Mengapa Data Terbaru tentang Keaksaraan Finansial Global mengkhawatirkan

Oleh Brian Kuhn

Pelajari lebih lanjut tentang Brian di Investmentmatome's Ask an Advisor

Literasi keuangan di seluruh dunia sangat penting bagi kemakmuran global. Orang-orang perlu memahami konsep-konsep dasar - seperti menabung, meminjam, utang, dan bunga - untuk membuat pilihan keuangan yang kuat yang akan memperbaiki situasi mereka.

Dilihat dari hasil survei terbaru, kami memiliki banyak pekerjaan yang harus dilakukan sebelum itu terjadi.

Standard & Poor's melakukan wawancara tentang keaksaraan keuangan dengan 150.000 orang dari lebih dari 140 negara dalam bahasa asli mereka. Peneliti mewawancarai peserta secara langsung jika mereka tidak memiliki ponsel atau akses internet.

Hasilnya mengkhawatirkan. Hanya 33% orang dewasa yang menanggapi dianggap melek finansial - yang berarti bahwa 67% buta huruf secara finansial. Studi ini mengekstrapolasi bahwa untuk memperkirakan bahwa lebih dari 3,4 miliar orang dewasa di seluruh dunia buta huruf secara finansial.

Amerika Serikat berada di peringkat ke-14 secara global untuk melek finansial, dengan 57% responden diklasifikasikan sebagai melek finansial.

Kegagalan ini tidak hanya bersifat akademis. Penelitian telah menunjukkan bahwa konsumen yang gagal memahami konsep bunga berbunga yang terkait dengan utang, misalnya - di mana utang terbentuk dari waktu ke waktu untuk menciptakan beban yang lebih berat jika tidak dibayar secara agresif - membelanjakan lebih banyak untuk biaya transaksi, naik lebih besar hutang, dikenakan bunga yang lebih tinggi pada pinjaman, meminjam lebih banyak dan menabung lebih sedikit, sebagian karena kecenderungan untuk membawa saldo utang dan membayar biaya keuangan dan biaya penalti.

Perempuan, yang miskin, dan responden berpendidikan rendah lebih mungkin untuk menderita kesenjangan dalam pengetahuan keuangan, kata laporan itu.

Laporan tersebut juga mencatat bahwa negara-negara kaya, dinilai oleh PDB per kapita, cenderung memiliki tingkat melek finansial yang lebih tinggi.

Standard and Poor’s, bersama dengan Gallup, menanyakan kepada para peserta lima pertanyaan pilihan ganda dalam empat kategori keuangan: diversifikasi risiko, inflasi, berhitung dan dua pertanyaan tentang bunga majemuk. Responden survei dianggap melek finansial jika mereka menjawab pertanyaan dengan benar di tiga dari empat kategori, yang berarti mereka bisa mendapatkan pertanyaan yang tepat dalam kategori minat majemuk.

Inilah pertanyaannya:

"Apakah lebih aman untuk memasukkan uang Anda ke dalam satu bisnis atau investasi, atau untuk memasukkan uang Anda ke dalam beberapa bisnis atau investasi?"

Lebih aman untuk diversifikasi uang Anda dengan memasukkannya ke dalam banyak bisnis atau investasi. Ini adalah konsep yang semua orang akan mendapat manfaat dari pemahaman.

“Anggaplah selama 10 tahun ke depan harga barang-barang yang Anda beli berlipat ganda. Jika penghasilan Anda juga berlipat ganda, apakah Anda dapat membeli lebih sedikit daripada yang dapat Anda beli hari ini, sama seperti yang Anda dapat beli hari ini, atau lebih dari yang dapat Anda beli hari ini? ”

Mungkin sangat sedikit orang yang mengalami penggandaan penghasilan mereka selama periode 10 tahun yang dianggap sebagai pertanyaan jebakan. Atau mungkin beberapa dari negara, seperti AS, dengan jadwal pajak yang bertanggal berpendapat bahwa penggandaan penghasilan tidak selalu menghasilkan penggandaan pendapatan bersih yang dapat dibelanjakan.

Tetapi terlepas dari kasus-kasus itu, jawabannya sangat jelas: Jika penghasilan Anda berlipat ganda dan biaya barang yang Anda beli dengan penghasilan itu berlipat ganda, Anda berada di tempat yang sama secara finansial. Inilah sebabnya mengapa pemerintah pusat dunia bekerja sangat keras untuk melawan inflasi.

“Misalkan Anda perlu meminjam $ 100. Yang merupakan jumlah yang lebih rendah untuk membayar kembali: $ 105 atau $ 100 ditambah 3%? ”

Tiga persen dari 100 adalah tiga, yang kurang dari lima - jadi pinjaman $ 100 dengan bunga 3% akan berharga $ 103, bukannya $ 105.

Berikut adalah pertanyaan dalam kategori minat majemuk:

“Misalkan Anda menyimpan uang di bank selama dua tahun dan bank setuju untuk menambahkan 15% per tahun ke akun Anda. Apakah bank akan menambahkan lebih banyak uang ke akun Anda pada tahun kedua daripada tahun pertama, atau akan menambah jumlah uang yang sama dalam dua tahun? ”

“Misalkan Anda memiliki 100 dolar dalam rekening tabungan dan bank menambahkan 10% per tahun ke rekening itu. Berapa banyak uang yang Anda miliki di akun setelah lima tahun jika Anda tidak menghapus uang dari akun: lebih dari $ 150, tepatnya $ 150 atau kurang dari $ 150? "

Ada pepatah lama bahwa bunga majemuk adalah penemuan terbesar manusia. Kenapa ini hebat sekali? Karena uang yang Anda hasilkan menghasilkan lebih banyak uang tanpa Anda harus melakukan apa pun. Dalam kedua skenario ini, dan alasan banyak orang kaya tetap kaya, uang yang diperoleh kemudian menghasilkan tingkat bunga yang sama dengan uang asli yang dihasilkan. Oleh karena itu, meskipun Anda tidak menyetorkan lebih banyak, atau mengambil lebih banyak risiko, atau mencapai tingkat bunga yang lebih tinggi, Anda akan mendapatkan lebih banyak setiap periode berikutnya.

>> LEBIH: Gunakan kalkulator bunga majemuk Investmentmatome untuk melihat bagaimana peracikan mempengaruhi tabungan Anda

Survei ini menunjukkan bahwa pemerintah, sistem pendidikan, lembaga sipil dan organisasi nirlaba perlu memprioritaskan pendidikan keuangan. Ketika lebih banyak orang memahami ide keuangan dasar ini dan menerapkannya pada kehidupan mereka, mereka dapat meningkatkan situasi keuangan pribadi mereka dan membantu meningkatkan standar kehidupan global.

Gambar melalui iStock.