5 Kali Transfer Saldo Mungkin Gagasan Buruk

Mencoba mengelola hutang kartu kredit Anda sebelum mengelola Anda? Jika demikian, Anda mungkin mempertimbangkan transfer saldo ke kartu yang menawarkan promosi 0%. Dalam beberapa kasus, ini adalah pilihan cerdas, tetapi pastikan untuk melakukan sedikit analisis sebelum Anda menarik pelatuk. Anehnya, itu tidak selalu cara terbaik untuk menangani utang Anda.

Berikut adalah lima kali transfer saldo mungkin ide yang buruk:

1. Anda dapat melunasi saldo Anda dalam enam bulan atau kurang

Satu hal yang banyak orang lupakan tentang mentransfer saldo adalah hampir selalu ada biaya transfer saldo yang terlibat. Dalam sebagian besar kasus, biaya transfer saldo akan berjumlah 3% dari utang yang Anda pindahkan ke kartu 0% - ini mungkin tidak terdengar seperti banyak, tetapi bisa menambah hingga banyak perubahan jika Anda menjalankan tinggi keseimbangan.

Sebagai aturan praktis, jika Anda berpikir Anda dapat melunasi saldo Anda dalam enam bulan atau kurang, Anda harus menghindari transfer saldo; apa yang akan Anda bayar dengan biaya akan lebih besar daripada penghematan yang Anda lihat dalam bunga. Satu pengecualian penting: Jika Anda dapat memenuhi syarat untuk kartu yang membebaskan biaya transfer saldo, ini adalah opsi biaya terendah.

2. Anda berjuang untuk melakukan pembayaran tepat waktu

Transfer saldo adalah kesempatan yang baik untuk menghemat bunga, tetapi satu gerakan yang salah dapat menyebabkan Anda kehilangan kesempatan untuk selamanya. Emiten terkenal ketat dengan pelanggan pada promosi suku bunga ketika datang untuk membayar tepat waktu - melakukan pembayaran terlambat dan kesepakatan Anda kemungkinan besar akan dibatalkan. Jika ini terjadi, Anda akan mulai mengumpulkan bunga pada saldo Anda segera.

Jika Anda memiliki riwayat melakukan pembayaran terlambat pada kartu kredit Anda, Anda mungkin ingin berpikir dua kali tentang transfer saldo. Ini bisa menjadi sangat mahal jika Anda tidak berhati-hati.

3. Anda tidak memiliki kredit yang bagus

Sederhananya, Anda mungkin tidak akan memenuhi syarat untuk kesepakatan transfer saldo jika skor kredit FICO Anda turun di bawah 720. Sebagian besar emiten menganggap skor di atas ambang ini "sangat bagus" dan tidak akan memperpanjang penawaran transfer saldo kepada orang-orang yang jatuh di bawahnya.

4. Anda bukan pemboros yang disiplin

Dalam skenario transfer saldo tipikal, Anda memindahkan utang berbunga tinggi ke kartu 0%, lalu pegang kartu asli untuk menjaga agar jalur kredit tetap tersedia. Tetapi masalah dengan ini adalah … jalur kredit tersedia. Jika Anda bukan pembebas yang disiplin, Anda mungkin tergoda untuk pergi dan mengisi ulang kartu pertama dari awal lagi. Ini akan membuat Anda dalam posisi yang lebih buruk daripada yang Anda mulai.

Jika Anda tidak dapat mempercayai diri sendiri dengan daya pembelanjaan yang besar di saku Anda, transfer saldo mungkin bukan untuk Anda.

5. Anda dapat memenuhi syarat untuk pinjaman pribadi dengan bunga rendah

Mentransfer saldo Anda ke kartu kredit 0% bukan satu-satunya cara untuk membiayai utang berbunga tinggi. Bagi banyak orang, menggunakan pinjaman pribadi berbunga rendah mencapai tujuan yang sama dengan beberapa manfaat tambahan. Jika Anda dapat memenuhi syarat untuk satu (sekali lagi, Anda akan membutuhkan kredit yang baik), ini mungkin cara untuk pergi.

Selain menurunkan suku bunga Anda, memilih pinjaman pribadi alih-alih transfer saldo dapat membantu skor kredit Anda. Dengan mengubah utang berputar menjadi utang angsuran, Anda secara signifikan menurunkan rasio penggunaan kredit Anda. Ini akan membantu 30% dari skor kredit Anda yang ditentukan oleh jumlah terutang.

Selain itu, meskipun Anda akan membayar sejumlah bunga untuk pinjaman pribadi, Anda akan memiliki jangka waktu yang lebih lama dengan pengurangan biaya untuk melunasi utang Anda. Kebanyakan kartu transfer saldo hanya memberi Anda enam hingga 12 bulan pada 0% sebelum mereka mulai mengisi APR reguler (dan biasanya tinggi). Dengan pinjaman pribadi, Anda mungkin akan memiliki tiga hingga lima tahun untuk melakukan pembayaran Anda. Tergantung pada berapa lama waktu yang Anda butuhkan untuk melunasi utang Anda, ini mungkin pada akhirnya akan menjadi lebih murah.

Saldo gambar melalui Shutterstock