Pengembalian Reksa Dana Anda Tidak Baik Seperti Yang Diiklankan - Inilah Alasannya |

Pernah merasa seperti kembalinya Anda mendapatkan investasi Anda tidak sama dengan apa yang dilakukan pasar - atau bahkan apa reksadana Anda sendiri mengatakan kembalinya adalah?

Yah, Anda mungkin tidak membayangkan hal-hal.

Faktanya, Anda tidak "Satu-satunya yang mengalami variasi ini - itu terjadi pada hampir semua orang!

Baru saja, saya meninjau investasi saya dan menemukan satu reksa dana dengan pengembalian 12,86% untuk tahun sebelumnya, dan reksadana melaporkan kembali adalah 13,38%.

Apakah saya kesal? Tidak!

Haruskah kita memanggil regulator? Tidak perlu untuk itu.

Variansnya mudah dijelaskan dan merupakan bagian alami dari investasi secara teratur.

Mengapa ini terjadi, dan apa yang perlu Anda lakukan dengan informasi ini?

Biarkan saya menjelaskan …

Mengapa Pengembalian Investasi Anda Berbeda

Ketika reksadana melaporkan kinerjanya untuk tahun ini, dimulai dengan jumlah sekaligus pada Hari pertama, memperhitungkan distribusi dan setiap perubahan harga untuk mendapatkan laba tahun ini.

Berikut rumus:

[(Harga Baru - Harga Pembelian + Dividen) / Harga Lama] X 100

Dan inilah cara kerjanya:

• Harga pembelian pada tanggal 1 Januari untuk reksadana adalah $ 10.
• Mereka membayar $ 1 dalam dividen sepanjang tahun.
• Pada tanggal 31 Desember, harga baru adalah $ 12.
• Total return mereka untuk tahun itu adalah 30% - [($ 12 - $ 10 + 1) / $ 10] X 100.

Tapi itu tidak benar-benar terjadi di dunia nyata. Kebanyakan orang tidak membeli investasi pada hari pertama tahun ini dan membiarkannya sepanjang tahun. Sebagai gantinya, Anda dapat menambahkan uang setiap beberapa minggu melalui 401 (k) - atau Anda mungkin melewatkan pembayaran dividen karena Anda menginvestasikan terlambat pada tahun itu. Ini hanyalah beberapa alasan mengapa imbalan Anda akan berbeda dari reksa dana.

Berikut adalah contoh yang lebih realistis:

• Anda berinvestasi dalam dana pada 21 Januari dengan harga pembelian $ 11.
• Anda melewatkan tanggal ex dividen (tanggal dimana Anda harus memiliki saham untuk mengumpulkan pembayaran dividen Anda) sehingga Anda tidak mendapatkan dividen.
• Harga pada akhir tahun masih $ 12 per saham.
• Pengembalian total Anda adalah 9% - [($ 12 - $ 11 + $ 0) / $ 11 X 100.

Berikut adalah alasan utama pengembalian Anda akan berbeda dari kinerja yang dilaporkan oleh dana Anda.

• Waktu Anda investasi: Mungkin Anda secara emosional menjual saham Anda pada titik yang rendah atau membeli pada harga tinggi. Mungkin Anda berinvestasi pada kerangka waktu reguler, seperti dengan 401 (k), daripada melakukannya dalam satu lump sum pada hari pertama tahun itu. Namun Anda melakukannya, mudah untuk melewatkan hari-hari terbaik dan terburuk dari kinerja dana bahkan hanya sehari.
• Waktu distribusi: Ketika dana membuat pembayaran dividen atau capital gain, itu melakukannya berdasarkan pemilik dana pada tanggal tertentu. Singkatnya, jika Anda tidak ada dalam dana pada waktu yang tepat, Anda tidak akan mendapatkan pembayaran itu. Itu menurunkan laba Anda.
• Beban atau penjualan: Ini biasanya tidak diperhitungkan ketika dana menghitung laba mereka. Namun, mereka mempengaruhi pengembalian Anda karena mereka segera menurunkan nilai investasi Anda.

Bagaimana Menggunakan Pengembalian Anda Untuk Mengelola Portofolio Anda

Sekarang apa yang harus Anda lakukan dengan informasi ini? Ketika saya mengevaluasi portofolio saya, saya menggunakan pengembalian saya yang sebenarnya dan bukan pengembalian dana yang dilaporkan untuk membuat perbandingan dengan indeks yang sesuai.

Ikuti langkah-langkah ini untuk portofolio Anda sendiri:

1. Tentukan hasil Anda: Bagaimana Anda melacak investasi Anda akan menentukan bagaimana Anda mengetahui angka ini. Saya menggunakan Quicken, yang memberi saya laporan rata-rata pengembalian tahunan. Namun, di masa lalu, saya juga menggunakan Excel dan fungsi XIRR. Lihatlah alat pelacak Anda dan lihat apakah fitur pelaporan tersedia. Jika tidak, buka Excel dan gunakan fungsi XIRR dengan transaksi dari akun Anda.
2. Tentukan apa yang harus dibandingkan dengan: Misalnya, dengan dana kecil, Anda dapat memutuskan untuk menggunakan Russell 1000.
3. Pastikan ini adalah perbandingan antara apel dan apel: Sekarang bandingkan indeks dan laba Anda, dan pastikan Anda membandingkan perhitungan pengembalian yang sama. (Sebagian besar dana menggunakan pengembalian tahunan rata-rata, tetapi Anda akan ingin membaca cetakan halus untuk mengonfirmasi hal ini). Jika kepulangan Anda lebih tinggi - selamat! Jika ini setara atau di bawah indeks, sekarang saatnya untuk menggali lebih dalam angka dan reksadana untuk memutuskan apakah investasi tersebut masih tepat untuk Anda.

Jawaban Investasi: Jangan hanya mengambil pengembalian dana Anda dilaporkan sebagai pengembalian Anda sendiri. Sebagai gantinya, luangkan waktu untuk menjalankan kembali nomor Anda. Ini membantu Anda membuat keputusan yang berpendidikan tentang portofolio Anda dan kinerjanya.