Cuci Definisi & Contoh Perdagangan |

Apa itu:

Cuci perdagangan terjadi ketika investor menjual sekuritas dengan kerugian, kemudian membeli yang sama atau keamanan yang sangat serupa dalam 30 hari setelah penjualan.

Cara kerjanya (Contoh):

Mari kita asumsikan seorang investor memiliki 100 saham XYZ Company dan menjual saham ini pada tanggal 1 Mei dengan kerugian $ 1.000. Kemudian investor membeli 100 saham baru Perusahaan XYZ pada tanggal 5 Mei dan menjual saham tersebut dengan keuntungan $ 2.000.

Dalam situasi ini, investor mungkin mencoba untuk mengklaim pengurangan pajak atas kerugian $ 1.000 awal. Pengurangan itu akan mengimbangi pajak yang jatuh tempo pada keuntungan $ 2.000 berikutnya, yang berarti bahwa investor akan membayar pajak lebih sedikit pada keuntungan meskipun posisinya di saham tidak pernah berubah secara material. Namun, karena investor membeli set saham kedua dalam waktu 30 hari dari penjualan set pertama saham, IRS akan membebani investor atas keuntungan $ 2.000 penuh dari transaksi kedua.

Jendela cuci penjualan mencakup 61 hari: 30 hari sebelum penjualan, hari penjualan, dan 30 hari setelah penjualan.

Mengapa Penting:

Mengklaim pengurangan pajak atas kerugian yang dihasilkan dari perdagangan mencuci adalah ilegal. Meskipun kerugian investasi pada umumnya dapat dikurangkan dari pajak, menjual sekuritas dengan kerugian untuk mendapatkan manfaat pajak dan kemudian membeli kembali saham segera memungkinkan para penghindar pajak untuk membuat pemotongan pajak sintetis tanpa benar-benar mengubah posisi ekonomi mereka dalam keamanan. Dengan demikian, Undang-undang Reformasi Pajak tahun 1984 memungkinkan IRS untuk melarang pembayar pajak mengurangi kerugian atas penjualan investasi jika pembayar pajak membeli kembali keamanan yang sama 30 hari sebelum atau sesudah penjualan. Ini disebut aturan mencuci tiga puluh hari.

Undang-Undang Bursa Komoditas memiliki larangan yang sama mengenai perdagangan mencuci, dan mencuci perdagangan juga melanggar Pasal 9 (a) (1) (A) dan Peraturan 10b-5 dari Undang-Undang Exchange Efek 1934. Fokus dari aturan ini adalah mencegah konspirasi untuk mendongkrak harga keamanan dengan terlibat dalam perdagangan mencuci, yang meningkatkan volume perdagangan yang dirasakan dari keamanan dan oleh karena itu mendorong perdagangan yang sah oleh investor lain.

Aturan IRS berlaku untuk sekuritas yang sangat mirip, yang berarti bahwa transaksi yang melibatkan opsi, waran, jenis tertentu dari saham yang disukai, dan penjualan singkat pada keamanan yang dipermasalahkan dalam periode tiga puluh hari dapat dihitung sebagai perdagangan pencucian. Aturan ini juga berlaku untuk pasangan wajib pajak, yang berarti bahwa penjualan yang menghasilkan kerugian oleh satu dan pembelian berikutnya oleh pihak lain dapat dianggap sebagai perdagangan pencucian, karena mungkin perjanjian antara teman-teman untuk membeli kembali surat berharga satu sama lain ketika periode penjualan cuci berakhir. Lebih lanjut, IRS tidak mensyaratkan bahwa jumlah yang sama dari sekuritas serupa diperdagangkan di setiap bagian dari transaksi untuk dihitung sebagai perdagangan pencucian.

Ada beberapa kontroversi mengenai apakah menggunakan dua atau lebih broker untuk melakukan transaksi pencucian (yang adalah, menggunakan satu broker untuk penjualan dan broker yang berbeda untuk pembelian dalam jangka waktu 30 hari) adalah legal, dan banyak konsultan keuangan dan profesional pajak menyarankan untuk melawan situasi ini.

Ketika perdagangan mencuci memang terjadi, investor harus menambahkan kerugian atas dasar sekuritas yang paling baru dibeli, substansial serupa. Penambahan ini meningkatkan basis biaya dari sekuritas yang dibeli dan mengurangi ukuran dari setiap keuntungan kena pajak di masa depan sebagai hasilnya. Dengan demikian, investor masih menerima "kredit" untuk kerugian itu, tetapi di lain waktu.