.

Tidak ada pembayaran pada pokok yang diperlukan

Suatu hipotek hanya-bunga membutuhkan pembayaran hanya untuk kepentingan - “biaya uang” - yang dikenakan oleh kreditur. Anda tidak membayar kembali uang pinjaman apa pun (pokok).

Pinjaman rumah ini biasanya terstruktur sebagai hipotek tingkat-disesuaikan dan sering memiliki jangka waktu hingga 10 tahun. Setelah itu, Anda harus melakukan pembayaran "diamortisasi" yang dibagi antara biaya bunga dan pengurangan pokok, atau melunasi pinjaman, atau pembiayaan kembali.

Bagaimana hipotek bunga saja bekerja

Katakanlah Anda mendapatkan pinjaman rumah hanya sebesar $ 500.000, dengan tarif awal 5% selama lima tahun.

Pembayaran bunga Anda saja adalah $ 2.083.

Setelah lima tahun, angka itu menjadi dapat disesuaikan setiap tahun, tetapi masih merupakan hipotek bunga saja. Katakanlah tarif meningkat menjadi 6%.

Sekarang, pembayaran bunga Anda hanya $ 2,500.

Tingkat ini terus menyesuaikan setiap tahun, dan pada akhir tahun kesepuluh Anda diminta untuk mulai melakukan pembayaran pokok dan bunga, diamortisasi selama periode 20 tahun.

Pembayaran pokok dan bunga bulanan Anda, dengan asumsi bahwa tarifnya telah meningkat secara bertahap menjadi 7%: $ 3,876.

Ada banyak variasi dalam struktur pinjaman ini, jadi ketahuilah bahwa contoh di atas adalah satu versi dari produk hipotek dengan bunga saja yang mungkin. Dan tentu saja, suku bunga dapat naik atau turun, sehingga Anda dapat mempertimbangkan skenario yang berbeda dengan kalkulator pembayaran hipotek minat-saja kami.

Pada akhir periode hipotek khusus bunga - dalam contoh ini 10 tahun - Anda mungkin dapat membiayai kembali saldo ke dalam pinjaman baru jika suku bunga yang lebih menguntungkan tersedia, tetapi itu adalah asumsi yang mungkin tidak seharusnya Anda lakukan sebelumnya. mengambil pinjaman bunga saja. Ada terlalu banyak variabel dalam permainan untuk membuat tebakan. Dan siapa yang tahu berapa banyak situasi Anda, dan tingkat suku bunga, dapat berubah dalam 10 tahun?

Siapa yang dapat memenuhi syarat untuk hipotek hanya-bunga?

Pinjaman dengan bunga saja seringkali membutuhkan pembayaran lebih tinggi dari rata-rata, rasio hutang terhadap pendapatan yang lebih rendah dan skor kredit yang baik - misalnya, skor FICO 700 atau lebih tinggi.

Tetapi kualifikasi pinjaman ini tidak terstandardisasi dan dapat bervariasi dari pemberi pinjaman ke pemberi pinjaman.

Satu hal yang pasti: Peminjam harus menunjukkan kepada lender aset yang banyak dan kemampuan membayar yang terbukti.

»LEBIH BANYAK: Pemberi pinjaman hipotek dengan bunga terbaik

Peminjam paling cocok untuk hipotik bunga saja

"Pinjaman bunga saja umumnya untuk orang-orang yang mungkin tidak akan berada di properti untuk jangka waktu yang lama," Jim Linnane, direktur penjualan nasional di Tingkat Dijamin, mengatakan kepada Investmentmatome. “Mereka biasanya berpikir dengan peningkatan lima, tujuh, atau 10 tahun.”

Peminjam yang paling sesuai memiliki aset investasi tunai dan cair dan berada dalam "posisi keuangan yang sangat kuat," kata Linnane. "Fakta bahwa mereka tidak mengurangi prinsipal bukanlah bahaya bagi mereka."

Beberapa atribut khas pembeli rumah hipotek bunga saja:

• Arus kas bulanan yang tinggi
• Penghasilan meningkat
• Tabungan tunai besar
• Atau penghasilan yang bervariasi dari bulan ke bulan

Hipotek khusus bunga dapat sesuai untuk peminjam yang cukup disiplin untuk melakukan pembayaran pokok secara berkala. Mereka mungkin juga bekerja untuk seseorang dengan pekerjaan yang membayar bonus tahunan besar yang dapat digunakan untuk membayar saldo pokok pinjaman setiap tahun.

Contoh lain dari kemungkinan penggunaan: Pasangan yang hampir pensiun mungkin menggunakan pinjaman hanya bunga untuk membeli rumah kedua, kemudian menjual rumah pertama mereka pada masa pensiun, pindah ke rumah liburan dan melunasi pinjaman.

Tetapi hipotek khusus bunga biasanya tidak cocok untuk pembeli rumah jangka-pertama, atau tipikal jangka panjang.

“Sangat sedikit orang yang benar-benar mempertimbangkan pinjaman dengan bunga saja. Biasanya ini adalah alat pengelolaan arus kas untuk peminjam kaya yang merasa mereka dapat menggunakan modal mereka dan mendapatkan hasil yang lebih baik daripada tingkat yang mereka bayar dari hipotek mereka, ”kata Linnane.

Alasan lain hipotek berbunga saja tidak umum seperti beberapa tahun yang lalu: Sejak 2015, setelah penyalahgunaan pemberi pinjaman yang membantu menyulut kecelakaan perumahan, pinjaman belum dibeli oleh Fannie Mae dan Freddie Mac. Pemberi pinjaman harus menahan mereka di buku mereka sendiri, atau menjualnya kepada investor lain.

Pro dan kontra dari hipotek bunga saja

Pro

• Pembayaran bulanan yang lebih rendah selama jangka waktu bunga saja
• Karena mereka biasanya terstruktur sebagai pinjaman dengan suku bunga yang disesuaikan, tarif awal sering lebih rendah daripada hipotek suku bunga tetap

Cons

• Anda tidak memperoleh ekuitas apa pun di rumah Anda saat melakukan pembayaran hanya-bunga
• Jika nilai pasar menurun, Anda bisa kehilangan ekuitas di rumah Anda yang disediakan oleh pembayaran uang muka Anda - dan mungkin ada kesempatan untuk melakukan pembiayaan kembali
• Kecuali Anda pindah, Anda akan menghadapi cicilan bulanan yang jauh lebih besar di jalan, ketika pembayaran pokok diperlukan
• Beberapa hipotek khusus bunga membutuhkan pembayaran balon yang besar, pembayaran lump-sum pada akhir masa pinjaman

Lebih dari Investmentmatome

• Kalkulator hipotek bunga saja
• Pemberi pinjaman hipotek dengan bunga terbaik
• Bandingkan bunga saja dengan jenis pinjaman hipotek lainnya