Ini Adalah Apa yang Salah Dengan Bagaimana Asuransi Jiwa Utuh Diperdagangkan
5 Manfaat Dari Asuransi Jiwa
Daftar Isi:
Agen asuransi jiwa San Diego, Chris Huntley, telah mendengar cerita satu demi satu dari orang-orang yang dibicarakan dengan polis asuransi jiwa seumur hidup yang mahal yang tidak mampu mereka bayar. Apa yang banyak dari mereka benar-benar dibutuhkan, katanya, adalah asuransi jiwa jangka pendek.
Anekdot membuatnya ngeri. Asuransi jiwa utuh memiliki tempatnya, katanya. "Apa yang tidak saya sukai adalah bagaimana seluruh kehidupan dijual."
Sekarang Huntley meminta blogger keuangan pribadi, agen asuransi, dan konsumen untuk bergabung dengannya dalam "pemberontakan asuransi jiwa keseluruhan," upaya untuk mendidik konsumen tentang asuransi jiwa dan risiko membeli produk yang salah. Situs webnya berfungsi sebagai pusat untuk mendorong.
" MEMBANDINGKAN: Alat perbandingan asuransi jiwa situs kami
Membandingkan kebijakan
Pemberontakan Huntley adalah salvo terbaru dalam pertempuran selama beberapa dekade antara pendukung seluruh kehidupan dan asuransi jiwa. Inilah cara keduanya membandingkan:
| Asuransi jiwa utuh | Asuransi jiwa berjangka |
|---|---|
|
|
|
Asuransi jiwa utuh adalah produk tidak menentu yang memicu banyak perdebatan tajam. Dalam beberapa tahun terakhir, selebriti keuangan pribadi Dave Ramsey dan Suze Orman telah menghancurkan seluruh kehidupan dan kebijakan kehidupan permanen lainnya yang dijual sebagai "investasi." Ramsey menyebutnya "salah satu produk keuangan terburuk yang tersedia."
Perdebatan lama
“Saya telah berkecimpung dalam bisnis selama 50 tahun, dan kritik itu ada di sana ketika saya mulai,” kata Marvin Feldman, presiden dan CEO grup industri asuransi Life Happens. "Itu ada di sana ketika ayah saya mulai tahun 1938."
James Hunt, aktuaris asuransi jiwa dengan Federasi Konsumen Amerika dan mantan komisaris asuransi Vermont, ingat bagaimana Primerica, yang bisnis asuransi jiwanya hanya berfokus pada kehidupan jangka, mengacu pada asuransi jiwa permanen sebagai "asuransi jiwa nilai sampah" pada 1980-an. Mereka yang berada di sisi lain debat mengacu meremehkan agen-agen yang mempromosikan hanya istilah kehidupan sebagai "rayap," kata yang kemudian akan dianut oleh beberapa agen pro-term.
Perusahaan Huntley, Huntley Wealth & Insurance Services, menjual sebagian besar kehidupan berjangka dan beberapa kehidupan utuh. Seluruh kebijakan hidup yang dia jual sering kali lebih kecil untuk menutupi pengeluaran akhir. Dia mengatakan dia tidak menentang seluruh kehidupan sebagai produk. Dagingnya adalah dengan agen-agen yang menyatakan seluruh kehidupan sebagai investasi bagi konsumen yang memiliki pendapatan sederhana.
Agen mendapatkan komisi yang lebih besar untuk seluruh kehidupan daripada jangka waktu. "Hanya karena seseorang dapat menghasilkan banyak uang dengan menjual sesuatu tidak berarti itu adalah produk yang buruk," kata Huntley. Namun dia menambahkan bahwa ada banyak tekanan pada agen dari beberapa perusahaan untuk menjual asuransi seumur hidup.
Jika Anda tidak dapat melakukan pembayaran pada polis asuransi jiwa, pertanggungan berakhir. Dan jika itu terjadi pada tahun-tahun awal kepemilikan polis asuransi jiwa, Anda pergi dengan sedikit atau tanpa nilai tunai. Ribuan dolar yang Anda habiskan untuk polis hilang. Inilah yang terjadi pada konsumen yang berbicara tentang kebijakan seumur hidup yang mereka tidak mampu, kata Huntley. Mereka berakhir tanpa jaminan asuransi jiwa dan tidak ada yang ditampilkan untuk “investasi” mereka.
Lebih dari seperempat kebijakan seumur hidup dihentikan dalam tiga tahun pertama, menurut data terbaru yang tersedia dari Society of Actuaries dan LIMRA, sebuah organisasi riset jasa keuangan.
“Keseluruhan pemberontakan asuransi jiwa” Huntley meminta peserta untuk melakukan tiga hal:
- Mendidik diri mereka sendiri tentang asuransi jiwa.
- Bagikan informasi tentang pemberontakan di media sosial.
- Tandatangani Bill of Rights of Insurance, petisi yang dibuat oleh Tony Steuer dari InsuranceLiteracy.org. Di antaranya, RUU mengatakan bahwa agen harus bertindak demi kepentingan terbaik konsumen dan merekomendasikan cakupan yang terjangkau dan sesuai.
Ketika seluruh kehidupan mungkin masuk akal
Sebelum berpikir tentang berinvestasi dalam seluruh kehidupan, Huntley mengatakan, konsumen harus memaksimalkan kontribusi untuk rekening pensiun yang diuntungkan pajak. Sementara itu, mereka dapat membeli asuransi jiwa yang murah untuk mendapatkan perlindungan asuransi jiwa yang mereka butuhkan.
Feldman mengatakan kehidupan berjangka adalah pilihan yang baik untuk orang-orang yang memiliki kebutuhan sementara untuk asuransi jiwa, seperti menyediakan uang untuk keluarga mereka untuk membayar utang atau biaya hidup selama beberapa tahun jika mereka mati.
"Ini bukan subjek di mana ada aturan keras dan cepat di mana Anda hanya harus membeli ini atau membeli itu," katanya. “Jawabannya tidak salah atau; itu ‘tergantung’ atau ‘mungkin’.’
Dia menambahkan bahwa seluruh kehidupan adalah solusi yang baik untuk orang-orang yang membutuhkan cakupan seumur hidup dan menginginkan keamanan dan jaminan yang disediakan oleh produk. Dia memiliki klien yang berhasil menjaga bisnis tetap bertahan karena mereka dapat meminjam terhadap nilai tunai dalam kebijakan kehidupan permanen mereka.
Seluruh kehidupan dapat masuk akal secara finansial sebagai alternatif investasi bagi orang-orang dengan uang untuk dibakar. Mereka adalah orang-orang yang telah memaksimalkan kontribusi pada rekening pensiun yang diuntungkan pajak dan menginginkan kendaraan yang aman dan konservatif untuk uang ekstra guna mendiversifikasi portofolio. Pertumbuhan nilai tunai dalam polis asuransi jiwa adalah tangguhan pajak. Untuk membangun nilai tunai yang cukup untuk membuatnya berharga, bagaimanapun, kebijakan tersebut harus diadakan setidaknya selama 20 tahun, kata Hunt.
Huntley mengatakan tujuan utamanya untuk pemberontakan adalah agar konsumen menjadi lebih terdidik tentang asuransi jiwa. Meskipun ia berharap mendapat tentangan dari orang lain di industri, ia mengatakan ia meluncurkan upaya itu karena, "Saya hanya merasa itu adalah hal yang benar untuk dilakukan."
Barbara Marquand adalah penulis staf di Investmentmatome, situs web keuangan pribadi. Email: [email protected]. Twitter: @barbaramarquand.
Artikel ini ditulis oleh Investmentmatome dan awalnya diterbitkan oleh Forbes.
