Pemerintah Membawa Aim pada Pinjaman Payday

Seperangkat aturan federal baru yang menumpas pinjaman gaji yang tidak adil dan bentuk lain dari pinjaman pemangsa mungkin sedang dalam perjalanan.

Biro Perlindungan Pembiayaan Konsumen pada hari Kamis mengumumkan sedang mempertimbangkan peraturan yang akan mengakhiri "jebakan utang gaji" dengan mewajibkan pemberi pinjaman untuk memastikan konsumen dapat membayar kembali pinjaman mereka dan membatasi mereka dari mengumpulkan pinjaman dengan cara yang cenderung menambah hutang lebih banyak.

"Hari ini kami mengambil langkah penting untuk mengakhiri perangkap utang yang mengganggu jutaan konsumen di seluruh negeri," kata Direktur CFPB Richard Cordray dalam rilis berita. “Terlalu banyak pinjaman jangka pendek dan jangka panjang dibuat berdasarkan kemampuan pemberi pinjaman untuk mengumpulkan dan bukan pada kemampuan peminjam untuk membayar kembali. Proposal yang kami pertimbangkan akan mengharuskan pemberi pinjaman untuk mengambil langkah-langkah untuk memastikan konsumen dapat membayar kembali pinjaman mereka. Perlindungan akal sehat ini bertujuan untuk memastikan bahwa konsumen memiliki akses ke kredit yang membantu, bukan merugikan mereka. ”

Proposal dengan target pertimbangan baik produk jangka pendek dan jangka panjang yang biasanya dipasarkan ke konsumen yang "rentan secara finansial". Pembela bayaran pinjaman gaji sering mengatakan bahwa, sementara tarif mereka jauh lebih tinggi daripada pinjaman yang lebih utama, mereka melayani pelanggan yang tidak akan disetujui untuk pinjaman dengan cara lain.

“CFPB mengakui kebutuhan konsumen akan kredit yang terjangkau tetapi khawatir bahwa praktik-praktik yang sering dikaitkan dengan produk-produk ini - seperti kegagalan untuk menanggung pembayaran yang terjangkau, berulang kali menggulingkan atau pembiayaan kembali pinjaman, memegang kepentingan keamanan di kendaraan sebagai agunan, mengakses rekening konsumen untuk pembayaran, dan melakukan upaya penarikan mahal - dapat menjebak konsumen dalam utang, ”rilis berita itu berbunyi. "Perangkap utang ini juga dapat membuat konsumen rentan terhadap biaya dan penutupan rekening deposit, kepemilikan kendaraan, dan kesulitan keuangan lainnya."

Aturan baru yang akan ada di meja meliputi:

• Mewajibkan pemberi pinjaman untuk memastikan peminjam dapat membayar kembali pinjaman berisiko tinggi dengan memverifikasi pendapatan, kewajiban keuangan utama, dan faktor lain sebelum memberikan pinjaman
• Membutuhkan periode "pendinginan" 60 hari antara pinjaman berisiko tinggi kecuali peminjam menunjukkan peningkatan kemampuan untuk membayar
• Menekan jumlah rollover yang diizinkan untuk pinjaman jangka pendek (didefinisikan sebagai periode pinjaman 45 hari atau kurang)
• Membuat “off ramp” untuk peminjam, memungkinkan mereka melunasi pinjaman berisiko tinggi tanpa biaya tambahan setelah jangka waktu tertentu
• Mewajibkan pemberi pinjaman untuk memberi peminjam pemberitahuan tiga hari sebelum mengirimkan transaksi, seperti penarikan otomatis, ke bank atau akun lain
• Membatasi jumlah usaha penarikan yang tidak berhasil yang dapat dilakukan pemberi pinjaman, sehingga mengurangi biaya penarikan uang

Pengumuman Kamis adalah awal dari apa yang bisa menjadi proses yang panjang sebelum atau semua, dari proposal menjadi hukum negara.

Biro itu akan mengadakan Panel Tinjauan Usaha Kecil, yang katanya akan mencari masukan dari lembaga-lembaga pinjaman kecil.

Ini juga akan mencari umpan balik dari para pemangku kepentingan lain dan, setelah satu set peraturan resmi diusulkan, publik akan diundang untuk mengirimkan komentar tertulis yang akan dipertimbangkan sebelum aturan baru dikeluarkan.

Doug Gross adalah penulis staf yang menangani keuangan pribadi untuk Investmentmatome . Ikuti dia di Twitter @doug_gross dan terus Google+ .

Gambar oleh Lwp Kommunikáció / Flickr.