Tolong, Tolong Jangan Dapatkan Premier Premier Bank Aventium dan Centennial

Kartu kredit Aventium dan Centennial, ditawarkan oleh First Premier Bank (atau 1^st Premier), termasuk di antara sangat sedikit kartu kredit yang ditawarkan kepada mereka dengan kredit macet dan mungkin tampak menarik bagi orang-orang yang tidak memenuhi syarat untuk hampir semua kartu lainnya. Namun, kartu-kartu tersebut memiliki batas kredit yang rendah, biaya tinggi yang tidak masuk akal, dan sejumlah biaya “gotcha” yang men-riddle cetak kartu yang bagus. Bahkan, kedua kartu itu persis sama - selalu bendera merah. The Federal Reserve mencoba membuat pinjaman lebih transparan pada tahun 2010. Perdana Menteri pertama melakukan akhir di sekitar mereka, dan Aventium dan Centennial adalah hasilnya.

"Keistimewaan" Premier 1st untuk Aventium dan Centennial: APR tinggi dan biaya lebih tinggi

Kedua kartu kredit ini memiliki tingkat bunga astronomi: 49,9% pada tahun pertama, dengan kemungkinan pengurangan kecil menjadi 39,9% setelahnya. Sebagai perbandingan, rata-rata industri untuk mereka dengan kredit buruk adalah 23,95% - kurang dari setengah dari Aventium / Centennial. Premier Pertama terkenal karena tingkat suku bunga yang tinggi: iterasi sebelumnya dari Aventium dan Centennial datang dengan 79,9% dan 59,9% APR, tetapi disesap setelah tekanan publik.

Kartu tersebut juga memiliki biaya tahunan $ 75 pada tahun pertama - 25% dari batas kartu kredit, biaya tahun pertama maksimum yang diizinkan oleh Undang-Undang KARTU Kredit tahun 2009. Pada dasarnya, kartu tersebut hanya memiliki $ 225 kredit, setelah biaya. Biaya itu diturunkan menjadi $ 45 setahun setelah itu, tetapi ditambah dengan biaya bulanan $ 6,50, dengan total $ 123 per tahun - lebih dari sepertiga dari batas kredit.

Kartu tanpa jaminan ini memiliki rahasia: mereka benar-benar mendapatkan kartu kredit. Dalam kartu sangat, cetakan sangat halus adalah persyaratan bahwa pemegang akun membuat "setoran jaminan" sebesar $ 95, yang akan dikembalikan ketika akun ditutup. Ini membuat kartu hampir seperti kartu kredit aman, tetapi dengan biaya dan suku bunga yang lebih tinggi!

Premier Pertama vs The Fed: permainan kucing dan tikus

Sebelum Undang-Undang KARTU Kredit, ketentuan Premier Pertama bahkan lebih mengerikan. Visa tanpa jaminan dengan batas kredit $ 250 termasuk:

• • Biaya pemrosesan $ 35
• • Biaya penerimaan $ 119
• • Biaya bulanan $ 6 ($ 72 per tahun)

Itu menambahkan hingga $ 276 dalam biaya - lebih dari batas kredit. Undang-Undang KARTU menetapkan bahwa biaya tahun pertama dapat paling banyak, 25% dari batas kredit kartu, melarang praktik ini. Visa bisa menghabiskan biaya, paling banyak, $ 62,50 pada tahun pertama.

Agar tidak terhalang, First Premier mengeluarkan satu set kartu batas kredit $ 300 dengan biaya tahunan $ 75: kembar tiga identik Aventium, Centennial, dan Classic. Selain itu, 1^st Premier mulai memungut $ 95 dalam biaya pemrosesan, yang dinilai sebelum kartu disetujui dan oleh karena itu secara teknis tidak diperhitungkan pada batas tahun pertama.

"Usaha yang bagus," kata The Fed, yang menjelaskan awal tahun ini bahwa semua biaya pemrosesan memang bagian dari biaya tahun pertama. Premier Pertama pindah ke Plan B: biaya pemrosesan $ 95 mengambil inkarnasi saat ini, setoran jaminan.

Selain itu, Undang-Undang KARTU Kredit mengatur berapa banyak emiten dapat memungut biaya untuk tahun pertama kartu: 25% dari batas kredit awal. Setelah Tahun Pertama, semua taruhan dibatalkan. Karena 1^st Premier membebankan ongkos maksimum yang diizinkan, bank dilarang untuk memungut biaya lebih lanjut pada tahun pertama. Namun, segera setelah perlindungan Undang-Undang CARD berakhir, sejumlah biaya dan biaya muncul:

• • Biaya transaksi tunai dan uang muka 3% asing, yang merupakan standar industri tetapi terkenal karena hanya berlaku pada tahun kedua, setelah batas biaya berakhir
• • Biaya satu kali $ 3,95 untuk mengakses perbankan online, sedangkan sebagian besar bank benar-benar menghargai e-statement
• • Biaya bulanan $ 6,50, yang sepertinya tidak banyak tetapi menambahkan hingga $ 78 per tahun

Secara default, batas kredit ditetapkan pada $ 300 pada tahun pertama. Setelah itu, pelanggan memiliki opsi untuk meningkatkan batas kredit mereka - dengan biaya 25% dari peningkatan. Untuk meningkatkan batas kredit sebesar $ 400, maka, pelanggan harus membayar $ 100. Ini pada dasarnya adalah hukuman untuk perilaku yang baik: hanya mereka yang membelanjakan bertanggung jawab akan memenuhi syarat untuk peningkatan batas kredit yang lebih tinggi, tetapi mereka akan membayar biaya tertinggi.

Batas kredit meningkatkan biaya, dikombinasikan dengan uang muka, transaksi luar negeri dan biaya bulanan, berarti Anda dapat dengan mudah membayar 70% lebih banyak setiap tahun Anda memegang kartu. Seiring berjalannya waktu, First Premier benar-benar mulai menghasilkan uang yang tidak dapat Anda hasilkan dari tahun pertama, dan oleh karena itu menghancurkan niat Undang-Undang Kredit CARD untuk melindungi konsumen yang rentan.

Kartu kredit buruk yang tidak terlalu mahal

Untungnya, ada alternatif yang lebih murah dan lebih mudah untuk Centennial dan Aventium bagi mereka yang memiliki kredit kurang dari bintang. MasterCard Bank Orchard dimaksudkan untuk membantu membangun atau membangun kembali kredit. HSBC, yang memiliki Orchard Bank, memberi bank tujuan membantu mereka yang memiliki akses kredit paling sedikit. Meskipun memang memiliki beberapa biaya, itu jauh lebih murah daripada kartu Premier Pertama dan menawarkan suku bunga yang jauh lebih rendah.Tingkat bunga jatuh antara 14,9% dan 19,9%, dan biaya tahunan adalah $ 68 pada tahun pertama dan $ 59 setelah itu. The Orchard Bank MasterCard adalah salah satu kartu kredit termudah tanpa jaminan untuk memenuhi syarat: skor FICO serendah 500-600 telah dipotong. Di antara beberapa kualifikasi yang sulit dan cepat adalah gaji $ 12.000 dan nomor jaminan sosial yang valid.

Jika kartu kredit Orchard Bank bukan merupakan pilihan, kartu kredit aman terbuka untuk hampir semua orang dan dapat membantu merehabilitasi skor kredit. Orchard Bank juga menawarkan MasterCard yang aman dengan APR 7,9% dan biaya tahunan $ 35 yang dibebaskan tahun pertama. Platinum Bank Terapan Zero tidak memiliki suku bunga, tetapi memiliki biaya tahunan $ 119 yang tinggi dan membutuhkan deposit sebesar $ 500 atau lebih. Banyak serikat kredit menawarkan APR rendah serta biaya rendah. Dan di antara bank-bank besar, Kartu Amanat Modal Satu dan Kartu Aman Citibank datang dengan APR tinggi masing-masing 22,9% dan 18,24% (pada tulisan ini), tetapi memiliki biaya tahunan yang sangat rendah sebesar $ 29. Kartu kredit aman memerlukan setoran di muka, biasanya sama dengan batas kredit. Setoran ini tidak akan digunakan untuk membayar saldo; itu jaminan yang ditahan terhadap default, dan dikembalikan saat akun ditutup.

Perhatikan penipuan khusus ini: Net First Platinum menawarkan apa yang tampak seperti kartu kredit, tetapi sebenarnya kartu hadiah yang setara dengan biaya yang hanya dapat dihabiskan di situs web Horizon Outlet yang ditandai besar. Alternatif lain yang sering dikutip adalah kartu debit prabayar, tetapi ini datang dengan sejumlah biaya yang serupa dan tidak benar-benar membantu membangun kredit. Sebuah rekening giro biasa melayani tujuan yang sama, tetapi tanpa ATM, reload, dan biaya bulanan.