Kredit Belajar Seumur Hidup dan Penerangan Pajak Pendidikan Lainnya

Kredit pajak pendidikan adalah imbalan Anda dari Paman Sam untuk berinvestasi di masa depan setiap tahun saat Anda di sekolah.

Anda atau orang tua Anda dapat mengklaim Kredit Pajak Peluang Amerika, Kredit Pembelajaran Seumur Hidup, atau pemotongan biaya dan biaya pendidikan yang Anda bayarkan tahun lalu.

Kredit Peluang Amerika secara khusus untuk mahasiswa, sedangkan Kredit Belajar Seumur Hidup dan biaya kuliah dan pemotongan biaya dapat diklaim oleh lulusan dan siswa kejuruan juga. Anda dapat mengklaim salah satu dari keringanan pajak ini bahkan jika Anda membayar dengan pinjaman mahasiswa.

Meskipun ada beberapa perbedaan besar di antara jeda pajak pendidikan, perangkat lunak persiapan pajak online akan membantu Anda mengklaim yang paling berharga jika Anda memenuhi syarat untuk ketiganya.

Kredit Pajak Peluang Amerika

Bagaimana itu bekerja: Anda dapat menurunkan tagihan pajak Anda hingga $ 2,500 jika Anda membayar sebanyak itu dalam biaya pendidikan sarjana tahun lalu. Kredit Pajak Peluang Amerika memungkinkan Anda mengklaim semua $ 2.000 pertama yang Anda belanjakan untuk biaya kuliah, buku, peralatan, dan biaya sekolah - tetapi bukan biaya hidup atau transportasi - ditambah 25% dari $ 2.000 berikutnya, dengan total $ 2.500.

Siapa yang dapat mengklaimnya: Siswa atau orang tua mereka dapat mengklaim kredit atas pajak mereka selama maksimal empat tahun. Orang tua Anda akan mengklaim kredit jika mereka membayar biaya pendidikan Anda dan Anda tercantum sebagai orang yang bergantung pada pendapatan mereka.

Anda akan mendapatkan kredit penuh jika penghasilan kotor disesuaikan yang dimodifikasi, atau MAGI, adalah $ 80.000 atau kurang pada tahun 2016 ($ 160.000 atau kurang jika Anda mengajukan pajak bersama dengan pasangan). Jika MAGI Anda antara $ 80.000 dan $ 90.000 ($ 160.000 dan $ 180.000 untuk pelapor bersama), Anda akan mendapatkan kredit yang dikurangi. Jika Anda memperoleh lebih dari itu, Anda tidak dapat mengklaim kredit ini.

Berapa nilainya: Kredit Pajak Peluang Amerika memotong jumlah pajak yang Anda bayar. Jika Anda berhutang $ 3,000 dalam pajak dan mendapatkan kredit $ 2.500 penuh, misalnya, Anda harus membayar hanya $ 500 ke IRS.

Kredit ini umumnya lebih berharga untuk mahasiswa dibandingkan Kredit Belajar Seumur Hidup karena dapat dikembalikan. Dan Anda masih dapat menerima 40% nilainya - hingga $ 1.000 - bahkan jika Anda tidak memperoleh penghasilan tahun lalu. Itu berarti Anda bisa mendapatkan pengembalian uang bahkan jika Anda tidak memiliki pajak.

Kredit Belajar Seumur Hidup

Bagaimana itu bekerja: Anda dapat mengklaim 20% dari $ 10.000 pertama yang Anda bayarkan untuk biaya kuliah dan biaya pada tahun 2016, untuk maksimal $ 2.000. Seperti Kredit Pajak Peluang Amerika, Kredit Belajar Seumur Hidup tidak menghitung biaya hidup atau transportasi sebagai pengeluaran yang memenuhi syarat. Tetapi Anda dapat mengklaim buku atau perlengkapan yang dibutuhkan untuk kursus.

Siapa yang dapat mengklaimnya: Kredit Belajar Seumur Hidup bukan hanya untuk undergrads atau orang tua mereka. Kredit berlaku untuk mahasiswa sarjana, pascasarjana dan non-gelar atau kejuruan, dan tidak ada batasan pada jumlah tahun Anda dapat mengklaimnya. Jadi ini ideal untuk mahasiswa pascasarjana atau siapa pun yang mengambil kelas untuk mengembangkan keterampilan baru, bahkan jika Anda sudah mengklaim Kredit Pajak Peluang Amerika di pajak Anda di masa lalu.

Berapa nilainya: Anda dapat mengklaim kredit jika MAGI Anda kurang dari $ 65.000 ($ 131.000 jika Anda mengajukan bersama-sama) tahun lalu. Jika MAGI Anda antara $ 55.000 dan $ 65.000 ($ 111.000 hingga $ 131.000 jika Anda mengajukan bersama-sama), Anda bisa mendapatkan kredit yang dikurangi. Anda tidak dapat memperoleh kredit jika MAGI Anda lebih dari $ 65.000 ($ 131.000 jika Anda menikah dan mengajukan secara bersama-sama).

Kredit Belajar Seumur Hidup tidak dapat dikembalikan, jadi Anda tidak akan menerima kredit sebagai pengembalian dana jika Anda tidak memperoleh penghasilan.

Pilihan lain: Uang kuliah dan pemotongan biaya

Anda dapat memilih untuk mengabaikan kredit pendidikan dan mengklaim pengenaan biaya kuliah dan biaya, yang dapat mengurangi penghasilan kena pajak Anda hingga $ 4.000. Ini tersedia untuk siswa dan orang tua yang berpenghasilan kurang dari $ 65.000 (atau $ 130.000 jika arsip menikah bersama). Jika Anda menghasilkan antara $ 65.000 dan $ 80.000, pengurangan maksimum adalah $ 2.000.

Pengurangan biaya kuliah dan biaya mungkin tidak akan menghasilkan penghematan sebanyak kredit, tetapi mungkin sepadan untuk beberapa pelapor.

Baca lebih lanjut tentang perbedaan antara kredit pajak dan pemotongan pajak.

Apa berikutnya?

Pada bulan Januari sekolah Anda akan mengirimkan Formulir 1098-T, sebuah pernyataan biaya kuliah yang menunjukkan biaya pendidikan yang Anda bayarkan untuk tahun ini. Anda akan menggunakan formulir itu untuk memasukkan jumlah yang sesuai pada pengembalian pajak Anda.

Panduan situs kami untuk menyiapkan dan mengajukan pajak secara online dapat membantu Anda memilih perangkat lunak persiapan pajak yang akan secara otomatis membandingkan tabungan Anda dari kredit pendidikan potensial dan pemotongan. Bagian terbaik? Perangkat lunak pajak gratis untuk banyak pelapor. Melakukan pajak Anda mungkin tidak begitu buruk.

Lebih dari Investmentmatome

Potongan pajak bunga pinjaman mahasiswa

1040EZ, 1040A atau 1040: Memutuskan formulir pajak mana yang akan digunakan

Cara tercepat untuk mendapatkan pengembalian pajak Anda

Brianna McGurran adalah penulis staf di Investmentmatome. Email: [email protected]. Twitter: @briannamcscribe.