Dokter: Refinance Medical School Loans dan Hemat $ 36.000 +
MED SCHOOL DEBT--A $400,000 MISTAKE!? | ASK DOCTOR JAMIE
Daftar Isi:
- Berapa banyak yang bisa membiayai kembali pinjaman sekolah medis?
- Cara membuat strategi refinancing utang sekolah medis
- Mempertimbangkan pengampunan pinjaman sekolah medis? Lewati refinancing
- Tingkatkan kredit Anda
- Refinance pinjaman mahasiswa selama residensi
- Pertimbangkan REPAYE, lalu lakukan pembiayaan kembali
- Apa berikutnya?
- Membandingkan pinjaman pinjaman refinancing mahasiswa
- Menghitung berapa banyak pembiayaan ulang dapat menghemat
- Belajar kapan harus melunasi pinjaman mahasiswa
Dokter yang bekerja di sektor swasta adalah mahasiswa pinjaman refinancing yang luar biasa. Inilah alasannya:
- Mereka berpenghasilan tinggi, membuat mereka dicari pelanggan di antara pemberi pinjaman refinancing.
- Mereka mungkin melunasi pinjaman mereka sebelum mereka memenuhi syarat untuk mengambil keuntungan dari pengampunan atas rencana pembayaran yang digerakkan pendapatan federal.
- Mereka tidak akan memenuhi syarat untuk Pengampunan Pinjaman Layanan Umum. Dokter yang tertarik dengan program ini seharusnya tidak membiayai kembali pinjaman federal.
Mereka yang tidak berencana untuk bekerja di sektor publik bahkan dapat membiayai selama residensi untuk membuat pembayaran mereka lebih mudah dikelola, dan kemudian membiayai kembali ke tingkat yang lebih rendah sebagai dokter yang hadir.
Berapa banyak yang bisa membiayai kembali pinjaman sekolah medis?
Mari gunakan keluarga dan praktisi umum sebagai contoh. Mereka mendapatkan $ 208,560 rata-rata, menurut Biro Statistik Tenaga Kerja.
Sementara itu, dokter lulus dengan utang rata-rata $ 228.523, termasuk pinjaman sarjana, menurut data 2016 dari Pusat Nasional untuk Statistik Pendidikan. Itu adalah salah satu beban utang median tertinggi di AS, di belakang hanya untuk dokter gigi dan psikolog dengan gelar doktor.
Refinancing ke tingkat bunga 3,5% akan menghemat rata-rata dokter $ 306 per bulan dibandingkan dengan rencana pembayaran standar 10 tahun.
Dengan asumsi bahwa dokter mengambil campuran pinjaman langsung tanpa subsidi federal dan pinjaman lulusan PLUS dan belajar dari 2010 hingga 2018, tingkat bunga rata-rata mereka akan menjadi 6,25%. Pada rencana pembayaran standar 10 tahun, mereka akan membayar $ 2,566 per bulan dan $ 307,880 secara keseluruhan.
Refinancing ke tingkat bunga 3,5% akan menyelamatkan mereka $ 306 per bulan dan $ 36.708 secara keseluruhan dibandingkan dengan rencana standar.
»HITUNG: Berapa banyak yang dapat Anda hemat dari pembiayaan kembali?
Cara membuat strategi refinancing utang sekolah medis
Refinancing adalah hal yang tidak perlu dikhawatirkan bagi dokter yang tidak akan menggunakan tunjangan pinjaman federal dan memiliki kredit yang cukup bagus untuk memenuhi syarat untuk suku bunga yang lebih rendah. Tetapi Anda mungkin masih memiliki pertanyaan tentang kapan harus membiayai kembali pinjaman mahasiswa, seberapa sering untuk membiayai kembali, dan bagaimana menyeimbangkan melunasi hutang sekolah medis dengan tujuan lain. Tips ini bisa membantu.
Mempertimbangkan pengampunan pinjaman sekolah medis? Lewati refinancing
Dokter yang bekerja untuk pemerintah atau di rumah sakit nirlaba sering memenuhi syarat untuk program Pengampunan Pinjaman Layanan Umum, yang membatalkan utang setelah 120 pembayaran bulanan. Hanya pinjaman federal yang dapat dimaafkan melalui program ini, dan refinancing akan mendiskualifikasi mereka. Jika Anda memiliki campuran pinjaman mahasiswa federal dan swasta dan ingin mengejar PSLF, pembiayaan kembali hanya pinjaman pribadi.
Tingkatkan kredit Anda
Pembiayaan refinancing mencari pelanggan yang memiliki skor kredit dalam 600 atau lebih tinggi. Sebelum melakukan refinancing, fokuslah untuk membayar semua tagihan tepat waktu dan menjaga saldo kartu kredit tetap rendah. Anda juga mungkin ingin menarik laporan kredit Anda secara gratis di annualcreditreport.com dan memastikannya bebas dari kesalahan.
Refinance pinjaman mahasiswa selama residensi
Beberapa pemberi pinjaman refinancing, termasuk Laurel Road, SoFi dan Splash Financial, menawarkan program refinancing khusus untuk penduduk medis. Jika Anda memenuhi syarat, Anda akan membayar $ 1 atau $ 100 per bulan, tergantung pada pemberi pinjaman, dan kemudian melakukan pembayaran penuh setelah residensi Anda berakhir.
Hanya pinjaman federal yang dapat dimaafkan melalui Pengampunan Pinjaman Layanan Umum, dan refinancing akan mendiskualifikasi mereka.
Strategi ini dapat meringankan beban keuangan Anda saat Anda menghasilkan lebih sedikit uang sebagai penduduk, dan jika Anda berencana untuk melakukan pembiayaan ulang, dapatkan itu keluar dari jalan.
Namun, kemungkinan minat akan bertambah lebih cepat daripada Anda dapat membayarnya, sehingga Anda mungkin berakhir dengan saldo di akhir masa tinggal Anda yang lebih besar dari yang Anda mulai. Pastikan pembayaran rendah sepadan dengan Anda sebelum mengambil rute ini.
" MEMBANDINGKAN: Pilihan refinancing pinjaman sekolah medis
Pertimbangkan REPAYE, lalu lakukan pembiayaan kembali
Jika Anda ingin menghirup ruangan untuk fokus pada utang lain dan Anda dapat menangani pembayaran bulanan yang berpotensi lebih tinggi dari $ 1 atau $ 100, gunakan rencana pembayaran berbasis pendapatan selama residensi. Berdasarkan paket yang digerakkan pendapatan, pembayaran Anda mungkin tidak mencakup semua bunga yang timbul, menyebabkan saldo Anda tumbuh.
Rencana terbaik untuk banyak dokter adalah Revisi Bayar Seperti yang Anda Dapatkan, yang dikenal sebagai REPAYE, karena keseimbangannya tidak akan secepat balon.
Pemerintah akan mensubsidi semua bunga akrual yang belum dibayar pada pinjaman mahasiswa bersubsidi - yang mungkin Anda miliki dari masa undergrad - selama tiga tahun, dan setengahnya setelah itu. Ini mencakup setengah bunga yang belum dibayar yang masih harus dibayar atas pinjaman yang tidak disubsidi setiap saat.
Dan REPAYE membatasi pembayaran pinjaman federal sebesar 10% dari penghasilan Anda. Sebagai keluarga dan dokter umum dalam contoh kami, Anda akan membayar $ 1.587 per bulan pada REPAYE, dibandingkan dengan pembayaran penuh $ 2.260 setelah pembiayaan kembali.
Pertimbangkan untuk bergabung dengan REPAYE selama masa tinggal Anda, terutama jika Anda memiliki pinjaman bersubsidi, dan menggunakan waktu itu untuk memperkuat kredit Anda sebelum pembiayaan kembali.
Pertimbangkan untuk mendaftar ke REPAYE selama masa tinggal Anda, terutama jika Anda memiliki pinjaman bersubsidi, dan menggunakan waktu itu untuk memperkuat kredit Anda.
Setelah Anda memiliki pendapatan yang lebih tinggi sebagai dokter yang merawat, harga opsi pembiayaan ulang untuk melihat tingkat bunga apa yang Anda berhak dapatkan.Pulihkan uang saat Anda dapat dengan mudah mengelola pembayaran bulanan dan kredit Anda dapat membawa Anda sedekat mungkin ke tingkat terendah yang tersedia.
REPAYE tidak ideal untuk peminjam yang sudah menikah - ini adalah satu-satunya paket yang digerakkan pendapatan yang menghitung pembayaran berdasarkan pendapatan gabungan pasangan, bahkan jika mereka mengajukan pajak secara terpisah.
Dan dokter mungkin tidak mendapatkan manfaat dari fitur pengampunan rencana, yang membatalkan sisa utang setelah 25 tahun bagi mereka yang memiliki gelar sarjana. Dokter rata-rata dalam contoh ini akan melunasi utang mereka dalam 22 tahun, tiga tahun sebelum mereka memenuhi syarat untuk pengampunan atas rencana tersebut.
Penulis Investmentmatome Elizabeth Renter berkontribusi melaporkan artikel ini.
